一、释义

    本招股说明书中除非文意另有所指,下列词语具有如下涵义:

    发行人、本公司或公司:指本次股票发行的主体,即成都天兴仪表股份有限公司(筹);

    筹委会:指成都天兴仪表股份有限公司筹委会;

    本次股票发行或本次发行:指发行人本次向社会公众公开发行1750 万股人民币普通 股的行为;

    发起人、集团公司:指成都天兴仪表(集团)有限公司;

    主承销商:指君安证券有限公司;

    元:指人民币元。

    二、绪言

     本招股说明书系根据《中华人民共和国公司法》、《股票发行与交易管理暂行 条例》及其他有关法律、法规的规定编写,旨在向投资者提供本公司本次招股的有 关资料。本公司筹委会已批准本招股说明书,确信其出不存在任何重大遗漏或者误 导,并对其真实性、准确性、完整性负个别的和连带的责任。

    新发行的股票是根据本招股说明书所载明的资料申请发行的,除本发行人和主承销 商外,没有委托或授权任何其他人提供未在本说明书中列载的信息和对本说明书作 任何解释或者说明。

    投资者须自行负担买卖不公司股票所应支付的税款,发行人、承销商和上市推荐人 对此不承担任何责任。

    本次发行已经中国证券监督管理委员会证监发字(1997)103号文和证监发字( 1997 )104号文批准。

    三、发行新股的有关当事人

    1、发行人:成都天兴仪表股份有限公司(筹)

