首页 - 新闻 - 工商 - 房地产 - 影视 - 音乐 - 体育 - IT - 游戏 - 求知 - 求职 - 女人 - 购物 - 免费邮件 - BBS
请输入股票代码
代码对照 实时行情 软件下载 外汇牌价
首页>工商财经>极品股市>沪深年报

景宏证券投资基金1999年年度报告摘要

            


重要提示:本基金的托管人中国银行已于2000年3月27日复核了本报告。本基金管理人、托管人愿就报告中所载资料的真实性、准确性和完整性负责。本报告书中的内容由本基金管理人负责解释。
一、基金简介
(一)基金名称:景宏证券投资基金
 (基金简称:基金景宏)
基金交易代码:4691
基金发起人:光大证券有限责任公司
 大鹏证券有限责任公司
 中国经济开发信托投资公司
 广东证券股份有限公司
基金发行日期:1999年4月27日
基金成立日期:1999年5月4日
基金单位总份额:20亿份基金单位
基金类型:契约型封闭式
基金存续期:15年
基金上市地点:深圳证券交易所
基金上市日期:1999年5月18日
(二)基金管理人:大成基金管理有限公司
注册及办公地址:北京市海淀区三里河路1号西苑饭店11号楼
邮政编码:100044
国际互联网址:http://www.dcfund.com.cn
法定代表人:姜继增
总经理:龙小波
信息披露负责人:杜鹏
电话:010-68366518
传真:010-68366598
(三)基金托管人:中国银行
注册地址:北京市西城区阜城门内大街410号
办公地址:北京市光华路7号汉威广场西座1603室
邮政编码:100088
法定代表人:刘明康
托管部负责人:陈儒
信息披露负责人:王晓涛
电话:010-65612136
传真:010-65612140
(四)会计师事务所:普华大华会计师事务所
注册及办公地址:上海市淮海中路333号瑞安广场12层
法定代表人:周忠惠
注册会计师:周忠惠、王笑
电话:021-63863388
(五)基金聘请的律师事务所的有关情况
法定名称:北京众天律师事务所
注册及办公地址:北京西城区阜外大街7号国投大厦711--715
法定代表人:苌宏亮
经办律师:苌宏亮
二、基金管理人报告
(一)本基金业绩表现
截止到1999年12月31日,基金单位净值达到1.2097元。与发行时相比,净值增长率为20.97%,按实际成立天数加权计算年净值增长率为31.63%。超过同期银行存款利率和同期深沪指数涨幅,扣除当年配售新股对基金净值增长的贡献因素,本基金净值增长率为8.39%,按成立实际天数加权计算年净值增长率为12.65%。
(二)本基金投资理念和风格
遵循研究驱动原则,通过对宏观经济、行业和上市公司全面深入研究分析,重点投资所属行业具有良好发展前景和在行业内具有强大市场竞争优势的高成长类上市公司,如网络、电子通信和生物制药类上市公司;从控制系统风险角度考虑,我们也适当投资于收益型(或价值型)上市公司,它们的共同特点是收益稳定,业绩优良,行业地位高,价值被严重低估。
(三)基金经理简介
蔡秋枫先生,基金经理,理学硕士,5年证券从业经历,曾就职于上海涌金实业有限公司资产管理部、北京金业恒昌实业有限公司资产管理部。
王军先生,基金经理助理,经济学博士,5年证券从业经历,曾就职于吉林省证券公司研究发展部、投资银行部。
(四)基金经理工作报告
1999年国家实行积极的财政政策和相对宽松的货币政策,宏观经济已逐步摆脱东南亚金融危机的负面影响,全年GDP增长速度达到7.1%,通货紧缩现象明显缓和,国民经济正在逐步走出低谷,证券市场作为国民经济的晴雨表,也得到了进一步的发展。7月1日《证券法》开始实施,标志着中国证券市场将更加规范成熟,管理层颁布一系列长远利好政策,将促进证券市场的长期健康发展。我们欣慰地看到,证券投资基金所奉行的长期理性投资理念已逐步得到广大投资者的认同,个股分化趋势明显,齐涨齐跌局面得到改观,证券投资基金正成为市场的中坚力量,为资源在国民经济中的有效优化配置作出了应有的贡献。
景宏基金设立于1999年5月4日,运作过程经历了三个阶段:
第一阶段,基于对利率走势的判断和股票市场不明朗因素的担忧,考虑到国债流动性高,能随时变现投资于其他资产,我们将较大比例资产投资在国债上,同时对股票市场保持密切关注。
第二阶段,随着5.19行情行情快速启动,我们期待已久的机会已经来到,本基金迅速调整投资策略,将绝大部分国债投资变现转投我们储备的投资股票品种上。
第三阶段,基于高科技和网络正在成为新一轮经济增长的源动力,结合公司的数理分析模型,我们较准确地判定出99年12月下旬的中期底部,在年末果断重仓投资高科技和网络类上市公司,为2000年取得较好的投资回报奠定了坚实的基础。
