苏格兰皇家银行联合财团竞购荷银

    出价985亿美元,较巴克莱银行报价高出13%苏格兰皇家银行联合财团竞购荷银

    证券时报记者 魏曙光

    本报讯 英国巴克莱银行收购荷兰银行可能出现重大波折,昨日,由苏格兰皇家银行牵头与Santander CentralHispano SA和Fortis三方联合财团准备出资985亿美元竞购荷兰银行,打响全球金融行业中最大一桩并购案件的竞购战。

    由RBS牵头的竞购财团中还包括西班牙CentralHispano SA和荷兰-比利时合资银行Fortis两家实力雄厚的金融机构。该财团昨日宣布,他们计划以每股39欧元收购荷银,其中70%以现金支付,30%则以RBS换股票支付。

    该竞购团称,以周二收盘价计算,其报价较巴克莱的全股票出价高出13%,其中包括荷银2006年的最后一期股息,每股0.6欧元。该消息传出之后,荷银股价一度高涨逾5%,升至37.2欧元。

    很显然,这个价格比之前巴克莱银行的报价更有诱惑力。在巴克莱银行的报价当中,每股收购价为36.25欧元,其中包括3.225巴克莱股票交换1股荷银股票,这较宣布并购谈判前最后一个交易日3月16日当日的荷银收盘价溢价高达33%。

    但是,荷银方面并没有对竞购作出最后的决定。此前在巴克莱银行报价出台之后,荷银董事长Rijkman Groenink称,荷银董事会仍将可以选择其他报价,但表示同巴克莱合并对股东来说是“最佳选择”。他称：“这并不意味着我们不听取股东的意见,如果他们认为摆在面前的有其他非常严肃且具说服力的选择的话。”

    不少分析师对于巴克莱银行能否最终赢得荷兰银行持悲观预期。有分析师称,巴克莱的出价可能太低,不能稳操胜券或排除其他竞购者介入,其他竞争者可能通过并购节省更多成本。Collins Stewart分析师Alex Potter称,他依然相信,RBS-Santander-Fortis财团是这些资产更佳竞争者,因此认为巴克莱胜出的机会相对较低。

    另外一名分析师表示,最终这还是将由股东利益原则来决定,有比巴克莱更具价值的收购者。现在球在巴克莱这边,不过他们不太可能给出比已报出价格高很多的收购价了。RBS竞购团称,他们收购提议的前提是能获得荷银及其旗下LaSalle银行的财务情况。

    目前,荷银还未对此发布评论。在昨日开盘后,荷银股价上涨4.2%至36.47欧元。巴克莱涨1.9%至7.26英镑,RBS跌1.5%至19.83英镑,Fortis下降2%至33.78欧元。Santander之前暂停交易,复牌后开低1.2%。