期货交易配套规章发布 期货公司客户必须实名制

　　《期货交易管理条例》将于2007年4月15日实施。为贯彻实施《条例》，中国证监会按照依法行政和提高执法效能的总体要求，对《条例》配套的规章进行了全面的修改和完善。同时，根据《条例》规定以及加强期货市场基础制度、强化监管和配合金融期货推出的需要，制定了相应的管理办法。

在规章的修改和制定过程中，广泛征求了行业意见，相关草案通过证监会网站公开征求了社会意见。《期货交易所管理办法》(见C4版)和《期货公司管理办法》(见C3版)将于2007年4月15日与《条例》同时开始实施，其他配套规章也将陆续发布实施。

　　此次《期货交易所管理办法》修改，坚持期货交易所基本运行框架和风险管理措施不变的原则，贯彻落实《条例》的相关规定。办法允许期货交易所采取股份有限公司的组织形式。期货交易所按照公司的组织形态进行内部治理，有利于提高决策效率。办法允许期货交易所实行会员分级结算制度，期货交易所只对结算会员结算，非结算会员由具备资格的结算会员为其结算。实行会员分级结算制度的期货交易所应当建立结算担保金制度。会员分级结算制度能够增强期货交易所抵御风险的能力，是我国期货交易所结算制度的一次新的尝试，也是此次修改《期货交易所管理办法》的一个重要突破。

　　为进一步加强对期货交易所的监管，《期货交易所管理办法》增加了“法律责任”一章。根据《期货交易管理条例》，办法增加了有价证券充抵保证金的有关规定，对期货交易所接受的充抵保证金的有价证券的种类、价值计算方法和充抵比例等进行了详细规定。此外，还对期货交易所向期货保证金安全存管监控机构报送相关信息的义务进行了规定。

　　《期货公司管理办法》是对原《期货经纪公司管理办法》的全面修改。其遵循的主要原则，一是强化了期货公司的规范和监管。二是坚持协调统一。三是增强了制度规范的系统性和完整性。办法将行政许可条件、业务准则、监管措施、行政处罚和市场退出等制度进行了系统规定。

　　在此次新修订的《期货公司管理办法》中，新增的重点内容包括，一是对金融期货经纪业务资格的申请条件、申请材料及其程序都作出了明确规定。二是在放开50%持股比例限制的同时，提高了对持有期货公司5%以上股权的股东和全资控股股东的要求。三是对期货公司营业部的设立条件做了调整。四是要求期货公司设置首席风险官。五是要求客户开户实名制。六是强化了对客户资金的保护。此外，还细化了各项日常监管措施，增强了监管措施的针对性和可操作性。

　　据了解，在两个办法修改的过程中，对于各个方面提出的意见和建议，中国证监会都进行了深入研究和论证，许多意见和建议都予以了采纳和吸收。在两个管理办法的草案成熟以后，又通过证监会网站向社会公开征求了意见，并根据反馈的意见对条文作了进一步修改完善。可以说，目前正式发布实施的两个办法汇集和体现了行业智慧，整个修改过程贯彻了科学立法和民主立法的精神。希望期货行业认真学习这两个办法，将各项监管要求和新的制度落到实处，共同推进期货市场积极稳妥发展。