     地址:四川省成都市后新技术产业开发区

     责任人:武卫华

     联系人:武承辉

     电话:(028)4600582,(0810)448102转

     传真:(028)4600760,(0810)448060

    2、发起人:成都天兴仪表(集团)有限公司

     地址:四川省成都市龙泉驿区十陵镇

     法定代表人:武卫华

     联系人:武承辉

     电话:(028)4600582,(0810)448102转

     传真:(028)4600760,(0810)448060

    3、主承销商:君安证券有限公司

     地址:深圳市春风路五号

     法定代表人:张国庆

     联系人:杜多 冯字辉

     电话:(0755)2175560

     传真:(0755)2296188

    4、副主承销商:光大证券有限公司

     地址:北京市复兴门外大街六号

     法定代表人:朱小华

     联系人:郭珊

     电话:(010)68561122

     传真:(010)68561008

    5、分销商:平安证券有限公司

     地址:深圳市福田区八卦三路

     法定代表人:马明哲

     联系人:李红

     电话:(0755)2262888

     传真:(0755)2262888

    6、上市推荐人:君安证券有限公司

     地址:深圳市春风路五号

     法定代表人:张国庆

     联系人:杜多 冯字辉

     电话:(0755)2175560

     传真:(0755)2296188

    7、发行人法律顾问:信达律师事务所

     地址:深训市深南中路东风大厦二十一层

     经办律师:陈利民 徐育康 霍庭

     电话:(0755)3243139 3243140

     传真:(0755)3243108

    8、主承销商法律顾问:星河律师事务所

     地址:北京市北三环中路甲2号大森林酒店二层

    法定代表人:庄涛

    经办律师:袁胜华 林岩

    电话:(010)62383709

    传真:(010)62383708

    9、财务审计机构:中信会计师事务所

    地址:北京市朝阳区新源南路六号京城大厦十层

    负责人:程健

    经办注册会计师:王勇 郑卫军

    联系人:王勇 郑卫军

    电话:(010)64662265

    传真:(010)64662456

    10、资产评估机构:北京中机审计事务所

    地址:北京月坛南街26号2号楼2214房间

    法定代表人:苗东里

    经办评估人员:苗东里 庄卫

    电话:(010)68595924

    传真:(010)68595922

    11、土地评估机构:中国地产咨询中心

    经办评估人员:周维纾 张洁 董丽萍

    电话:(010)62172342

    12、资产评估确认机构:国家国有资产管理局

    地址:北京市万泉河路66号

    法定代表人:张佑才

    电话:(010)62567744

    13、收款银行:成都市工商银行龙泉支行

    地址:四川首成都市龙泉驿区

    电话:(028)4610323

    传真:(028)4610582

    14、股份登记机构:深圳证券登记有限公司

    地址:深圳市红岭路25号

    电话:(0755)5567889

    传真:(0755)5371127

    四、发行情况

    1、承销方式

    本次发行的股票由主承销商君安证券有限公司副主承销商光大证券有限公司、分销 商平安证券有限公司采用余额包销方式承销。

    2、承销期

    1997年3月27日至1997年4月8日。

    3、发行方式

    本次发行采用“上网定价”的发行方式。

    4、发行地区

    本次发行地点为与深交所联网的各证券交易网点。

    5、发行对象

    本次发行对象为中华人民共和国境内的合法投资者,国家法律、法规禁止者除外。

    6、发行股票的种类、面值及数量

    本次发行的股票均为人民币认购的普通股股票、每股面值人民币1.00元。发行数量 为1750万股。其中向社会公众发行1575万股,问公司职工配售175万股。 向职工配 部分将根据主管机关劳动部门确认的员工名册和分配方案发售给本公司员工,并将 按国家有关规定在对社会公众发行的股票上市之日起半年后,安排上市流通。

    7、发行价格

    发行价格按1994年、1995年与1996年每股税后利润平均数(0.34元/股),综合考虑 公司今后的发展后,乘以发行市盈率15倍确定。根据此方法确定的发行价格为每股 5.10元。

    8、本次发行预计实收金额

    本次募股成功后,本公司预计实收金额为8330万元。

    9、承销机构及承销量

    

    主承销商:君安证券有限公司 承销量:1566.23万股 承销比例:89.5%

    副主承销商:光大证券有限公司 承销量:157.5万股 承销比例:9%

    分销商:平安证券有限公司 承销量:26.23万股 承销比例:1.5%

     10、发行费用

    本次发行费用预计为595万元,具体费用明细见下表:

     单位:万元 承销费 审计费 律师费 资产评估费 其他费用

     金额 246 66 54 93 136

    

    五、风险因素与对策

    (一)风险因素

     投资者在评价本发行人此次发售的股票时,除本招股说明书提供的其他资料外, 应特别认真地考虑下述各项风险因素。

     1、经营风险

     (1)主要原材料的供应

     本公司生产所需主要原材料为塑料及黑色金属,属工业通用产品,上述原材料 成本占本公司制造成本的67%,受政策及生产厂家供应等因素影响,价格会产生一 定程度的波动,直接响本公司制造成本,对面利能力产生不利影晌。

    (2)对主要客户的依赖

     本公司主要生产和经营汽车、摩托车车用仪表,虽拥有先进的生产技术和轻大 的国内市场占有率,但由于属由间配套产品,主要销往汽车、摩托车主机生产厂家, 对汽车、摩托车主机生产厂家有一定的依赖性,可能给公司的经营带来一定的风险。 (3)交通运输方面影响

    由于本公司部分生产场所目钝尚处于交通不甚发达的四川省南川市,该处销往外地 的产品主要依靠公路运输,对公路运输依赖性较大,若进口设备或出口产品将主要 依赖海运,必要时采用空运,将增加本公司产品的销售成本。

    (4)产品价格因素影响

    摩托车、汽车仪表市场价格竞争十片激烈,市场价格也会发生变动,同时目前摩托 车、汽车主机生产厂家的激烈竞争有可能限制本公司产品的销售价格,而销售价格 的变动将直接影响本公司的销售收入和盈利水平。

    (5)单一经营风险

    本公司生产经营的范围主要集中在车用仪表的生产和销售,受摩托车、汽车行业发 展影响较大。

    (6)融资能力的局限性

    本公司目前生产经营的流动资金主要来源于银行借款,直接融资比例较小,融资能 力有一定的局限性。

    2、行业风险

    本公司所处的汽车、摩托车行业是国家重点发展的基础产业,所生产的车用仪表是 汽车、摩托车工业发展所急需的部件。正因如此,目前国内许多企业纷纷生产车用 仪表,行业竞争对手逐渐增加。市场竞争程度日趋激烈,由此增加了公司的行业风 险。

