顶级券商一致看好、强烈推荐四大牛股

　　华侨城A

　　整体上市提升估值

　　招商证券分析师指出，华侨城A是核心竞争力突出的战略性品种，集团通过华侨城控股实现主营业务整体上市后，未来长期增长预期更加明确。基于旅游及房地产行业巨大的长远发展空间以及公司的突出竞争力，给予“强烈推荐－A”的投资评级，建议投资者继续战略性持有。

　　华侨城A

　　日前公告：“华侨城集团公司拟向本公司转让其持有的深圳华侨城房地产有限公司、深圳华侨城酒店集团有限公司和香港华侨城有限公司等相关公司的全部股权，实现华侨城集团公司主营业务整体上市。”

　　对此，分析师指出，旅游地产相关主业全部进入上市公司对华侨城构成重大利好。本次华侨城集团将华侨城地产60%、酒店集团100%、香港华侨城100%的股权全部注入华侨城控股，一次性实现旅游地产主营业务的整体上市，长期来看，有利于充分发挥华侨城的品牌效应，促进旅游地产业务的协同发展，公司长期发展预期更加明确；短期内将大幅增加公司资产规模、提升经营业绩，对公司构成重大利好。

　　北京城建

　　主业受益于奥运

　　考虑到集团公司、公司管理层态度的积极转变，以及对公司土地储备及投资项目盈利能力的看好，兴业证券分析师给予北京城建“推荐”的评级。

　　公司的大股东北京城建集团有限公司是北京市国资委100%控股的北京市政建设和房地产开发领域的大型企业。北京城建2001年与大股东资产置换，完成了从建筑企业到房地产开发企业的转型。近年来，集团思路发生积极转变，对上市公司支持力度增强。例如，在公司竞标广渠路36号项目现金不足时，集团紧急提供了3亿元贷款。在资本市场向好的背景下，公司利用资本市场做大上市公司的意愿增强。

　　公司通过参股国奥公司(20%权益)参与了国家体育馆和奥运村项目开发。国家体育馆建筑面积8.1万平方米，奥运会后，国奥公司拥有30年的特许经营权。奥运村公寓地上总建筑面积38万平方米，现在已经售出2/3，售价从去年底的16800元每平米上升到目前的24000元每平米左右，在残奥会结束后，交房给购房者。奥运村项目大部分将于09年结算。此外，公司还通过参股五棵松公司(25%权益)

　　参与了总建筑面积达35万平方米的五棵松文化体育中心项目。

　　公司目前拥有四个一级土地开发业务，由于公司致力于一、二级联动战略，因此一级土地开发业务除了为公司提供8%的投资收益率之外，还使得公司在二级市场上获得项目开发权的机会大增。

　　金山股份

　　因地制宜　稳步推进

　　长城证券分析师表示，从长期来看，金山股份后继储备项目良多、成长性突出，具有较好的投资价值。维持“推荐”的评级。

　　日前，沈阳金山热电厂扩建和丹东金山热电厂“上大压小”工程得到发改委获准。对此，分析师指出，公司储备项目丰富，08年将迎来业绩爆发期，此次新项目批准正是公司快速发展的佐证之一，并且可使投资者清晰地看到公司高速发展将延续到2010年，因此预计本次新项目获批将成为公司股价的重要催化因素。预计项目将于2009、2010年投产运行，释放业绩。本次新项目将对合理分布电源点、减轻电网建设的压力、改善电力布局起到积极作用。

　　公司此次热电联产项目也将带来一定的社会效益，不仅能够缓解电力紧张，提高供热质量，而且可以有效地节约能源，改善环境质量，符合十七大发展战略。据测算，此次热电联产项目一旦投产，每年可节约30万吨标煤，按保守计算，每年减少烟尘排放6000吨，能有效改善城市大气环境。

　　公司作为一家民营电力供应商，在众多电力公司中脱颖而出的原因之一，是因为能够准确定位、因地制宜、抓住机遇、热电联产、以热定电，从而确保利用小时数高位运行。

　　柳化股份

　　从周期走向资源

　　综合考虑公司良好的成长性以及A股市场化工股的估值水平，国信证券分析师继续维持对柳化股份“推荐”的投资评级。

　　在相同热值下，煤价仅相当于油价的1/4不到。煤炭在我国起基础能源作用，还可以作为石油的替代原料，生产众多的化工产品。以煤气化为基础的化工产品生产都可以归入煤化工的范畴。在国际油价屡创新高的背景下，我国以煤为原料生产化工产品具有明显的成本优势。

　　煤气化是煤化工的核心技术，对于柳化的意义在于：随着Shell煤气化技术的逐步达产以及未来对旧合成氨装置的改造，公司合成氨的综合成本将会降低20%左右，并带动销售毛利率的提高；更重要的是，煤气化将解决一直困扰公司的合成氨的产能瓶颈，为未来煤化工下游产品的发展提供一个良好的平台。

　　公司煤气化装置已经运转正常。柳化股份煤气化装置自07年1月点火试车以来，经过10个月时间的调试，已经连续稳定运行近两个月时间，生产负荷达到90%以上，日产量也已超过了老装置。目前各项经济技术指标都已达到了设计水平。这表明经过摸索与实践，公司已经掌握了Shell煤气化技术。 (来源：中国证券报) 搜狐证券声明：本频道资讯内容系转引自合作媒体及合作机构，不代表搜狐证券自身观点与立场，建议投资者对此资讯谨慎判断，据此入市，风险自担。