2003年上海轨道交通建设债券2006年年度报告

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重要提示
本公司确信本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责
任。
    一、发行人简况：
    (一)公司法定中文名称：上海久事公司
公司英文全称：SHANGHAI JIUSHI CORPORATION
    (二)公司注册地址：上海市中山南路28 号
    (三)公司法定代表人：张惠民
    (四)公司信息披露负责人：管蔚、王洪刚
联系地址：上海市中山南路28 号
联系电话：021-63308888
联系传真：021-63302990
    (五)公司指定信息披露报刊：《上海证券报》
    (六)债券简介：
    1、债券名称：2003 年上海轨道交通建设债券
    2、证券简称：03 沪轨道
    3、证券代码：120301
    4、债券期限：15 年
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    5、债券总额：人民币40 亿元
    6、债券利率：固定利率，票面年利率4.51%
    7、债券还本付息方式：每年付息一次，到期一次还本
    8、债券信用等级：AAA 级
    9、债券发行首日：2003 年2 月19 日
    10、债券上市交易首日：2003 年9 月4 日
11、债券上市地：上海证券交易所
12、债券担保人：中国建设银行上海市分行
13、财务顾问及上市推荐人：中国银河证券有限责任公司
14、联合主承销商：国家开发银行、中国银河证券有限责任公司
二、公司概况与业务回顾：
    上海久事公司成立于 1987 年12 月，是经上海市人民政府批准
组建的国有独资综合性投资公司，主要业务包括：为上海市重大基础
建设项目筹措国内外资金，安排地方建设财力资金，通过股权投资等
形式，参与市政基础设施、工业、金融、房地产等领域的投资。
    2006 年，公司继续深化国资、国企改革，不断完善企业法人治
理结构，积极探索公司集团化管理模式，稳步推进各项投融资业务，
努力提高资产经营能力，以“确保一个重点，打造三个品牌，实现两
个优化，体现两个效益”为目标，着手实施公司“十一五”规划，并
为全面完成规划的各项任务做好充分的准备。
    2006 年，公司主要完成四方面的工作：一是继续发挥政府投资
主体的职能，重大项目的投融资工作稳步推进；二是公交、赛事和外
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滩楼宇改造三大品牌建设初见成效，为久事综合品牌的形成奠定了基
础；三是公司集团化管理的基本构架初步形成，推进了企业法人治理
结构的完善和议事规则的规范；四是党建工作逐渐形成规范，为所属
各级企业党组织开展富有特色的活动提供了指引。2006 年末，公司
合并总资产1,390.60 亿元，合并总负债800.76 亿元，合并资产负债
率58％。公司继续保持了AAA-的资信等级。
    三、公司主要会计数据和财务指标：
    (一)公司主要会计数据： 单位：人民币万元
2005 年 2006 年
总资产 11,820,272.10 13,906,016.15
净资产 5,174,641.72 5,898,400.86
主营业务收入 537,036.25 884,263.26
净利润 281.42 596.69
    (二)公司主要财务指标：
    2005 年 2006 年
流动比率 2.35 1.96
速动比率 2.31 1.93
资产负债比率 56％ 58％
四、公司偿债能力分析：
    公司2006 年各项投资业务正常经营，各项重大工程进展顺利,
年末合并总资产为1,390.60 亿元，比2005 年末增长了17.6%。流动
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比率、速动比率、资产负债比例等指标保持正常水平。公司资产规模
逐步壮大，资产结构逐步优化，偿债能力逐步增强。
    五、公司已发行债券的情况：
    公司于2003 年2 月19 日发行2003 年上海轨道交通建设债券，
即03 沪轨道债券，于2003 年9 月4 日在上海证券交易所上市，上市
交易代码120301。公司已于2006 年2 月19 日通过证券兑付机构向
投资者支付2006 年度债券利息18,040 万元。
    六、财务报告：本公司合并报表已经立信会计师事务所有限公司审计，
并出具无保留意见报告(信会师报字(2007)第21967 号)。
    审 计 报 告
上海久事公司：
    我们审计了后附的上海久事公司(以下简称贵公司)财务报表，
包括2006 年12 月31 日的资产负债表和合并资产负债表，2006 年度
的利润及利润分配表和合并利润及利润分配表、2006 年度现金流量
表和合并现金流量表、2006 年度资产减值准备及资产损失情况表和
合并资产减值准备及资产损失情况表、所有者权益(或股东权益)增
减变动表和合并所有者权益(或股东权益)增减变动表以及财务报表
附注。
    一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则和《企业会计制度》的规定编制财务报表是
贵公司管理层的责任。这种责任包括：(1)设计、实施和维护与财务
报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导
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致的重大错报；(2)选择和运用恰当的会计政策；(3)作出合理的会
