解散新大地项目组 南京证券投行底稿备检

　　本报记者 张小蓓 上海报道

　　7月16日，随着新大地被证监会列入终止审查IPO申报企业名单，成为创业板造假首例，其保荐机构南京证券也被推上风口浪尖。至今五月有余，证监会尚未公布最终处罚结果。

　　本报记者了解到，目前，证监会正在检查新大地，随后将对南京证券所 有项目底稿进行检查。而南京证券的新大地项目小组也早已解散。

　　“有消息放出说要拿南京证券祭刀，可能被暂停资格。”一位接近南京证券的投行人士告诉记者，处罚关键不在于暂停资格时间的长短，而是一旦被暂停资格，即便恢复投行业务也会元气大伤。

　　事实上，新大地造假事件对南京证券产生的负面影响正在发挥作用。新大地事件后，南京证券已无任何新项目，之前的多个储备项目已被其他券商抢走。

　　此外，南京证券投行部门已宣布裁员，或将于2013年1月开始。

　　新大地项目组已解散

　　“新大地的深圳项目组早都解散，除两名签字保代，其他成员要不离职，要不回到营业部。”一位知情人士透露。

　　据其介绍，负责新大地项目的为南京证券投行深圳部。新大地事件后，包括深圳部负责人在内的项目小组已解散。部分离职，部分回到营业部。项目组数个成员来自营业部。

　　不过，两名签字保代胡冰、廖建华仍在南京证券。证监会网站显示，目前，南京证券投行从业人员79人，注册保荐代表人13人。

　　“证监会正在新大地检查，检查完就会来对南京证券，检查的底稿不仅是新大地项目，所有底稿都要检查。现在每天忙的就是准备底稿。”南京证券一位人士透露。

　　新大地造假事件中，监管层对中介机构究竟采取何种处罚引发关注。

　　从历次上市造假情况看，保荐机构所受的惩罚力度并不大。以胜景山河为例，造假曝光后，两个保荐代表人被取消资格，但保荐机构平安证券仅收到警示函。这被认为对保荐人处罚过严，而保荐机构却过轻。

　　不过，南京证券却未必如此幸运。“已经有消息传要拿南京证券祭刀。”一位接近南京证券的投行人士告诉记者。

　　今年以来，监管层多次强调加大对上市造假的惩罚力度。11月9日，姚刚召集的券商座谈会上，多位券商高管表示，要加强保荐机构的

　　处罚责任，明确执法尺度，避免责任转移。每次保代培训，相关负责人都表示，加大打击业绩造假行为，对保荐机构提出更高要求。

　　南京证券投行部门如今命运未知，其资本市场部已名存实亡。南京证券资本市场部主要负责新股发行。最近，所有该部门的人员被解散，但部门未撤销，成员只剩领导一人。

　　“撤销这个部门，可能受新大地事件影响，也可能受整个IPO市场环境影响。”北京一位投行人士认为。

　　无后续项目储备

　　“日子不好过啊，很多项目已被抢走。”一位接近南京证券的投行人士表示，其他投行以新大地事件可能会对公司上市产生影响为由抢走了南京证券原有储备项目。

　　Wind显示，截至目前，南京证券IPO过会项目为零，仅一单公司债项目过会，尚未发行。证监会831家在审企业中没有一家为南京证券承销。

　　遭遇寒冬，降薪裁员从来都是券商过冬的有效手段。记者了解到，南京证券将对投行裁员。

　　“上次公司开会的时候说要裁人，估计一月或二月。为了这，我们把年度总结都提前了，之前1月份才做。”南京证券一位人士表示。

　　此前，有消息称因新大地造假事件，南京证券将被暂停资格半年。“现在还没有具体通知，3个月或6个月都可能。”一位投行人士透露。

　　“只要暂停，立马会没项目。暂停资格多少个月都是被处罚的信号，而且机构被罚，就成为别人挖项目最好的攻击点。”北京一家券商投行人士表示。

　　若暂停资格，现在的项目必会更换券商。某种意义上，会被引申为“专业能力不足”。元气大伤后，要想恢复投行业务并非易事。

　　作者：张小蓓