    3、市场风险

    公司所生产的车用仪表与汽车、摩托车行业有密切的关系,国家对该行业的政策以 及这些行业的发展状况直接影响到本公司的生产、经营。因此,本公司面临一定的 市场风险。另一方面,中国强大的汽车、摩托车需求市场,亦是国外车用仪表生产 厂家竞争的热点。近年来,国外同类产品向中国市场的逐渐输入,给给本公司的销 售带来一定的影响。我国加入世界贸易组织后,虽然在国内人力资源、国际资源、 国际市场等方面有利于公司的发展,但公司将会面临来自国外的生产技术、装备、 产品质量及产品品种等方面挑战,从而给公司带来一定的风险。

    4、政策风险

    国家有可能会随着宏观经济形势的变化,调整宏观经济政策,税收政策等相应政策, 这将会对公司的经济效益形成一定的政策风险。

    5、股市风险

    股票市场投资收益与投资风险并存,股票价格不仅受公司盈利水平和发展前影的影 响,而且受投资者的心理预期、股票供求关系、国家宏观经济状况及政治、经济、 金融政策等因素的影响。本公司股票市场价格可能因出现上述风险因素而背离其投 资价值,直接或间接地对投资者造成损失,投资者对此应该有充分的认识。

    6、其他风险

     本公司系由集团公司独家发起向社会公开募集设立的股份公司,集团公司作为 本公司的唯一控股股东存在对本公司决策产生一定影响的可能,同时本公司设立的 历史原因又导致集团公司与本公司之间存在房屋、土地、商标租赁及综合服务等关 联交易,上述原因可能产生使本公司全部或部分小股东利益损失的风险。

    (二).对策

    针对以上风险和影响,本公司将积极采取以下措施,将风险和影响因素降低到最小 程度:

    1、针对上述经营风险,本公司将采取以下措施:

    (1)原材料供应风险对策

    针对原材料价格波动风险,公司一方面扩大配套厂家规模。以此保证原材料供货渠 道的稳定,避免由于货源不稳定造成的原材料价格波动,目前为本公司提供配套服 务的厂家已达上百家;另一方面狠抓目标成本管理,通过降低生产成本的整体水平 以规避原材料价格彼动带来的经营风险。

    (2)对主要客户依赖风险对策

    本公司为改变对单一主机客户的依赖性,实施了“立足重庆、咬住广东、扩大中原, 突破华东”的经营战略,与众多的摩托车王机生产厂家建立了供货关系,目前公司 已为嘉陵、轻轻、建设、新大洲、北方易初、金城、上海易初、广州五羊、佛斯荣、 南方动力等全国十大摩托车生产厂家提供配套服E务。 并为长安汽车等汽车主机厂 家提供微车和奥拓轿车仪表,在此基础上,本公司还将进一步提高产品的质量和技 术水平,继续扩大本公司的供货厂家。

    (3)交通运输方面影响对策

    为改善本公司交通状况,根据国家计委计投字(1993)2019号文,本公司的部分生产 设施将于未来几年内由四川省南川市迁日至四川省成都市。从而降低本公司的运输 成本,本公司筹委会认为这一迁建过程将不影响本公司的正常生产。

    同时本公司将巩固和加强与集团公司运输部门的联系,通过与当地有关部门协商, 合理、有效地安排公司产品运输时间,保证公司销售顺利进行。

    (4)产品价格因累影响对策

    针对车用仪表价格随市场变化的波动情况,本公司在进一步降低成本的同时,在保 证产品质量的前提下,根据市场行情,随行就市,自主定价。

    (5)单一经营风险对策

    本公司的经营方针是“以新领先,以优取胜”。 今后完善产品结构的重点特是进一 步增加车用仪表的品种和产量,到2000年,在全国车用仪表市场占有率将由现在的 1/3提坛到1/2,以后科技、高质量的新品种取得主机市场不断增加的市场份额。 此外本公司还将利用90年代先进的工装具设备,开拓新的业务领域,逐步发展 多业经营,以减少单一经营风险。

