成思危：解决小微企业贷款难需依靠社区银行

　　“商业大银行来了大客户，行长亲自接待。小微企业的领导去的话，最多跟业务员见面。”7月18日，在“滇京金融合作产融对接”峰会上，经济学家成思危如此描绘小微企业贷款难现状。

　　之所以出现这种情况，成思危说，就商业本质来讲，原因有二，一是，风险大；二是，成本高。平等对待不大可能。那该如何解决这个难题？最主要依靠的是地方性的中小银行。

　　早在2005年，学者已有提出搞“社区银行”，主要是为当地社区服务。这样的好处，一是，减少信息不对称；二是，银行本身规模小，必然会支持中小企业和创新型企业；三是，包袱小，历史问题少。

　　十八届三中全会《决定》提到，允许具备条件的民间资本依法发起设立中小型银行等金融机构。建立存款保险制度，完善金融机构市场化退出机制。成思危说，当时条件不成熟，现在看来是具备这个条件了。

　　除此以外，还要解决思想问题。成思危说，银行当然需要赚钱，但毕竟要赚的适当。难以按照银行规定利率贷款，包括，咨询费、保证金、加百分点等花样。在浙江调研时，我发现最难的是两个问题，一是，联保。二是，过桥贷款。

　　就前者，如果一个企业出问题就会带垮一批企业。至于后者，这也是造成很多企业垮了的原因。“这些都是有实际例子的，不是空讲。”成思危说。

　　针对这些，成思危建议，一是，组建以民营资本股份制参股为主的社区银行为小微企业服务。地方金融要办好社区银行，而非办成全国银行，跟中工农建竞争。二是防止银行工作人员的道德风险，不要把企业当成唐僧肉。

　　至于金融创新，主要包括三个方面，产品创新、技术创新、制度创新。

　　具体来讲，产品创新，在国外讲就是金融衍生品。从金融工程角度来讲，金融衍生品的设计有两个指导思想，一是通过对冲来减少风险，二是通过客户在收益性、安全性、流动性的不同要求，设计量身定做适合要求的产品。

　　2009年，美国发生次贷危机。这对经济影响很大。原因就在于道德风险。因为有提成，推销金融衍生品人员会对风险轻描淡写。成思危说，“我不认为是金融衍生品本身不好，而是道德风险和过渡投资。现在理财产品也有这个问题。”

　　至于技术创新，伴随信息技术革命进入金融领域，这是必然趋势。成思危说，基本态度应该是，允许它去发展，在发展中去规范它。根据法律精神，法律规定不准做的都应该允许去探索。在探索过程里，要注意正负面。

　　所以，对于余额宝们，不要一棍子打死。这种草根金融，也属于普惠金融的类型。只要依法操作，监管部门通过制定法规来给予调整就可以。但它不会颠覆银行。因为企业大客户不会做这种事。成思危说，P2P和众筹情况就稍微不一样。

　　前者是中介平台，双方自愿的借贷关系，但是这个平台本身变成集中资金的地方就容易出现问题。后者属于凑份子支持一个项目，问题是按照现行法律规定不能超过200人，另外也存在道德风险，需要防范。

　　不过，成思危认为，因为诚信存在问题，整个征信制度尚未完全建立。风险会大。但是，它总有一个大浪淘沙的过程，到最后真正形成比较好信誉的众筹会存在下去。将来如果技术改进，防范风险的措施提高，还是可以处理的。比如，扫描二维码付款。

　　“对待风险，一方面要认真分析和防范，另一方面也不可能因噎废食。技术革命的潮流不可阻挡。最终还是要积极的去探索，去促进互联网金融的健康发展。可以在地方小规模探索，然后积累经验，全国借鉴，也允许观察。”成思危说。

        （文章来源：一财网）