商业银行盈利能力面临考验

　　２００８年以来，由于存贷差扩大挤占商业银行利润空间，以及资本市场的调整引起中间业务利润增长放缓，导致我国商业银行盈利压力加大。不过，业内人士认为，这种变化也有利于商业银行自发加快中间业务的发展，同时促使商业银行提高资产管理能力。

　　今年以来，我国金融机构人民币各项存款增加较多，而人民币各项贷款增速减缓，存贷差呈现持续扩大态势，已经由年初的１２．７７万亿元增加至３月末的１４．０７万亿元。

　　存贷差扩大意味着银行支付的存款利息成本相对增加，而获取的贷款利息收入相对减少，这一变化使得银行的利润空间受到挤压。

　　金融机构人民币各项存款增加较多，主要是由于资本市场调整造成储蓄回流所导致。中国人民银行数据显示，今年第一季度我国金融机构人民币各项存款增加２６３５３亿元，同比多增７６０６亿元。

　　今年以来，央行贯彻从紧货币政策，正确把握金融宏观调控的节奏、重点和力度，控制货币信贷过快增长。第一季度货币信贷增幅明显回落，金融机构人民币贷款同比少增８９１亿元。由于年初贷款能获得更多利息收入，在贷款增幅下降的同时，今年年初贷款量的显著下降，进一步减少了银行的利息收入。

　　同时，由于今年资本市场的调整，银行手续费及佣金收入下降明显，银行中间业务增长明显放缓。

　　与此相比，２００７年正是因为贷款和中间业务收入的快速增长，促使银行业利润大幅增长。

　　交通银行西安分行副行长程清洁表示，受今年存贷差扩大和资本市场波动的不利影响，商业银行的盈利压力加大。

　　央行发布的２００８年第一季度全国银行家问卷调查报告显示，我国银行业景气指数高位回落，指数较上年末的历史最高值下降了０．９个百分点至６９．７％。银行家对第二季度经营状况的预测不理想，其景气指数居于７０．４％的水平，低于去年同期水平。

　　为弥补存款增加带来的利息成本，今年以来，银行普遍利用存贷差资金增加购买国债、央票、金融债、企业债等获得收益。

　　目前，贷款需求景气度出现强劲反弹，农业贷款需求景气增长居各行业之首，非制造业中的电气水及水利公共业贷款需求增长亦十分强劲。在信贷供需失衡的情况下，银行在贷款业务方面更加游刃有余，选择空间更大，在资金议价方面也更加有话语权。

　　出于追求利润最大化的动机，在贷款增速放缓的情况下，商业银行更倾向于向经营状况稳定的大企业贷款，中小企业贷款困难加大。针对这种情况，国家已要求金融机构进一步调整和优化信贷结构，坚持有保有压，加大对“三农”、就业、助学、中小企业、消费等经济社会发展薄弱环节的信贷支持。要求金融机构大力支持服务业，尤其是服务业劳动密集型小企业的发展。

　　在贯彻国家贷款政策的同时，商业银行不良贷款比例面临上升的风险。商业银行需要提前排查风险，提高资产质量，努力降低不良贷款率。

　　今年银行体系出现的新变化虽然增加了商业银行的盈利压力，但也有利于商业银行自发加快中间业务的发展，提高中间业务的利润贡献率。同时，能够促进商业银行积极开展国际化、综合化经营，寻找新的利润增长点。