    (6)融资能力局限性对策

    本公司作为地区先进企业和汽车、摩托车田生产厂家,与中国工商银行、中国建设 银行在内的多家金融单位建立了密切的合作关系。此外。本公司还将拓宽融资渠道, 增加直接融资比例。

    2、行业风险对策

    面对行业风险,本公司将努力通过进行技术革新和挖潜改造,提高公司技术装备的 整体水平,通过技术进步和技术引进,不断开发新的产品品种,提高产品质量,做 到“生产一代,试制一代,预研一代”,并在此基础上实施“产品差异化战略”, 以增强公司产品在国内外同行业中的竞争能力,始终占据行业制高点。

    3.市场风险对策

    作为零部件配套企业,公司将面向全国市场,并充分利用地处四川省的优势。同时 不断改进经营方式,逐步扩大在华南、华中、华北、华东等地区的产品销量,不断 扩大产品的国内在场占有率,以降低市场风险。

    4、政策风险对策

    本公司将加强对国家宏观政策的分析和预测,加强与国家有关部门的沟通,及时了 解和掌握政策,增加本公司的抗风险能力。

    5、股市风险对策

    严格按照《公司法》、《股票发行与交易管理暂行条例》、《公开发行股票公司信 息披露实施细则》等法规,规范公司行为,及时、公正、公开地坡露重要信息,加 强与投资公众的沟通,树立公司的良好形象。公司将努力改善经营管理,以提高经 济效益为根本,给股东以丰厚的回报。

    6、其他风险对策

     集团公司作为本公司的唯一控股股东,向本公司承诺将严格按照《公司法》中 的有关规定,维护全体股东的合法权益,不干预本公司的决策成利用控股地位作出 不利部分小股东的行为,上述有关内容已在本公司章程草案中明确。

     此外,针对本公司存在的关联交易情况,本公司采取以下措施:

     (1)本公司与集团公司在提供动力及运输等其它生产协作和后勤服务方面, 与 集团公司签订了长期协议,集团公司以公平价格有偿提供给本公司;

     (2)本公司与集团公司就租用土地, 部分生产性房屋建筑物和商标的行为签订 了长期“土地租赁合同”、“房屋租赁合同”和“商标使用许可合同”。

    六、募集资金的运用

     若本次股票发行成功,扣除发行费用后,预计资金约为8330万元。根据国家产 业政策和汽车车、摩托车待业的市场变化及本公司的经营发展战略,本次募集资金 主要用于以下项目:

     (一)汽车组合仪表技术改造项目,项目总投资为2983万元(含311.04 万美元配 套人民币).

     该项目已经中国兵器工业总公司于1996年10月28日以兵总计(1996)884 号文件 《成都天兴仪表(集团)有限公司汽车组合仪表生产线技术改造项目建议书的批复》, 对该项目进行了批准。

     该项目是在集团公司原有技术改造和“双加”二期技术改造的基础上进行的。 主要用于提高本公司高档仪表的生产能力,项目建成后,将新增20万套组合仪表。 随着我国汽车工业的高速发展,汽车组合仪表的需求十分旺盛但由于目前国内 生产厂家技术水平的限制,使汽车组合仪表国产比的速度十分缓慢,本项目生产的 产品质将达到国际90年代先进水平,完全可以替代进口产品大大改善本公司的产品 结构,市场前景十分广阔。

     本项目新增固定资产投资2983万元,建成后年新增销售收入4600万元,新增利 润820万元,投资回收期为4.35年,项目投资利润率27.49%,内部收益率22.40%,预 计自开工之日起15个月后建成。