千禧之年,以中关村地区为代表的知识经济正在逐步成为新世纪中国经济新的领头羊,一场以互联网技术为核心的革命对于人类社会的生产和生活方式正在产生巨大的影响,传统价值评判体系也已受到冲击,在考虑上市公司业绩的同时人们更加注重企业未来的成长性,因此,我们认为,2000年中国证券市场将会延续1999年良好的发展势头,但个股分化会进一步加剧。
在具体投资策略上,我们将继续重点投资在网络、电子通信、软件、新材料和生物制药行业内具有突出竞争地位的上市公司,同时适度关注那些经重组主业已全面升级为新兴行业的具有良好成长前景的上市企业,对于年内即将推出的高新技术板快,我们也将高度关注,在控制投资风险的前提下,把握其中较好的投资机会。
作为景宏基金的经理人,按照进取而又不失稳健的投资原则,通过我们的努力,我们争取在2000年内以更加优异的业绩回报广大投资者。
(五)内部监察报告
基金运作合规性声明
本报告期内,本基金管理人严格恪守《证券投资基金管理暂行办法》及其实施细则、《景宏证券投资基金契约》以及其它有关法律、法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽则的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,力争为基金持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为发生,基金投资组合符合有关法规及基金契约的规定。
内部监察工作报告
1999年是本基金管理人——大成基金管理有限公司正式成立并运作的第一年,我公司在不断探索,力求建立完善一套起点较高、规范运作的管理系统,保障基金持有人利益的同时,逐步适应由单一基金管理运作发展为多只基金管理运作所带来的新的问题、新的挑战,在开展内部的监察稽核工作时注重防范基金运作风险,注重监察的实时性。
在本报告期内,我们建立并不断完善了基金投资的各个流程,包括投资的前瞻性研究、投资的决策及交易过程等,我们的内部监察人员通过对上述流程进行实时监控来检查各基金投资运作是否合规,若发现违规隐患及时向公司管理层及监管部门汇报并敦促整改及检查整改结果。同时自主开发建立了一套科学的基金风险指标揭示体系去监控基金管理运作中各种系统风险。具体的措施有:一、加强监察稽核部门与其它业务部门的多渠道的沟通,针对公司多基金运作的特点,不断建立、健全投资决策的程序,细化投资交易的流程,保证各基金之间的独立性和公平性。二、细化监察稽核的内容,提高监察工作的频率,监察稽核人员参与跟踪基金投资决策、交易活动的全过程,并且通过高频率的现场检查、资料查阅、调查核实及抽查监听、监视记录等措施防范杜绝内幕交易等违规行为的发生,保证公平对待各基金持有人的利益。三、运用各种技术手段,通过对每日的基金的交易情况进行实时监控,防止各基金之间出现违规的交叉交易情况。四、用VAR和VAB指标来揭示大市、行业、个股的风险,并通过公司内部的办公系统及时提示基金经理,从而达到主动控制风险的目的。五、加强对员工进行风险意识和职业道德的教育,注重培养他们的监察意识和风险防范意识,自觉遵守各项法规和公司的各种规章制度。
通过上述工作,在本报告期内,本基金运作中无不当内幕交易和关联交易,本基金管理人管理的各基金之间也无违规交叉交易行为,亦无任何员工发生任何违法违规行为,整体运作合法、合规,充分保障了基金持有人的利益。
通过1999年的内部监察工作,我们认为做好风险控制工作是基金投资的主要工作之一,建立一套科学、严密的基金投资决策、交易的流程是保证基金理性投资的前提。我们将继续高度重视风险防范工作,总结去年的经验、教训,进一步完善基金投资的流程,不断学习、引进国内外先进的风险控制和内部监察的经验和技术,切实提高内部监察稽核工作的有效性、科学性,切实保障基金安全运作,以优异的业绩回报广大投资者。
三、基金托管人报告
本基金托管人——中国银行,依据1999年4月21日签署的《景宏证券投资基金基金契约》与《景宏证券投资基金托管协议》,自1999年5月4日起,托管景宏证券投资基金的全部资产。现对景宏证券投资基金(以下简称景宏基金)从1999年5月4日至1999年12月31日的1999年度的托管情况报告如下:
(一)本托管人在1999年度托管景宏基金期间,严格遵守《证券投资基金管理暂行办法》及其各项实施准则和其他有关法规的规定,切实维护景宏基金持有人的利益,尽职尽责地履行了基金托管人应尽的职责.
