在钢铁产能仍然严重过剩、许多钢企盈利能力低下的背景下,新兴铸管(000778.SZ)拟募资32亿元加码钢铁业务。
11月18日晚间,新兴铸管公布招股书,发行价格确定为6.25元/股,发行数量为5.12亿股,计划融资32亿元,募资用途设定为 增资新兴铸管新疆有限公司,投资300万吨特钢二期项目。
同时,本次增发采取向原股东优先配售和网上、网下定价发行相结合的方式进行。
资料显示,新兴铸管现有产能主要包括约630万吨长材、180万吨球墨铸铁管、4万吨管件、18万吨特种钢管和8万吨钢格板。
基于对新兴铸管“转型升级”以及未来利润增长趋势的乐观预期。大股东前段时间通过二级市场直接增持并公布了长期增持计划,也充分体现了大股东对新兴铸管未来发展的强力信心。
新兴铸管控股股东新兴际华集团有限公司,承诺以原股东优先配售方式参与申购此次公开增发,以6.25元/股优先认购数量为1.28亿股,认购金额8亿元。
分析认为,鉴于钢铁产品目前的盈利水平以及新兴铸管“转型升级” 面临的资金压力,预计多数募集资金将变更用途。新兴铸管正在推进的向能源、现代农业以及类金融产业方面的转型,都是有较大资金需求的产业领域。以新兴铸管现有的资金实力,维护好主业发展,推动铸管产能提升和产业转型应该有保证,但是同时再进入上述其他行业料将有一定资金压力。
根据可行性报告,新兴铸管预计二期项目达产后,铸管新疆正常年可实现营业收入86.5亿元,净利润为6.9亿元,项目全部投资内部收益率14.27%。
2013年三季报显示,新兴铸管前三季度实现营业收入480.3亿元,同比增加6.59%;归属于上市公司股东的净利润为4..6亿元,同比下降42.53%。
截止到发稿时间,新兴铸管报5.88元,上涨了3.34%。
(证券市场周刊供稿)
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