电力股涨了,汽车股反弹了,钢铁股也跃跃欲试,但大盘却围绕5日均线展开了缩量整理,寄希望于主流蓝筹股来推动大盘可能难度较大,因为大家都知道主流蓝筹股的反弹是主力自救。市场需要新的力量来打破目前的僵局,在人气股中,除了次新股外就是信息类科技股了,而作为前期主力资金准备比较充分的板块,信息类科技股有一定的短线机会。
一:我们认为目前大盘的反弹仍然是以主力自救为主,在基金持仓状况明朗之后,这些主力资金短期内还难以形成新的集体做多动能,市场需要短线热点来维系人气。
30日均线开始走平是一个非常可喜的变化,股指连续5个交易日收在5日均线上方、连续两个交易日在30日均线获得支撑也是一个非常突出的亮点,总体来看,大盘二次探底来之不易,未来仍有望形成小幅震荡向上的机会,但从整个反弹的性质来看,仍属于主力自救行情。安泰集团600408(相关,行情,个股论坛)是本轮反弹行情的先锋,但这家个股在目前累计涨幅近50%的情况下却出现了明显的放量下跌,两个交易日换手就达到32%,我们在昨天的报告中就明确指出,煤炭股整体大幅拉升过程中却出现明显的放量值得警惕,对于煤炭这种仍处于计划调控的行业来看,在目前整个宏观经济紧缩的局面下要想业绩出现很大的成长性难度比较大,在缺乏基本面持续向好支持的情况下,这些个股拉高后放量下跌主力资金的意图就相当明显。而从整个煤炭股可以看到整个基金重仓的蓝筹股目前的窘相,拉高缺乏基本面的支持,通过放量换手吸引跟风盘成为目前一些主力资金套牢的重仓股普遍的走势,这也是我们把整个行情定性为主力自救的原因。
但随着基金的持仓组合全部公布,市场的观望氛围更为浓厚。通过分析基金的持仓结构变化可以发行,整个基金的持股集中度仍非常高,同时一部分基金重仓股开始受到基金的减持,比如盐田港、扬子石化000866(相关,行情,个股论坛)、中国联通600050(相关,行情,个股论坛)等,甚至一些个股减持的比重还相当大,这样寄希望于主流资金继续大幅拉高主流蓝筹股可能性不大,而且在目前整个宏观经济紧缩的大背景下,继续大幅拉高主流蓝筹股的难度也比较大。短期来看,随着整个市场筹码分布的明朗化,主流蓝筹股将有一个观望期,象汽车、银行等严重超跌的品种形成小反弹的机会仍然存在,而市场在主流股缩量调整的情况下,酝酿出一些短线热点来形成技术性反弹的可能性比较大,前期主力资金准备比较充分的信息类科技股值得关注。
二:一些基金增仓比较突出的品种成为短线热点,其中增仓比较明显的信息类科技股板块值得关注。
从整个二季度基金重仓股一览可以看出,在二季度出现增长的品种主要体现在以下几类:首先是机场、港口等交通设施股,其中上海机场600009(相关,行情,个股论坛)、深圳机场000089(相关,行情,个股论坛)和白云机场600004(相关,行情,个股论坛)都出现了基金大幅增仓;其次,次新股中有两家个股成为基金增仓比较明显的品种,分别是现代制药600420(相关,行情,个股论坛)和益佰制药600594(相关,行情,个股论坛),事实上次新股被基金增仓后曾出现过不少牛股,如士兰微600460(相关,行情,个股论坛)、科达机电600499(相关,行情,个股论坛)等,这两家新上市的品种出现基金大幅增仓,基本面方面值得深入挖掘;第三,科技股成为此次基金增仓最为突出的一个板块,包括了长城电脑000066(相关,行情,个股论坛)、生益科技600183(相关,行情,个股论坛)、海虹控股000503(相关,行情,个股论坛)、东方明珠600832(相关,行情,个股论坛)、广电信息600637(相关,行情,个股论坛)、广电电子600602(相关,行情,个股论坛)等,值得深思;第四,个别被基金增仓明显的个股可深入挖掘,如巨化股份600160(相关,行情,个股论坛)等,基本面都有可圈可点之处。
对于整个信息类科技股而言,目前要走出中长线大机会难度比较大,还需要等待一些科技领域政策的突破,但作为基金开始明显增仓的一个板块,确实值得投资者下半年深入关注。事实上,在前期大盘连续探底过程中,不少科技股却逆市放量走强,如长江通信600345(相关,行情,个股论坛)、烽火通信600498(相关,行情,个股论坛)、大唐电信600198(相关,行情,个股论坛)、广电电子、超声电子000823(相关,行情,个股论坛)、数源科技000909(相关,行情,个股论坛)、华东科技000727(相关,行情,个股论坛)等,尽管不少个股在6月份一度随大盘形成了补跌,但作为近期资金介入最为突出的一个板块,确实值得投资者深入挖掘,其中不乏一些个股基本面有一些亮点值得注意,在此简单的列举三家,供投资者参考:大唐电信(600198),随着大唐集团所开发的TD/SCDMA技术标准的商用化步伐加快,这家个股正成为市场信息类科技股的核心,而该股近期公布上半年将有望扭亏为盈,基本面的可喜变化正受到市场的关注;广电电子(600602),公司目前介入的液晶和等离子显示器项目正处于“井喷”期,特别是参股上海松下等离子显示器公司41.9%,该公司是目前国内唯一的全流程彩色等离子(PDP)产业化生产企业,二期工程去年8月建成投产后当年实现盈利,今年3月份就实现单产2万台的历史记录,而该公司去年的收入就达到12.62亿元,今年有望给广电电子带来良好的投资回报;大亚科技000910(相关,行情,个股论坛)(000910),2001年公司出资1.47亿元与大亚集团合资设立大亚信息产业有限公司(公司占49%),而大亚信息则成为近两年来信息产业领域的一匹黑马,下属上海大亚科技有限公司以25%的市场占有率成为国内最大的宽带接入DSL终端设备供应商,尽管大亚信息2003年按权益法仅给公司带来投资收益170多万元,但在目前国内宽带接入市场超过100%高增长背景下,2004年大亚信息将成为公司重要的亮点,而象这种基本面非常突出、目前无量超跌的品种,将具备较强的短线爆发力。 作者声明:在本机构、本人所知情的范围内,本机构、本人以及财产上的利害关系人与所述文章内容没有利害关系。本版文章纯属个人观点,仅供参考,文责自负。读者据此入市,风险自担。
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