(二)本托管人在1999年度依照《证券投资基金管理暂行办法》及其各项实施准则和其他有关法规的规定,对大成基金管理有限公司---景宏基金管理人的基金运作进行了必要的监督,未发现其在景宏基金投资运作、基金资产净值的计算及每单位基金资产净值的计算等方面有违规及损害基金持有人利益的行为。
(三)本基金托管人依法对景宏基金管理人在1999年度所编制和披露的景宏基金招募说明书、基金上市公告书、基金资产净值公告、基金投资组合公告、基金年度报告等公告信息进行了认真核对,未发现问题。
四、基金年度财务报告
(一)审计报告
普华审字(2000)第259号
景宏证券投资基金全体持有人:
我们接受委托,审计了景宏证券投资基金(以下简称“景宏基金”)1999年12月31日的资产负债表及1999年5月4日(基金成立日)至1999年12月31日止期间的收益及收益分配表。这些会计报表由景宏基金管理人大成基金管理有限公司负责,我们的责任是对这些会计报表发表审计意见。我们的审计是根据《中国注册会计师独立审计准则》的规定进行的。在审计过程中,我们结合景宏基金的实际情况,实施了包括抽查会计记录等我们认为必要的审计程序。
我们认为,上述景宏基金会计报表符合中华人民共和国《企业会计准则》、《证券投资基金管理暂行办法实施准则第五号证券投资基金信息披露指引》和中国证券监督管理委员会允许的如会计报表附注所列示的基金行业的实务操作约定,在所有重大方面公允地反映了景宏基金1999年12月31日的财务状况及1999年5月4日(基金成立日)至1999年12月31日止期间的经营成果。
普华大华会计师事务所注册会计师周忠惠
中国上海注册会计师王笑
2000年1月17日
(二)基金会计报告书资产负债表
1999年12月31日单位:人民币元
资产期末数
银行存款39,826,861
清算备付金4,761,030
交易保证金1,829,827
股票投资-成本(附注2(d))1,778,674,044
债券投资-成本(附注2(e))484,958,185
股票投资-估值增值(附注2(d))31,981,933
债券投资-估值增值(附注2(e))1,589,384
买入返售证券93,100,000
应计利息278,353
应收帐款4,338,836
其他应收款29,900
资产合计2,441,368,353
负债及基金持有人权益
应付基金管理费5,173,554
应付基金托管费517,636
应付帐款15,984,452
应付佣金279,089
其他应付款100,549
负债合计22,055,280
基金持有人权益
基金单位总额(面值)(附注2(j),4)2,000,000,000
未分配收益(附注2(k))385,741,756
未实现估值增值(附注2(d)(e))33,571,317
基金持有人权益合计(每单位基金
资产净值:人民币1.2097元)2,419,313,073
负债及基金持有人权益合计2,441,368,353
收益及收益分配表
1999年5月4日(基金成立日)至1999年12月31日止
单位:人民币元
项目本期累计数收入
收入
证券买卖差价
股票(附注2(f))387,188,856
债券(附注2(f))-4,624,285
投资收益
股息收益(附注2(f))12,810,445
债券利息收益(附注2(f))16,871,473
返售债券投资收益净值(附注2(f))2,321,833
其他收入(附注5)4,647,004
额定发行费用余额(附注2(i),6)11,645,505
收入及发行费用余额合计430,860,831
费用
基金管理费(附注2(g))40,859,181
基金托管费(附注2(h))4,087,601
其他费用172,293
费用合计45,119,075
本期净收益385,741,756
收益分配(附注2(k),9)-
未分配收益385,741,756
后附会计报表附注为本报表的组成部分
(三)会计报告书附注
1.基金简介
景宏证券投资基金(以下简称“本基金”)是由光大证券有限责任公司、大鹏证券有限责任公司、中国经济开发信托投资公司、广东证券股份有限公司、大成基金管理有限公司共五家发起人依照《证券投资基金管理暂行办法》及其他有关的规定和契约发起,经中国证券监督管理委员会证监基金字〖1999〗12号文批准,于1999年5月4日发起成立。本基金为契约型封闭式,存续期为15年,发行规模为20亿份基金单位。本基金的基金管理人为大成基金管理有限公司,基金托管人为中国银行。本基金经深圳证券交易所(以下简称深交所)深证上(1999)第31号文审核同意,于1999年5月18日在深交所挂牌交易。根据《证券投资基金管理暂行办法》和中国证券监督管理委员会证监基金字〖1999〗12号批文的规定,本基金的投资对象为国债和国内依法公开发行、上市的股票。
2.主要会计政策
(a)编制基础
