北方硝化棉初步询价结果及定价公告

　　来源：上海证券报 作者：

　　保荐人（主承销商）：宏源证券股份有限公司

　　四川北方硝化棉股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行不超过4,950万股人民币普通股（A股）股票（以下简称“本次发行”）的初步询价工作已于2008年5月22日（T-3日）完成。

　　根据初步询价的结果，经发行人与保荐人（主承销商）宏源证券股份有限公司（以下简称“宏源证券”或“保荐人（主承销商）”）协商，最终确定本次发行的数

　　量为4,950万股，发行价格为6.95元/股。

　　宏源证券作为本次发行的保荐人（主承销商），将于2008年5月26日（T-1日）和2008年5月27日（T日）9:30-15:00网下向询价对象配售（以下简称“网下发行”），同时于2008年5月27日（T日）9:30-11:30、13:00-15:00网上向社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）。

　　上述发行的有关事项在《四川北方硝化棉股份有限公司首次公开发行股票网下向询价对象配售和网上向社会公众投资者定价发行公告》（以下简称“《网下网上发行公告》”）中说明，该《网下网上发行公告》刊登于2008年5月26日（T-1日）的《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》和《证券日报》，并登载于巨潮网站（www.cninfo.com.cn）。

　　现将本次发行初步询价结果公告如下：

　　1、 初步询价的组织情况

　　在本次发行初步询价期间（2008年5月20日至2008年5月22日），发行人和保荐人（主承销商）相继在深圳、上海和北京举行了推介会。截止2008年5月22日（T-3日）15:00，共有27家证券投资基金管理公司、44家证券公司、31家信托投资公司、11家财务公司、12家保险机构和1家合格境外机构投资者（QFII）共计126家询价对象通过深圳证券交易所网下发行电子平台参与了初步询价，全部为有效报价。经统计，上述有效询价对象的报价区间为:4.20元/股～16.00元/股。

　　2、发行规模、发行价格及其确定依据

　　发行人和宏源证券根据此询价结果并综合考虑发行人募集资金需求情况、所处行业、可比公司估值水平及市场情况，最终确定本次发行的数量为4,950万股，其中，网下向配售对象配售的数量为990万股，占本次发行总量的20%；网上资金申购方式定价发行数量为3,960万股，占本次发行总量的80%；最终确定本次网下配售和网上发行的发行价格为人民币6.95元/股，此发行价格对应的市盈率为：

　　（1）29.96倍（每股收益按照2007年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）

　　（2）22.46倍（每股收益按照2007年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）

　　3、网下发行安排

　　宏源证券作为本次发行的保荐人（主承销商），于2008年5月26日（T-1日）及2008年5月27日（T日）9:30～15:00接受配售对象的网下申购。本次网下申购的价格为6.95元/股，数量为990万股。

　　本次网下申购缴款时间：2008年5月27日（T日）。参与网下申购的配售对象应全额及时向中国结算深圳分公司的网下发行资金专户划付申购款，申购资金有效到账时间为2008年5月27日（T日）当日15:00前，2008年5月26日（T-1日）及5月27日（T日）15:00之后到账的均为无效申购。提请参与申购的配售对象注意资金到账时间。

　　参与初步询价且有效报价的询价对象管理的证券投资产品（以下简称“配售对象”）中，只有于2008年5月22日（T-3日）12:00前在中国证券业协会登记备案的配售对象，方可参与网下配售。各配售对象须根据证监会及深圳证券交易所的有关规定通过深圳证券交易所网下发行电子平台进行申购。

　　4、网上发行安排

　　本次网上发行，根据刊登于2008年5月26日（T-1日）《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》和《证券日报》的《网下网上发行公告》实施。

　　网上申购日为2008年5月27日（T日），申购时间为：9:30～11:30、13:00～15:00深圳证券交易所正常交易时间。

　　网上申购价格为：6.95元/股；网上申购代码为“002246”。

　　5、主承销商咨询及联系方式

　　保荐人（主承销商）：宏源证券股份有限公司

　　法定代表人：汤世生

　　联系地址： 北京市海淀区西直门北大街甲43号金运大厦B座5层

　　邮编：100044

　　电话：（010）62267799转6938、6940、6941

　　传真：（010）62230980、62230447

　　联系人：孙嘉薇、周欣、朱俊峰

　　发行人：四川北方硝化棉股份有限公司

　　保荐人（主承销商）：宏源证券股份有限公司

　　2008 年 5 月 26 日 搜狐证券声明：本频道资讯内容系转引自合作媒体及合作机构，不代表搜狐证券自身观点与立场，建议投资者对此资讯谨慎判断，据此入市，风险自担。