阿里金融抢滩移动支付(图)

CFP供图

　　阿里金融在成立了阿里小贷和阿里担保之后，又将金融触角伸向了信用支付领域。由于授信额度、免息期以及到期还款日都与传统银行的信用卡颇为类似，所以该项信用支付业务被称为“虚拟信用卡”。

　　在此之前，阿里金融的每一步金融布局都被看作是“要做银行”的 信号，而这一次，信用支付的商业逻辑打破了业内的猜测，阿里金融“平台化思路”背后蕴藏的是对移动支付领域的巨大渴望。

　　无线客户端“尝鲜”

　　所谓信用支付服务，就是阿里金融将根据用户在淘宝上的交易数据对其进行初步评价，根据评价结果，给买家一定数额的信用授权，并能享受38天的免息期，买家可用于在淘宝和天猫上消费。该信用支付业务采取单向收费制度，只向签约接受信用支付的商户收取每笔1%的服务费（目前优惠期费率为0.8%），而开通该项业务则免费。

　　据了解，信用支付产品的资金来源并非阿里金融，而是来自与其合作的银行和其他金融机构。一旦出现客户逾期，阿里金融将会采取短信语音人工乃至上门的催收方式，一年未果后，其坏账风险由阿里巴巴在重庆成立的商诚担保公司（阿里担保）承担，违约客户将被注销支付宝账户。

　　由于目前阿里小贷的不良贷款率不到1%，所以阿里金融对这次信用支付产品的风险控制很有信心。阿里金融方面表示：底层设计上，信用支付和阿里小贷用的是同一套班子，两者拥有类似的风控模式。

　　该信用支付功能预计4月份正式上线，并选择浙江和湖南开放试点。淘宝网上的官方公告显示，以一个月交易量80万元的商铺为例，开通信用支付后，预计将增加32万元的月交易量，而以目前0.8%的优惠费率计，商户只需要额外支付2560元。阿里金融预计，信用支付将为商户带来约40%的交易量增长。

　　值得注意的是，该支付功能只为无线客户端提供服务，暂不对PC客户端开放。阿里金融事业部总裁胡晓明对此表示，由于银行业已经占据了PC端的信用卡支付市场，因此阿里金融的信用支付只会做移动端业务。正是这一点，阿里金融划清了与“传统银行信用卡”的界限。

　　与银行“统一战线”

　　不难看出，“信用支付”是将支付宝用户的数据提供给银行，阿里金融方面只是向用户收取手续费，而该支付业务本身并不能为阿里金融带来利息收入，这一点，与传统银行的盈利模式存在本质的不同。

　　自从阿里小贷成立之后，阿里金融方面不止一次表示：阿里不会做银行。胡晓明也曾在公开场合向媒体重申这句话，现在，阿里金融“平台化”后，他与银行的合作意愿便越来越明显。

　　作为一家互联网公司，阿里金融没有银行的吸储资质，其放贷能力必然不如传统银行。与传统银行业“钱生钱”的盈利模式不同，阿里金融的商业逻辑更倾向于富有创新意识的互联网金融，这对其业务的灵活性要求较高，一旦阿里金融做了银行，严格的银行业监管对于它的创新发展会有一定的限制。“从我们一直以来对阿里金融的关注来看，我们感觉目前阿里不会积极申请银行牌照。”易观国际互联网金融分析师张萌在接受新金融记者采访时说。

　　现在，阿里金融让银行站在自己的统一战线上而非对立面。此举对于银行方面也有利。阿里金融的“信用支付”有利于促进银行信用卡业务的发展，同时，也为银行切入移动支付领域提供了一个便捷途径。在中德证券银行业分析师佘闵华看来，目前，移动支付领域各方都想进入，银行相比阿里并没有先天优势，银行主要特点是网点多，但做移动支付，网点优势无法体现。而且，银行要自己建立这么一个庞大的消费群体渠道也很困难。

　　其实，纵观阿里巴巴的发展历史不难看出，在它的金融板块中，支付宝业务开始得最早，迄今为止差不多有10年的时间了，一直以来，支付都是阿里非常重要且核心的业务。从业务构成上看，主要是互联网在线支付。但最近几年，随着移动互联和智能手机的发展，阿里也开始向移动支付端发力。

　　瞄准移动支付

　　相关数据显示：2012年支付宝通过中国银行业的手机银行支付成功的概率仅为38%，62%的客户创建交易以后无法成功付款。其中有大量用户因为担心支付不成功而不敢创建交易，同时也有的用户因为安全问题不敢将信用卡、借记卡与支付宝绑定，而这直接影响了商户的销售业绩。在去年的“双十一”，支付宝移动支付实现的交易额为12亿，而支付宝整体交易额超200亿，移动支付所占比例不到6%。

　　与此形成鲜明对比的是二、三线城市无线电子商务的“爆发”。从2012年的支付宝年度报告来看，在一些三线城市，出现无线支付增速远高于有线的情况。根据胡晓明的预计，2013年“信用支付”的消费者需求存量大约在4至5亿，人均消费在两三百元左右。正是由于市场的强大需求，现在不少银行和第三方支付机构都试图在此领域分一杯羹，阿里金融此时的“信用支付”被看作是为布局移动支付抢夺先机。

　　同时，也有不少电子商务平台对阿里金融的信用支付持观望态度，一旦时机成熟，他们也许会成为下一批进军移动支付领域的主体。但在张萌看来，阿里金融的成功很难复制。“阿里金融做这个主要依托它的支付宝平台，而一般的电子商务平台不会自己去做支付，更多的是与支付公司合作。一个只有平台而没有支付公司的电商，可能会拓展其手机购物业务，但是要想做移动支付，不论是从政策监管还是运营影响，都有一定的难度。”张萌说。

　　作者：新金融 宁广靖