计估计。
    二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国
注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工
作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
    审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的
审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞
弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，
我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，
但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理
层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报
表的总体列报。
    我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意
见提供了基础。
    三、审计意见
我们认为，贵公司财务报表已经按照企业会计准则和《企业会计
制度》的规定编制，在所有重大方面公允反映了贵公司2006 年12 月
31 日的财务状况以及2006 年度的经营成果和现金流量。
    立信会计师事务所有限公司 中国注册会计师
吕秋萍 王凌云
中国·上海 二ＯＯ七年三月三十一日
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2006 年合并资产负债表
编制单位：上海久事公司 单位：万元
项 目 期初数 期末数 项 目 期初数 期末数
流动资产 流动负债
货币资金 896,154.36 721,960.33 短期借款 447,728.72 532,950.00
短期投资 1,249,705.85 978,827.55 应付票据 16,618.90 30,355.39
应收票据 25.00 0 应付帐款 120,837.74 161,331.17
应收股利 351.44 730.31 预收帐款 29,620.51 28,627.98
应收帐款 41,260.88 52,740.05 应付工资 2,948.55 6,050.17
其他应收款 335,358.27 399,640.02 应付福利费 8,714.85 9,544.65
预付帐款 118,816.47 238,814.12 应付利润 887.54 677.02
存货 38,039.92 39,937.52 应交税金 9,288.08 8,851.29
待摊费用 1,692.25 2,385.90 其他应交款 315.39 540.92
流动资产合计 2,681,404.44 2,435,035.81 其他应付款 415,083.62 280,077.90
长期投资 预提费用 3,203.80 2,181.62
长期股权投资 763,888.60 932,091.30 预计负债 163.30 158.30
长期债权投资 1,771.40 82,087.70 一年内到期长期负债86,684.94 175,900.28
合并价差 -1,526.78 -163.49 流动负债合计 1,142,095.94 1,240,246.70
长期投资合计 764,133.22 1,014,015.51 长期负债
固定资产 长期借款 3,826,035.42 4,927,979.34
固定资产原值 5,102,298.90 6,220,492.23 应付债券 415,033.33 484,033.33
减:累计折旧 545,459.84 627,500.89 长期应付款 1,192,714.19 1,301,273.21
固定资产净值 4,556,839.07 5,592,991.34 其他长期负债 69,751.50 54,802.71
减：固定资产减
值准备
5,733.15 3,368.92 长期负债合计 5,503,534.44 6,767,368.60
固定资产净额 4,551,105.92 5,589,622.42 负债合计 6,645,630.38 8,007,615.30
在建工程 3,711,468.86 4,733,608.03 少数股东权益 2,515,324.52 3,006,477.70
固定资产清理 41.34 41.81 股东权益
固定资产合计 8,262,616.12 10,323,272.26 实收资本 1,231,000.00 1,231,000.00
无形资产及其他资产 资本公积 1,192,621.92 1,393,138.51
无形资产 100,420.01 106,178.67 盈余公积 232,423.36 236,442.39
长期待摊费用 6,465.54 7,759.26 未确认的投资损益 -977.63 30,850.35
股权分置流通权 3,824.02 18,554.65 未分配利润 4,249.54 491.91
其他长期资产 1,408.75 1,200.00 股东权益合计 2,659,317.20 2,891,923.16
无形及其他资产合计 112,118.32 133,692.57.68
资产总计 11,820,272.10 13,906,016.15 负债和股东权益合计 11,820,272.10 13,906,016.15
