首创置业获批在港发债融资

　　20日，在港上市房企北京首创置业发布公告，称拟发行人民币债券且已获批准。首创置业董事长刘晓光直言，“融资与并购是首创置业今年的重要工作”。截至目前，四季度已有8家大型房企发布了债券融资计划，融资额度高达39亿美元，约为243亿元。

　　首创置业发债

　　首创置业20日公告指出，公司获批准发行以人民币为单位的有担保债券，由公司若干境外附属公司就债券提供担保。汇丰是建议债券发行的独家全球协调人兼独家账簿管理人。

　　至于备受关注的资金用途，公告表示，“所得款项净额将用于在发行日提供资金予托管账户及营运资金及一般企业用途。”

　　首创称，拟发债券的市场认定情况视乎市况及投资者兴趣。债券本金额、发售价及有意认购水平将通过询价过程厘定，并由汇丰作为独家账簿管理人。债券不会向香港公众提呈发售，亦不会配售予本集团任何关联人士。

　　“首创置业将积极打通多元融资渠道，推进商业地产进一步升级。如果在二级市场上能够找到条件更好的项目，就划得来做一些并购。”在年中接受包括南方都市报在内的媒体采访时，首创置业董事长刘晓光表示，融资与并购是首创置业今年的重要工作。

　　除了此次发债，11月8日首创置业还公告宣布引入地产基金创博盛拓进行基金开发合作，代价是以8.2565亿元的价格转让旗下项目股权。首创有关负责人表示，“相较于和其他房企合作，首创置业更倾向于与基金合作，更何况这个基金置业本身也有参与。”

　　首创置业背景雄厚，其实际控制人首创集团是北京市国资委所属的特大型国有集团公司。公司目前布局全国14个城市，拥有土地储备总建筑面积超千万平方米。

　　“对于类似有央企背景的房企，由于母公司的隐形担保，债券利率远低于国内长期贷款的利率水平。”接近首创置业的消息人士如是透露。

　　11月发债密集

　　事实上，根据统计发现，11月以来，标杆房企中海、SO H O中国通过利率不同的债券发行均融资10亿美元。相比今年上半年，排名前50的房企中有6家房企发行债券融资180亿元左右。

　　“相比今年上半年，排名前50的房企中有6家房企发行债券融资180亿元左右。”链家地产分析师张絮援引数据表示，四季度以来房企尤其是内房企借道香港资本市场融资的速度明显加快。

　　人民币升值预期近期走强，也有市场观点认为这助推了房企发行美元债券积极性的提高。对于部分有迫切需求的房企来说，虽然实际利率较高，但考虑到人民币升值的因素，实际的偿还利率则相当有限。

　　“银行对房地产开发贷款不断收缩，导致房企对资金的极度渴求。”中投顾问房地产分析师韩长吉也向南都记者分析形势称，能有效为房企融入开发建设所需资金的融资方式必然受到房企青睐，规模不断增长。

　　销售好转也推动房企大手笔融资。链家地产统计称，在公布年度销售目标的20家典型房企中，仅前十月就已有9家率先完成年度目标，平均的年度目标完成率已经达到93.8%。链家更认为，在四季度房企的借道香港融资渠道畅通的情况下，未来价格上涨的压力较大。

　　“年内多家在港上市的内地房企均有大额度融资，而且融资成本明显低于国内市场。”中原地产市场研究总监张大伟告诉南都记者，对需求资金的房企来说，港股上市的融资成本要低很多。另外内地股市不振，新股发行难度大也是港股融资盛行的原因。据其判断，“房地产市场的复苏，将房企上市融资的需求增加。”