特别提示：本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整,对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    重要内容提示：

    1、被投资公司名称：天津市特变电工变压器有限公司

    2、投资金额：2141.073万元

    一、对外投资概述：

    公司本次对天津市特变电工变压器有限公司(以下简称天变公司)增资已经公司2006年第六次临时董事会审议通过,天变公司增资扩股协议将于近期签署。

    本次增资不构成关联交易。

    二、投资标的基本情况：

    公司名称：天津市特变电工变压器有限公司

    注册地址：天津市新技术产业开发区

    注册资本：3813万元

    法定代表人：王生甲

    经营范围：机电一体化、能源技术、新材料、环保技术及产品的开发、咨询、服务、转让；机械设备、电器设备、五金、化工、民用建材批发兼零售；变压器、金属波纹板材制造。

    天津市特变电工变压器有限公司为本公司的控股子公司,注册资本3813万元,本公司拥有该公司55%的股权。根据2005年度经审计的财务报告,该公司2005年实现销售收入15964.16万元,实现净利润1379.75万元；截止2005年12月31日,该公司资产总额12265.42万元,净资产6793.11万元。为进一步抓住市场机遇,该公司进行增资扩股,以解决生产经营所需资金。

    三、本次增资扩股情况：

    本次增资,天变公司全体股东以货币资金同比例对天变公司进行增资扩股,共计增加注册资本2187万元,天变公司注册资本增至6000万元。其中：本公司以货币资金2141.073万元对天变公司增资,按天变公司2005年12月 31日经审计的单位净资产值1.78元进行折股,1202.85万元进入注册资本,938.223万元进入资本公积。增资扩股完成后,我公司共计持有天变公司3300万元股权,占该公司注册资本的55%。

    本次增资后,各股东按所持有股权行使股东权利。

    四、对外投资的目的和对公司的影响：

    天变公司本次增资扩股后,将购买部分关键设备,扩大生产规模；天变公司的经营实力将进一步增加,2006年度该公司计划实现利润1500万元,将实现较好的经济效益。

    本次对外投资的资金来源为本公司自有资金。

    特变电工股份有限公司

    2006年7月27日