指数反弹后投资者情绪转向中性
兴业期权水晶球20170324
特别关注
预测标的：上证50指数/上证50ETF
预测分值：5分（中性预期）
目标日期：2017.3.27（周一）
简明观点：期权市场数据表明一方面波动率日历价差处于乐观区间，另一方面虚值认购期权隐含波动率斜率出现明显下降投资者避险情绪上升，其他关键择时指标则处于中性水平，小明对标的后市走势持中性预期。
1
市场回顾
上个交易日期权市场数据表明虚值认购期权隐含波动率斜率出现明显上升，同时波动率日历价差也处于乐观区间，整体而言市场投资者情绪较高。从标的日内走势来看，早盘处于窄幅震荡的状态，午盘后稳步上升，最终标的全天上涨0.85%，50指数上涨0.77%，标的走势符合水晶球指数的预期。
2
短期判断
截止到周五市场收盘，兴业期权水晶球择时指数的分数转为5分（满分10分），期权市场数据表明一方面波动率日历价差处于乐观区间，另一方面虚值认购期权隐含波动率斜率出现明显下降投资者避险情绪上升，其他关键择时指标则处于中性水平，小明对标的后市走势持中性预期。
附表
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