     (二)车用仪表字轮生产线技术改造项目,项目的总投资额为2987万元(含255万 美元配套人民币)

     该项目已经中国兵器工业总公司于1996年10月28日以兵总计(1996)886 号文件 城都天兴仪表(集团)有限公司关于车用仪表字轮项目建议书的批复》批准,项目建 成后将年产车用仪表字轮100万套,其中摩托车仪表字轮980 万套, 汽车仪表字轮 100万套。

     该项目主要是解决仪表生产关键部件字轮的质量进而提高仪表质量, 由于国内 字轮普遍存在不转动,不进位,记数失灵等问题,目前还没有国内生产厂家能够完 全保证可靠性要求,为此将引进一条国际先进水平,使仪表产品达到的年代初国际 先进水平。

     该项目新增固定资产2987万元,建成后年销售收入360万元,年利润总额为792 万元,项目利润率26.51%,内部收益率21.32%,项目投资回收期为5.62年,预计自 开工之日起15个月内建成。

     (三)车用仪表机芯生产线技术改造项目,项目投资总额为2907万元(含305万美 元配套人民币)

     该项目已经中国兵器工业总公司于1996年10月28日以兵总计(1996)883 号文件 《成都天兴仪表(团)有限公司关于车用仪表机芯生产线技术改造项目建议书的批复》 批复,建成后年产量摩托车仪表机芯540万套,新增240万套,汽车仪表机芯的万套, 新增加万套。

     目前仪表机芯生产装配工穿多,相互工装不够协调,导致产品精度散布大,需 经认真筛选方能适用。人为因素影响较大。为此,本项目重点改造仪表机芯装配生 产线,引进4套机芯组装成套设备,满足仪表对机芯的特殊要求, 提高产品质量, 使产品的技术水平达到90年代国际先进水平。

     项目建成后可新增销售收入6600万元,税后利润90万元,项目投资回收期为3 .23年,项目投资利润率为30.96%,内部收益率为24.58%,预计自开工之日起18 个 月建成。

     (四)募集资金投向汇总表

     如本公司本次股票发行成功,资金投放安排如下表所示:

    

     项 目 名 称 投资总额 本次募集资金投入(万元) 预计竣工时间 利润预测

     (万元) 合计 第一年 第二年 (万元/年)

    汽车组合仪表 2983 2983 2680 303 1998年7月 820

    技术改造项目

    车用仪表字轮 2987 2987 2787 200 1998年10月 792

    生产线技术改造项目

    车用仪表机芯 2907 2907 2500 407 1999年1月 1343

    生产线技术改造项目

    合 计 8877 8877 7967 910 2955

    

     上述项目资金运用轻重缓急以项目排列顺序为准。项目运用出现资金闲置时, 该项资金用于补充流动资金。

     项目资金与募集资金缺口部分547万元由公司自筹解决。

    七、股利分配政策

     本公司将依照同股同利的原则,按各股东所持股份数分配股利,股利分配采取 现金、股票二者之一或二种形式。拟于每年二季度派发上一年度的股利,然而是否 派发股利及派发股利数额、方式、时间,需由董事会根据盈利状况提出分配方案, 经股东大会审议通过后执行。

     本公司缴纳所得税后的利润按下列顺序分配:

     1、弥补以前年度亏损(公司现无亏损);

     2、按税后利润的10%提取法定公积金,当法定公积金已达到公司注册资本的50 %时,可不再提取;

     3、按税后利润的5-10%提取法定公益金,具体比例由股东大会决定;

     4、提取任意公积金,具体比例由股东大会决定;

     5、支付股利。

     新股东参加本公司1996年利润分配,预计98年6月30日前首次派发股利。

     由于本公司尚未成立,故股利分配政策需等发行后由首届股东大会选举的董事 会予以确定。

    八、验资报告

     经北京中机审计事务所评估,国家国有资产管理局确认,发起人投入到本公司 的净资为人民币6473.58万元,折为发起人股4250万股, 已经中信会计师事务所于 1997年2月5日进行了验证,验资报告为中信会资字(1997)第001号。

