注册制过滤“菜鸟” 投资主办跳槽限制被删

　　本报记者 安丽芬 北京报道

　　“上周五，公司让我把个人资料报上去，并签了真实性承诺书。”北京某券商资管部一位投资主办人告诉记者，然后公司会把这些资料上报证券业协会。

　　据他透露，所填资料是一些基本的信息，如姓名、性别、身份证号、简单的工作经历等。

　　 这一举动源自证券业协会此前发布的《关于投资主办人执业注册的工作安排》（下称“注册安排”）及上月发布的《证券公司客户资产管理业务规范》（下称“业务规范”）。

　　根据注册安排，取得客户资管业务许可的券商，可申请投资主办人执业注册，并于11月23日之前，向协会提交业务许可复印件及拟申请为投资主办人人员的相关资料。

　　而证券公司也应于11月30日之前，将符合注册条件的投资主办人，由“一般证券业务”变更为“投资主办人”。

　　跟之前媒体报道的《征求意见稿》相比，“最近两年内变换任职单位2次以上，不得注册为投资主办人”这一规定最终没有成行。

　　据记者了解，虽然一些未满足条件的投资主办人不具注册资格，但是他们依然能暗度陈仓，借用有资格投资主办人的名义管理产品。

　　新博士被“毙掉”

　　“这次投资主办人注册条件严格按业务规范第五章节的要求。”证券业协会相关负责人表示，协会根据各券商提供的资料审核后挂出，外界都能查到。

　　“在这个注册制下，很多曾做过投资主办人的就被毙掉了。”上述资管人士透露，如只有一两年投资经验的人就没办法注册，比较典型的群体是刚毕业不到三年的博士。“我有一个博士后师兄，非常牛，就是经验不足三年，就没有资格注册了”。

　　实际上，长期以来投资主办人这个群体就是“散养”状态，游离在监管之外，也不用像保代一样参加考试，基本上是“公司愿意用你就成”。

　　然而，注册制也难以改变投资主办人使用随意的现状。有些人虽没有资格，但也能暗度陈仓。

　　“事实上，没有资格的人也能做，只不过外界不知道是你做的。”上述资管人士透露，比如，“他可以用我的名义，但是实际操作却是他。”

　　跳槽限制被删掉

　　跟基金经理一样，投资主办人的跳槽和更换也非常严重，只不过因为其资料不公开及投资者较少的缘故，鲜少引起关注。

　　据不完全统计，华泰证券除去今年成立的4只集合产品，其余12只产品都集中在今年换将。另外一个突出的例子是，今年初，平安证券投资主办人赵群翊跳槽至华泰证券，目前是华泰造福桑梓、如意月月红、华泰紫金2号三只产品的投资经理。

　　另外，海通证券、国海证券等旗下集合产品也因业绩不佳等原因频频更换投资经理。同花顺IFind数据显示，目前329名券商集合产品投资经理里，有252名的任职期限不超过两年。

　　今年9月，《证券公司资产管理业务投资主办人注册管理办法（征求意见稿）》曾在小范围内征求意见。当时指出，近两年内变换任职单位2次以上，不得注册为投资主办人。

　　但在最新的注册条件里，这一限制却被删掉了。

　　“当时内容能吸收的就吸收了，不能吸收的就删掉了。”证券业协会一位知情人士透露，对于投资主办人跳槽的限制，当时也考虑了券商的想法，觉得初期还是以基本资料为主，但将来怎样还不清楚。

　　“其实，跟上述没资格申请的人一样，即使因跳槽而不能注册，也能借用别人的名字实际操作产品。”上述资管人士认为。

　　作者：安丽芬