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2006 年合并利润及利润分配表
编制单位：上海久事公司 单位：万元
项 目 上年实际数 本年实际数
一、主营业务收入 537,036.25 884,263.26
减:主营业务成本 426,661.98 702,680.55
主营业务税金及附加 17,415.70 30,846.66
二、主营业务利润 92,958.57 150,736.05
加:其他业务利润 18,301.84 38,449.27
减:营业费用 20,167.86 9,893.40
管理费用 70,843.24 148,242.69
财务费用 108,814.22 213,531.38
三、营业利润 -88,564.91 -182,482.15
加:投资收益 338.65 106,514.27
补贴收入 2,922.14 16,103.59
营业外收入 5,713.89 5,457.77
减:营业外支出 2,017.61 6,226.95
四、利润总额 -81,607.85 -60,633.47
减:所得税 6,614.90 9,949.39
少数股东损益 -39,367.51 -17,901.54
加:未确认的投资损益 49,136.66 53,278.00
五、净利润 281.42 596.68
加:年初未分配利润 15,342.75 4,249.54
其他转入 11,000.00
六、可供分配的利润 26,624.17 4,846.23
减:提取法定盈余公积 5,952.73 3,957.71
提取法定公益金 2,558.95
提取职工奖励及福利基金 13.51 234.48
七、可供股东分配的利润 18,098.98 654.04
减:提取的任意盈余公积 2,821.12 61.31
应付股利(利润) 11,028.32 100.82
八、未分配利润 4,249.54 491.91
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2006 年合并现金流量表
编制单位：上海久事公司 单位：万元
项 目 本年数
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 851,702.08
收到的税费返还 4,714.74
收到的其他与经营活动有关的现金 574,077.78
经营活动现金流入小计 1,430,494.60
购买商品、接受劳务支付的现金 339,485.21
支付给职工以及为职工支付的现金 252,663.63
支付的各项税费 55,536.70
支付的其他与经营活动有关的现金 616,588.34
经营活动现金流出小计 1,264,273.89
经营活动现金流量净额 166,220.71
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金 12,898,806.92
取得投资收益所收到的现金 93,131.50
处置固定资产、无形资产和其他长期资产所
收回的现金
9,649.52
收到的其他与投资活动有关的现金 4,863.31
投资活动现金流入小计 13,006,451.25
购建固定资产、无形资产及其他长期资产所
支付的现金
2,069,853.30
投资所支付的现金 12,840,231.84
支付的其他与投资活动有关的现金 94,258.99
投资活动现金流出小计 15,004,344.14
投资活动产生的现金流量净额 -1,997,892.89
三、筹资活动产生的现金流量：
    吸收投资所收到的现金 749,484.24
借款所收到的现金 1,847,090.45
收到的其他与筹资活动有关的现金 140,393.14
筹资活动现金流入小计 2,736,967.83
偿还债务所支付的现金 662,423.27
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 296,564.82
支付的其他与筹资活动有关的现金 119,832.46
筹资活动现金流出小计 1,078,820.54
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筹资活动产生的现金流量净额 1,658,147.28
四、汇率变动对现金的影响 -669.13
五、现金及现金等价物的净增加额 -174,194.02
附注：
    净利润(亏损以“-”号填列) 596.69
加：少数股东本期损益 -17,901.54
减：未确认的投资损失 53,278.00
加：计提的资产减值准备 -9,747.30
固定资产折旧 146,696.21
无形资产摊销 4,979.60
长期待摊费用摊销 5,514.22
待摊费用减少(减：增加) 1,373.56
预提费用增加(减：减少) -157.16
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的
损失(减：收益)
2,790.72
固定资产报废损失 1,693.71
财务费用 222,628.92
投资损失(减：收益) -97,714.10
存货减少(减：增加) -1,951.40
经营性应收项目减少(减：增加) 1,004,521.64
经营性应付项目增加(减：减少) -1,043,825.06
其他
经营活动产生的现金流量净额 166,220.71
现金及现金等价物净增加情况
现金的期末余额 721,960.33
减：现金的期初余额 896,154.35
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -174,194.02
上海久事公司
2007 年4 月30 日