    九、发行人情况

     1、本公司名称:成都天兴仪表股份有限公司(筹)

     文文名称:CHENGDU TIANXING INSTRUMENT AND METER CO,LTD

     2、本公司名称预先核准日期:1996年11月29日

     3、公司住所:四川省成都市高新技术产业开发区

     4、本公司历史沿革

     本公司是由成都天兴仪表(集团)有限公司经国家体改委批准独家发起。并拟向 社会公开募集人民币普通股设立的股份有限公司,主要从事摩托车,汽车车用零部 件的生产和销售,注册资本为6000万元。集团公司将其从事汽车、摩托车仪表和其 它率用零部件的生产性资产连同相应的负债和在上海天兴万友仪表有限公司中的61. 2%的权益投入本公司。

     成都天兴仪表(集团)有限公司系1995年7月经中国兵器工业总公司(1995) 兵总 规字第580号文批准,由四川天兴仪表厂改制而成, 其前身四川天兴仪表厂成立于 1996年,原名东方红机械厂;1981年11月根据第五机械部的通知更名为国营天兴仪 表厂;1992年1月,经中国兵器工业总公司兵总规(1992)33号文批准, 更名为四川 天兴仪表厂,主要从事汽车、摩托车车用仪表及其它车用零部件的生产销售。该公 司从1984年起研制生产日托车仪表和微车仪表,从90年代起产品国内市场占有率持 续多年达到和超过1/3,目前已是国内最大的摩托车仪表生产厂家,累计投放市场 摩托车仪表近千万只,产品“天一牌”车用仪表种类达到12个排量近200 个品种, 被中国测试技术研究院鉴定为“技术水平在国内居领先地位”,在荣获省优、部优 称号的基础上,连续多年荣获部省级以上金奖、技术监督部门“信得过”产品称号、 主机厂的“A级”配套信誉和工商银行评定的“AAA”级特级信用企业称号。

     1996年9月,经中国兵器工业总公司兵体字(1996)810号文批准,由集团公司独 家发起,并拟向社会公开募集人民币普通股设立本公司,集团公司将主要从事汽车, 摩托车车用仪表及其它车用零部件的生产性资产相同相应的负债和在上海万友天兴 仪表有限公司中的61.2%的权益投入本公司,净资产评估后为的73.58万元,折为发 起人股4250万股,折股比例为65.65%,集团公司拥有的其它资产包括非经营性资产 继续保留在集团公司。 本公司于1996年11月在四川省成都市工商行政管理局取 得名称预先核准登记。

     1997年1月,国家体改委体改生[1997]14号文,同意设立本公司。

     公司现有职工1780人,拥有一批专业技术人才,其中中高级技术人员133 人; 初级技术人员182人。以上技术人员占公司职工总数的17.70%。

     5、公司的组织结构和内部管理机构

    

     本公司的组织结构图

     ┌────┐

     │股东大会│

     └──┬─┘

     ├─────┐

     ┌──┴─┐ ┌─┴─┐

     │董 事 会│ │监事会│

     └──┬─┘ └───┘

     ├──────┐

     │ ┌───┴──┐

     ┌──┴─┐│董事会办公室│

     │总 经 理│└──────┘

     └──┬─┘

     ├────────────┐

     ┌─┬─┬─┬─┬┴┬─┬─┬─┬─┐ 上海

     总 技 综 制 证 财 品 购 市 人 万友

     经 术 合 造 券 务 质 买 场 事 天兴

     理 开 计 本 部 部 部 部 营 劳 仪表

     办 发 划 销 动 有限

     公 中 部 部 部 公司

     室 心

    

     6、本公司与集团公司及其子公司的关系

     (1)集团公司作为本公司国有法人股的唯一持有人,持有本公司70.83%的股权, 是本公司的控股公司,依据持股比例行使股东权利,承担股东义务;

