“投行通知我们，监管层要过来调查。”一家询价机构的研究员陈静（化名）透露，他们公司并不在证监会抽查的44家询价机构范围内。但由于监管层要调查承销商，需要询价机构协助调查。
不过，陈静所在公司协助调查的内容并非元旦后的新股询
相关公司股票走势
超预期的严查
“知道现在是严打，但没想到会严到这种程度。”1月20日，深圳某大型券商投行部人员到陈静公司，通知其称要准备接受证监会稽查队的调查。
陈静所在的询价机构，并不在证监会抽查的44家名单之列。因此，当她得知自己将要被调查时，感到很吃惊。但让她更意外的是，调查的起因是她在12月中旬参加了一场拟上市公司的调研活动。
“12月第一个交易日，证监会公布IPO重启的消息。很多研究员开始写新股研究报告，还有一些券商组织机构去上市公司走访。”陈静回忆，12月中旬，她参加了一家新材料公司的调研。
与陈静同行的机构有20人左右。但他们都没想到，这种实地走访拟上市公司的调研，并不为监管层允许。“12月底，很多券商开始组织这种走访拟上市公司的活动。但临出发前，券商说收到监管层的窗口指导，这类调研就被叫停了。”陈静记得，彼时，广发证券安排了调研活动，但最后并没有成行。
21世纪经济报道记者从一位券商投行了解到，监管层认为券商组织询价机构上市前调研公司，会让一些机构提前获悉公司情况。同时，机构可能会问一些招股说明书以外的问题，涉嫌非公开信息的泄露。
然而，无论是组织交流的券商，还是参加的询价机构，当时都没有意识到这个问题。“组织时不知道上市前去调研是不允许的。机构问了一些问题，比如公司基本面、新规则对公司发行计划的影响、老股转让数量的安排等。”陈静认为，这些不算是机密消息，但有些确实是招股说明书以外的内容。
如今的难题是上市前的这次调研交流，券商和发行人都没有将其看成是路演，现场并没有录音。因此，他们无法借助录音等材料来“自证清白”。
而这，正是陈静等机构需要协助调查的一个理由。“现在监管层一个个调查参加调研的人，问究竟交流了哪些内容，有没有涉及非公开信息的泄露。”陈静感慨，参与的机构都没想到，仅仅是参加一场调研，“会被查成这样”。
机构“噤若寒蝉”
调研一家承销商，会深入到一场调研活动的每个参与方，这只是证监会稽查队严查新股定价的一个缩影。
记者从接受调查的机构人士了解到，这次核查非常严厉，稽查人员要求机构提交电脑、手机等，他们会提取邮件、微信、手机通话等相关记录以备调查。
“我们公司来了9位稽查人员，每3人一组，分别让基金经理、研究总监、研究员配合核查。”一位接受核查的基金经理介绍，稽查人员重点围绕新股询价的决策过程和逻辑依据详细提问，其被询问的时间将近两个小时。
提问询价细节只是核查的一部分。更严格的一环是，稽查人员要求监控基金经理的手机。“他们提供一份同意书让我们签字，表示我们同意让监管机构来监控我们的通话记录。”前述基金经理表示，有了这份同意书，稽查人员不需要上门调查，就可以查到通话记录。
手机实时监控，这让基金经理接电话变得小心翼翼。“以后不要再给我打电话，我的手机已经被监控了。”1月17日，这位基金经理见面时就向记者表示。
已被核查的机构，公司上上下下做事都有点“胆战心惊”。“核查结果还没有出来。稽查队还在核查其他机构，说不定还会杀个回马枪，要求我们继续配合调查。”深圳一家基金公司人士称，他们要求基金经理近期尽量少参与新股询价，以免引起监管层的关注。
一些没有被抽查的机构，也变得非常谨慎。
“我们以前有个微信群，专门讨论新股的各种消息。证监会抽查的消息一出来，我们的群就解散了，所有的聊天记录删得干干净净。”一位询价机构人士透露，原有的群主重新建了一个群，但组员都不敢在群里说话，只字不提新股。
“这些机构交流信息的群，很多都没有问题。但现在风口浪尖上，大家都很谨慎，说话、做事变得小心翼翼、如履薄冰。”一家大型基金公司的基金经理直言，新股是个敏感话题，现在不谈新股。（编辑 卜坚 郑世凤）
作者：宁夏
点击进入【股友会】参与讨论
我来说两句排行榜