本报记者 龚小磊 广州报道

    白云机场(行情,论坛)(600104)今日发布公告,董事会通过了定向增发募集资金收购集团公司所拥有的飞行区资产的决议。

本次非公开发行的股份数量不超过15000万股,发行价格不低于决议公告前二十个交易日公司股票的均价7.09元,集团公司承诺认购不低于90%的股份。

    据初步测算,本次发行完成后,集团公司对上市公司的持股比例将达到64%以上。募集资金将全部用于收购白云机场(行情,论坛)飞行区资产,主要包括两条飞行跑道、滑行道和停机坪。两条跑道分别为4E、4F级,为国内目前等级最高的民航飞行跑道。据悉,白云机场(行情,论坛)2005年度股东大会就已通过相关决议,拟发行可转债收购集团公司拥有的飞行区资产,后因为股权分置改革未能按期实施。

    据白云机场(行情,论坛)相关人员介绍,与前一方案相比,此次方案除融资方式改变外,集团公司还给出了更为优惠的收购条件。本次资产收购完成后,上市公司将拥有白云机场(行情,论坛)目前全部航空主业资产。据初步评估,收购飞行区资产的金额由前次的23亿多元降低为20.3亿元,减少了3亿元左右；前次通过的收入分成比例调整继续有效,即将国内航空主业收入中的起降费(包括夜航附加费)由原集团公司占25%、白云机场(行情,论坛)占75%变更为白云机场(行情,论坛)占100%；旅客服务费由原集团公司占20%、白云机场(行情,论坛)占80%变更为集团公司占15%、白云机场(行情,论坛)占85%；对外航空主业收入中的地面服务收费(基本费率)由原集团公司占50%、白云机场(行情,论坛)占50%变更为白云机场(行情,论坛)占100%。

    此外,本次融资方案还增加了若干有利于白云机场(行情,论坛)的收入划分和关联交易调整方案。收购完成后将国际飞机停场费由原集团公司占100%变更为白云机场(行情,论坛)占100%；国内飞机停场费由原集团公司占50%、白云机场(行情,论坛)占50%变更为白云机场(行情,论坛)占100%,集团公司将向白云机场(行情,论坛)收取的水电管理费比例由原来的25%调整为不超过10%,据悉,仅此几项调整就将使上市公司2007年的利润增加2400万元以上。同时,对于收购飞行区资产资金的不足部分,集团公司还同意采取应收账款抵付和分期付款的方式支付,即上市公司将截至2006年9月30日应收机场建设费中的5亿元转让给机场集团抵付5亿元收购款,其余不足资金公司将在2008年1月1日后支付给机场集团,该方式将使公司2007年节约财务成本5000多万元,且由于公司有充沛的现金流,在2008年后也无需因此增加新的贷款。

    公告显示,资产收购完成之后,上市公司将拥有包括航站楼及其附属设施、跑道和停机坪等资产在内的白云机场(行情,论坛)核心经营性资产。集团公司拥有场区内道路及保障、供电供水等资产,并承担新白云机场(行情,论坛)建设的一些其他费用,在此基础上集团公司仅保留了15%的旅客服务费,相关的主营业务收入全部进入公司。有关人士分析,该方案体现了集团公司对上市公司的全力支持,其实施将增厚白云机场(行情,论坛)的每股收益,增强了流通股东对公司未来发展前景的信心。