     (2)生产经营划分

     本公司将主要从事汽车系列仪表、汽车系列组合开关、摩托车系列仪表、车用 传感器系列、摩托车配件系列等产品的生产经营;集团公司及其所属合资、联营公 司继续生产车用机油泵、模具设计、电子转速表、矿泉水等产品的生产经营,并为 本公司有偿提供水、电、汽等动力及运输等其它生产协作和其它如使用食堂、医院、 学校、职工宿舍等设施的后勤服务,并就上述生产协作和后勤服务与本公司于1996 年12月31日签订了综合服务协议,协议有效期为10年。

     (3)本公司使用的部分生产性房屋建筑物保留在集团公司, 集团公司经批准已 与本公司于1996年12月31签订了房屋租房协议、租赁期为10年。

     (4)本公司使用的土地由集团公司经国家工地管理局批准, 已有偿取得工地使 用权后与本公司于1996年12月31日签订了土地租赁协议,成都地区用地与南川地区 用地租赁期分别为50年和30年。

     (5)本公司与集团公司于1996年12月31日签订了商标使用许可协议,以30 万元 /年的价格,有偿使用集团公司的“天一”牌里程表注册商标10年。

     (6)本公司是成都天兴仪表(集团)有限公司的控股子公司。成都天兴仪表(集团) 有限公司除控股本公司外,还拥有成都天兴山田车用部品有限公司50%权益、 四川 殷华快速模具有限公司67%权益、成都天兴电子仪表有限公司51%权益和南川金佛山 矿泉水饮料有限责任公司40%权益;本公司与集团公司关系的组织结构图见下:

    

     ┌─────────────┐

     │成都天兴仪表(集团)有限公司│

     └──────┬──────┘

     ┌────┬────┼────┬────┐

    ┌─┴─┐┌─┴─┐┌─┴─┐┌─┴─┐┌─┴─┐

    │成 都││成 都││四 川││成 都││南 川│

    │天 兴││天 兴││殷 华││天 兴││金 佛│

    │仪 表││山 田││快 速││电 子││山 矿│

    │股 份││车 用││模 具││仪 表││泉 水│

    │有 限││部 品││有 限││有 限││饮 料│

    │公 司││有 限││公 司││公 司││有 限│

    │ ││公 司││ ││ ││公 司│

    └───┘└───┘└───┘└───┘└───┘

    

     集团公司业务中从事汽车、摩托车车用仪表及其它车用零部件生产的资产已全 部投入本公司,集团公司的其它合资、联营公司将继续生产车用机油泵、模具设计、 电子转速表、矿泉水等产品,不从事与本公司相竞争的业务,集团公司承诺在未来 也不从事与本公司相竞争的业务,同时本公司也不从事与集团公司竞争的业务。

     本公司与集团公司及其合资、联营公司之间的交易将依照相互独立企业间的正 常市场交易条件进行。

     (7)其它关联企业

     除集团公司外,本公司的关联企业为上海万友天兴仪表有限公司,该公司主要 从事汽车,摩托车仪表生产,集团公司在上海万友天兴仪表有限公司中的61.2% 的 权益全部进入本公司,本公司与上海万友天兴仪表有限公司的关系符合法律规定, 不妨碍本公司的正常业务活动。

     7、公司的员工情况

     截止1996年9月30日,本公司在册员工总数为1780人,职工的专业构成如下:

     生产人员1367人,占76.80%;销售人员45人,占2.53%;

     技术人员132人,占7.42%;财务人员28人,占1.57%;

     其它行政人员208人,占11.68%;

     在上述人员中,具备大专或大专以上学历的174人,中专学历的81人, 高中文 化程度以上660人,中等技工学校以上学历211人;

     具有初级职称的182人,中级职称104人,高级职称29人;

