8月25号，《财富》中文版颁布2016中国顶级投资人榜单。红杉资本沈南鹏、顺为资本雷军、经纬中国张颖、真格基金徐小平、北极光邓锋等都被提名为中国顶级投资人。那么，在资本市场追捧的消费金融领域，他们有怎样的投资哲学？
沈南鹏：
“定战略、重产品、带团队、算好账”
根据财富中文网，沈南鹏作为红杉资本全球执行合伙人，带领红杉资本中国成为投资界的隐形霸主。进入中国11年，红杉中国已经投资超过300家高增长高回报率的公司，成为“创业者背后的创业者”。
沈南鹏对创业公司的期许是：“定战略、重产品、带团队、算好账。”这点在红杉资本的信贷投资版图可见一端。红杉资本系的消费金融类公司都有清晰细分的定位和战略，可以切入市场的空白区域。比如，即科金融（Geex Finance）作为第三方消费金融中介，提供线下商户管理和嵌入APP和Web的分期引擎等服务。而买单侠专注于蓝领3C信贷市场，以技术为驱动，提供小额信贷产品。
另一方面，红杉系的消费金融类公司都有金融科技基因。信贷类的公司面对共同的行业挑战就是风控和反欺诈。只有投入大量技术，依托大量数据，才能提高风控效率，减少坏账率。而京东金融依托着京东商城的大量用户数据，建立了理财，白条，保险等一系列互联网金融产业链。
手机贷是一个手机上的短期借贷服务应用，是对传统个人信贷业务的移动化创新，充分利用了大数据做自动决策。根据公开资料，旗下闪电贷所开通的300、500、700元超小额信贷业务提交审核最快30分钟内就可以拿到放款，随借随到，无需等待。买单侠也是行业内注重科技的代表，公开资料显示，其平均4分钟完成审核，从申请到放款平均7分钟，审核速度行业领先。同时坏账又保持在行业内的较低水平。资本寒冬下，这家公司已经率先拿到了C轮融资，在资本市场口碑一直飙升。第一届金融科技大会上，极其低调的沈南鹏公开称赞了这家公司，实属罕见。
红杉资本信贷类投资版图，资料来源：IT桔子
经纬中国张颖：
“你得跑得更快，把竞争对手都打趴下”
作为经纬中国创始管理合伙人，张颖一直以敢言闻名，无论是“2016年底，创业公司将面临绝境”，还是其不作恶的投资态度，都让人印象深刻。经纬中国以豪赌的姿态，用“人海战术”快节奏布局移动互联网界，成就了其一线投资阵营的位置。2008年开始，经纬已经投资超过230家公司，先后投资了滴滴打车、快的、猎豹、饿了么、陌陌、口袋购物、猎聘等业内领先企业。
陌陌的CEO唐岩曾评论张颖：“应该说那个时候还是有很多人对移动互联处在一个存疑(的阶段)，但他就是看好了，看好了就毫不犹豫，行动非常快。当时我们觉得他们是打得最猛的，我们说你看经纬那个下手速度和覆盖面。现在回过头看应该说，他们是打得最好的。”
而经纬布局消费信贷领域，从上游到下游，也十分全面。典型有真融宝，积木盒子，桔子理财等。分期乐是国内学生类消费金融公司厮杀中最早跑出来的一批，不仅率先发布ABS,也早在今年4月份宣布品牌升级，向白领人群拓展。在后端风控方面，面对信贷行业“老大难”征信问题，经纬也投资了91征信。91征信希望打造征信领域的“滴滴”， 建立标准化接口，各机构通过标准化接口接入平台，从而实现各机构之间的数据能够实时共享。目前，91征信已签约200余家重点用户，日查询量突破6万条，达到实时负债查询领域最高值，单位用户粘性度行业第一。
张颖是资本寒冬的先知，而如今凛冬已至，他却为创业公司打气。早在2014年底他曾警告过经纬系公司说，之前资本繁荣必将导致资本寒冬，早点去融资，不要太介意估值，你们需要跑得比对手快。而现在张颖说，我们仍然坚信这是一个最好的时代，中国由出口向生产向消费 + 服务转型，我们极度看好中国经济的转型，新兴产业具有很大的机会。
经纬中国消费信贷类投资版图，资料来源 IT桔子
徐小平：
“首先要赢得人心、建立诚信”