本基金的会计报表按照中华人民共和国《企业会计准则》,中国证券监督管理委员会颁布的《证券投资基金管理暂行办法实施准则第五号证券投资基金信息披露指引》,及中国证券监督管理委员会允许的如主要会计政策所述的基金行业的实务操作约定而编制。
(b)会计年度
本基金的会计年度为公历1月1日至12月31日止。本会计期间为5月4日至12月31日止。
(c)记帐原则和计价基础
本基金的会计核算以权责发生制为记帐原则,除股票和债券投资按市值计价外,其余均以历史成本为计价基础。
(d)股票投资
股票投资按购买时实际支付的价款计价,实际价款中包括已宣告未发放股利,出售成本按移动加权平均法计算。股票包括上市交易股票和未上市交易股票,股票投资的估值按估值日当天各股票相应的市场交易均价进行计算,若当日无交易,则以最近一日的市场交易均价计算。实际成本与估值的差异计入“未实现估值增值/(减值)”科目。
(e)债券投资
债券投资按购买时实际支付的价款计价,实际价款中包括应计利息。出售的债券成本按移动加权平均法计算。债券投资的估值按估值当天各债券相应的市场交易均价计算,若当日无交易,则以最近一日的市场交易均价计算。实际成本与估值的差异计入“未实现估值增值/(减值)”科目。
(f)收入的确认
证券买卖差价指买卖股票及国债的差价。股票和国债差价在卖出时确认。投资收益中股息及国债利息,在收到股息及国债利息时确认,返售债券投资收益按权责发生制确认。
(g)基金管理费
基金管理费为支付给基金管理人的报酬。根据中国证券监督管理委员会证监基金字〖1999〗12号《关于同意设立景宏证券投资基金的批复》的规定,按逐日基金资产净值2.5%的年费率计提。基金成立三个月后,如果基金持有的现金比例超过基金资产净值的20%,超过部分不计提管理费。
(h)基金托管费
基金托管人的托管费根据中国证券监督管理委员会证监基金字〖1999〗12号文《关于同意设立景宏证券投资基金的批复》的规定,按逐日基金资产净值0.25%的年费率计提。
(i)额定发行费用余额
额定发行费用,即超面值部分,扣除实际发生的发行费用后的余额记入收益及收益分配表。
(j)基金单位总额
基金单位总额以实收基金单位面值入帐。
(k)基金的收益分配政策
每一基金单位享有同等分配权。基金当年收益弥补上一年度亏损后,才可进行当年收益分配。基金投资当年亏损,则不进行收益分配。基金收益分配采取现金方式,每年分配一次,收益分配比例不低于基金净收益的90%。
3.主要税项
根据《财政部国家税务总局关于证券投资基金税收问题的通知》,主要税项规定如下:
(a)以发行基金方式募集资金,不属于营业税征收范围,不征收营业税。
(b)基金从证券市场中取得的收入包括买卖股票、债券的差价收入,股票的股息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。
4.基金单位总额
每份基金单位面值为人民币1元,基金单位总额按面值入帐。
 期末数
 基金单位数人民币元
发起人持有基金份额60,000,00060,000,000
社会公众持有基金份额1,940,000,0001,940,000,000
基金单位总额2,000,000,0002,000,000,000
5.其他收入
其他收入主要包括银行存款利息收入和发行时申购资金冻结利息收入。
 1999
 人民币元
银行存款及清算备付金利息收入2,821,604
申购资金冻结利息收入1,118,883
其他706,517
合计4,647,004
6.额定发行费用及额定发行费用余款
 1999
 人民币元
额定发行费用20,000,000
减:上网发行费4,898,495
发行协调人费用2,700,000
信息披露费291,000
上市推荐人费用250,000
律师费用100,000
上市初费65,000
会计师费用50,000
发行费用小计8,354,495
额定发行费用余额11,645,505
7.关联交易
(a)关联方
关联方名称与本基金的关系
大成基金管理有限公司基金管理人、基金发起人
中国银行基金托管人
光大证券有限责任公司(“光大证券”)基金发起人
大鹏证券有限责任公司(“大鹏证券”)基金发起人
中国经济开发信托投资公司(“中经开”)基金发起人
广东证券股份有限公司(“广东证券”)基金发起人
(b)通过关联方席位进行的交易
 股票成交量佣金
 年成交量占全年成交年佣金占全年佣金
 人民币元总量的比例人民币元总量的比例
光大证券1,970,285,26821.60%1,591,00820.86%
大鹏证券1,841,115,98920.15%1,564,93320.51%
中经开2,758,538,03730.24%2,230,82329.23%
广东证券1,261,216,24513.82%1,072,02614.05%
(c)基金管理人报

本网站提供之资料或信息,仅供投资者参考,不构成投资建议。
Copyright(C)1999-2000 Internet Technologies China, all rights reserved.