张茉楠：治理产能过剩不能只靠提升产业集中度

　　1月22日，工信部、发改委、财政部等部门联合发布《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》，明确推进钢铁、汽车、水泥等九大行业并购重组工作。在行业深陷产能过剩泥潭的当前，通过兼并重组提升产业集中度，在一定程度上可以淘汰落后产能，但是，治理产能过剩 的顽疾，显然还有很长的路要走。

　　张茉楠 （国家信息中心预测部副研究员）

　　工信部、发改委、财政部等部门日前联合发布 《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》，明确了汽车、钢铁、水泥等九大行业的企业实现兼并重组，这是在提升产业集中度，淘汰落后产能方面的重大举措，然而治理产能过剩不能仅靠提高产业集中度来完成，未来中国还有更长的路要走。

　　可以说产能过剩是当前中国经济的最大挑战。由于多年来我们一直没能有效地解决结构性的产能过剩难题，又遇到了全球金融危机和债务危机，我国以往“大进大出”经济循环被打破，在这种情况下“周期性和结构性”产能过剩的叠加使矛盾进一步凸显。更为严峻的是，重工业化的产业背景也将延长 “产能过剩”的存续时间。

　　金融危机开启了大调整的序幕，金融危机和债务危机留下的需求缺口很难补上，全球经济都呈现出总需求不足的状态。受外需萎缩、贸易壁垒、通货膨胀、国内要素成本上升以及人民币升值等诸多因素的影响，我国出口产业严重受阻，这也激化了国内外需性产业的产能过剩矛盾。当前，我国经济增长步入下行周期，社会总供给明显大于总需求，伴随存货同比的持续显著上升，产能过剩的矛盾日益突出，整体宏观经济也步入了“去产能化”阶段。

　　产能过剩是我国经济的长期顽疾，深层次看，我国的产能过剩，既存在市场性过剩，也存在体制性过剩。除了经济周期性波动带来的产能过剩外，我国工业产能的过快扩张与投资体制转型、地方政府存在投资冲动、资金和资源价格扭曲等体制性矛盾有关。本轮产能过剩是重工业部门的普遍过剩。早在2006年，国务院就将10个行业列为产能过剩行业，而到2009年产能过剩行业几乎翻了一番，达到了19个，其中，钢铁、水泥、煤炭、有色金属等的产量都已经达到或超过全球产量的一半。

　　产能利用率是考察产能过剩的重要指标。根据美国经验，当工业产能利用率超过95%以上时，代表设备使用率接近全部；当产能利用率在90%以下且持续下降时，表示设备闲置增多，产能过剩出现；工业产能利用率在81%及以上时，为正常的产能过剩，低于81%时，为较严重的产能过剩。

　　上一轮经济周期推动的扩张性投资，在经济危机的冲击下，表现为更为严重的产能过剩。国家发改委投资研究所发布研究报告，在我国24个重要工业行业中有19个出现不同程度的产能过剩，有的过剩程度严重。钢铁、电解铝、焦炭、水泥等重工业行业及纺织、服装等轻工行业产能过剩都是比较严重的。像钢材产能过剩40%，电解铝过剩58.4%，焦炭过剩200%，家电过剩30%，电视机过剩90%，纺织、服装产能过剩超过100%。绝大多数加工制造业生产能力利用率不到70%，有些行业利用率不到40%。

　　此次工信部等部门联合发布的《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》表明要支持大型骨干企业跨区域、跨所有制兼并重组，这是解决产能过剩，提高产业集中度的一个方法，但不是问题的全部，更重要的是必须摆脱对既有投资增长的过度依赖。根据世行测算，改革开放30年中国年均9.8%的增长率，除了有2~4个百分点是全要素生产率贡献外，其余6~8个百分点的增长率几乎都是来自于投资的贡献。

　　除此之外，我国制造业还必须摆脱停留在价值链低端的困境，附加值率低，全要素生产率低。整体上看，我国工业生产技术水平和创新能力还较低，技术与知识密集型产业的国际竞争力还较弱，工业劳动率与国际先进水平差距还较大，工业企业平均规模还较小，可持续发展能力还较差，许多传统产业还存在着“贫困化”增长的现象。

　　未来，产业结构调整可能滞后于需求结构升级，我国 “过度工业化、过度出口依赖、过度投资驱动、过度粗放增长”的增长模式难持续。经济增长将从由大量消耗资源的模式，转为由通过改善资源使用效率所推动，此外，中国制造必须沿着价值链向上走，通过实施新一轮技术创新战略，提升工业企业的生产效率，但需要一个长期的战略。

　　作者：杨维汉