徐小平除了新东方时期青年人的人生导师身份外，近年来最引人注目的是，作为真格基金创始合伙人，成就了聚美优品，找钢网等现在声名鹊起的公司。因为有着出众的演讲能力和号召力，徐小平是投资人中的“网红”，并且他认为，创业者一定要做网红，每一位CEO都应该主导公司的品牌形象和营销。如果CEO没有这个能力，那就找一名副手。
但是营销的基础，还是真诚。在《经济参考报》的专访中，徐小平提到:“创业者想要赢得市场、赢得用户，首先要赢得人心、建立诚信。在融资这样里程碑意义的大事上，玩弄模糊战术，提供掺水的数字，会损害自己的信誉度”。
真格投资消费金融类的公司时机把握的特别好，皆在最具成长期和成本最低的天使轮切入。真格系的公司也都有真诚的特质。校园消费金融服务供应商优分期在今年4月联合成立校园信用联盟，并向校园分期行业发出自律公约倡议书，呼吁行业加强用户信息共享、强化行业自律，保护消费者利益，以促进行业健康发展。而买单侠一直秉持着理性低调，不浮夸的行事态度。买单侠今年4月宣布完成C轮融资后，历史融资额被精确到8697万美金，十分较真。金融是个高风险行业，诚实是做企业的基本底线。
真格基金消费金融投资版图，资料来源：IT桔子
邓锋：消费升级带来的变革
北极光系消费金融公司，来源：IT桔子
北极光创投创始人、董事总经理邓锋可以说是从硅谷创业者到中国投资人的范例。网屏技术公司(NetScreen)2001年在美国纳斯达克成功上市，后于2004年被瞻博网络(Juniper Networks)以42亿美元收购。而北极光创投则是邓锋的华丽转身，投资过的中科创达，中文在线15年成功上市。
邓锋在正和岛公开演讲中表示, 中国越往后发展，就像美国一样，越来越多的是靠科技创新。而只有靠行业的长远发展，才能出现独角兽。未来十年之内的驱动力有消费升级带来的变革，互联网和各个行业的联合和科技驱动创新。
而北极光投资的什马金融，也符合这样的特例。消费金融本来就是背靠着科技创新的互联网+金融。农村消费金融，依托的趋势就是农村的消费升级。农村地区的消费能力提升，也可以提升生活质量，实现更多的可能性。
雷军：投资如棋，顺势而为
雷军说“早期做事情比较自信，总是认为聪明加勤奋天下无敌，总是认为只要自己努力可以做任何事情，到了四十岁以后不惑之后，就觉得自己的能力是有限的，每个人的能力都是有限的，意识到顺势而为。”顺势而为，这是顺为资本名称的缘起。
从金山，到小米，再到顺为资本，雷军完成了创业者到中国最成功创业者的身份转换。从早期的天使投资人，“帮朋友”，到后期的成熟的基金模式，顺为资本成为中国最成功的资本团队之一。2012年11月，欢聚时代在美国纳斯达克成功上市，雷军100万美元的天使投资7年间获得280倍的回报。
雷军喜欢下棋，他的投资策略也如落子布局一样，让企业自然生长，顺势而为，等时机成熟，自然成势。这点可以从顺为系的消金公司看出来。
顺为系消金投资版图，资料来源：IT桔子
从消金投资版图看出，顺为投资的皆为“势”，即从一个广阔的市场切入，在蓝领、城市青年、农村的消费金融领域都有布局。并且，切入时机都在B轮和C轮，企业处于一个比较成熟的上升期，也有较多的过往数据作为支撑，可以分析出市场对于商业模式和产品的接受度。
从细分的业务领域来看，买单侠提供蓝领3C产品分期服务；而什马金融立足农村，提供电动车、摩托车的分期服务。消金公司皆有明确的市场定位，细分人群，并且已经在自己的领域发展壮大，颇有领头羊之势。
总而言之，顶级投资人都有这样的共性：眼光精准，洞察敏锐。在消费金融领域，即使目前是资本寒冬期，但在国家的利好政策下，拥有核心技术竞争力、风控优秀的企业，依然会爆发性成长为新的增长点，成为资本争相追逐的对象。
来源： VC/PE/MA金融圈
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