统一掷3千万美元认购 旺旺25日挂牌

　　知名台企中国旺旺（0151.HK）昨日在港启动IPO路演。据悉，该公司计划以每股3港元至4.1港元发行27.2亿股，约85%为旧股，IPO募集资金81.6亿至111.52亿港元。面向散户的公开发售将于本月10日开始，股份预期本月25日挂牌上市，保荐人为瑞银、高盛、法国巴黎融资。

　　在中国旺旺此次发行的27.2亿股中，约85%为旧股，主要由创办人兼大股东蔡衍明套现，用以偿还2007年私有化在新加坡上市的旺旺所涉及债务。据了解，旺旺原本于1996年在新加坡上市，但由于成交稀疏，蔡衍明于2007年以每股2.35美元（约合18.33港元）的作价将其私有化并除牌。而私有化的现金代价，是蔡衍明以私人名义向财团贷款9亿美元支付。

　　中国旺旺此次上市的企业投资者阵容十分强大。引入的七名企业投资者，将合共认购1.67亿美元股份（约合12.3亿港元）。其中统一企业（0220.HK）已宣布认购3000万美元（约合2.34亿港元）的旧股，另外华人置业（0127.HK）主席兼行政总裁刘銮雄、中国银行私募基金、建设银行资产管理及荷兰合作银行等，合共认购旺旺1.7亿美元（约合13.26亿港元）股份，股份均设有6个月的禁售期。

　　据了解，旺旺此次发行新股集资所得其中65%用作扩大食品及饮料产能，包括建设新生产设施，大部分开支于今年投入，预期投入开支8.8亿港元。另外25%的集资将用作提升分销网络，包括在内地新增55个销售办事处，料涉及开支为2.77亿港元，余下10%用作一般营运资金。旺旺预测去年纯利将不少于1.75亿美元（约合13.62亿港元），较2006年增长38%，该公司截至去年9月底止9个月盈利1.24亿美元，毛利率为39.5%。

　　旺旺为大陆食品及饮料制造商之一，截至去年6月底，以销售额计算，主要产品米果、风味牛奶及软糖市场占有率分别为68.6%、40.6%及28.5%。保荐人之一的高盛指出，旺旺的卖点是品牌知名度及毛利率高，预计去年通过产品重新组合，毛利率提升1.4个百分点至39.1%，不过今年受成本上涨影响，预计毛利率降至38.1%。高盛预测旺旺2008年纯利增长30%，至2.54亿美元，2009年增长32%，至3.35亿美元。 搜狐证券声明：本频道资讯内容系转引自合作媒体及合作机构，不代表搜狐证券自身观点与立场，建议投资者对此资讯谨慎判断，据此入市，风险自担。