     年龄在30岁以下的663人;31岁-40岁443人,41岁以上的674人。

     本公司现没有离退休职工。

     本公司按照国家和地方的有关规定,保障员工享有生活福利、劳动保护和待业 保险待遇,并已与集团公司签订了综合服务协议,为职工办理了养老保险统筹。

     8、公司的经营业务范围

     公司经登记注册的经营范围是摩托车与汽车配件的生产、加工,非标设备与金 属切销机床附件、工、卡、量刃具的生产加工、模具制造销售;仪器仪表新技术、 新产品的开发应用及技术咨询;工程塑料制品的生产。

     主营:摩托车与汽车车用零部件的生产点销售

     兼营:摩托车与汽车配件非标设备与金属切销机床附件、工、卡、 量刃具的生 产加工、模具制造销售;仪器仪表新技术、新产品的开发应用及技术咨询;工程塑 料制品的生产。

     9、本公司实际从事的主要业务

     公司实际从事的主要业务是摩托车与汽车车用麦部件的生产、销售。

     10、公司的主要产品品种情况

     公司的主要产品品种及生产能力如下:

    

     摩托车仪表 汽车仪表 摩托车传惑器

     (%) (万只) (万套)

    1994年 149 2 29

    1995年 200 4 45

    1996年 200 7 65

    

     本公司产品主要用于汽车,摩托车行业,市场遍及全国各大主机生产厂家,国 内市场占有率连续三年保持和超过1/3。

     公司产品销售方式主要有三种:直销、代销和零售。

     公司主要产品为汽车、摩托车仪表。各项产品销售收人占总收入比例:

    

     摩托车仪表 汽车仪表 车用传感器及其它

     (%) (%) 车用零部件(%)

    1994年 79.2 2.7 14.2

    1995年 82.6 4.6 12.7

    1996年 89.5 5.5 5.0

    

     11、公司原材料的供应情况

     公司生产所用主要原材料为塑料及黑色金属,属机电行业通用性质,由百余家 配套厂家供应,大多呈现买方市场,价格波动不大。

     12、计划进行技术改造的一般倩况。(详见募集资金使用计划)

    十、筹委会成员简介:

     筹委会主任:武卫华先生,候任董事长,1944年生,大学本科, 高级工程师, 曾任四川天兴仪表厂检验科副科长、党委副书记、副厂长、党委书记、厂长,现任 成都天兴仪表(集团)有限公司董事长、总经理、党委书记,上海万友天兴仪表有限 公司董事长。

     委员:余伯强先生,候任董事,1951年生,大专学历,政工师, 曾任四川天兴 仪表厂组织部副部长、部长、党委副书记兼副厂长,现任成都天共仪表(集团)有限 公司董事、常务副总经理、党委副书记、纪委书记。

     委员:荣建华先生,候任董事,1950年生,大专学历,经济师, 曾任四川天兴 仪表厂销售处副处长、处长,副总工程师,现任成都天兴仪表(集团)有限公司董事、 副总经理。

     委员:施苏平先生,候任董事,1956年生,大专学历,工程师, 曾任四川天兴 仪表厂民品科副科长、技术处副处长、销售处处长、厂长助理,现任成都天兴仪表 (集团)有限公司董事、副总经理。

     委员:黄茂彪先生,候任董事,1964年生,大学本科,工程师, 曾任四川天兴 仪表厂机械厂副处长、品质部副部长,现任成都天兴仪表(集团)有限公司8事、 副 总经理。

     委员:武承辉先生,候任董事,1950年生,大专学历,经济师, 曾任四川天兴 仪表厂计划处副处长、处长,现任成都天兴仪表(集团)有限公司规划部副部长。

     委员:叶宇昕先生,候任董事,1967年生,大专学历,会计师, 曾任四川天兴 仪表厂财务处副处长,现任成都天兴仪表(集团)有限公司财务部副部长.

     委员:江河梁先生。候任监事,1948年生,曾任四川天兴仪表厂行政科副科长、 供应处副处长、处长、副厂长,现任成都天兴仪表(集团)有限公司实业部部长。

     委员:赵泰山先生,候任监事,1951年生,现任成都天兴仪表(集团) 有限公司 纪委副书记,纪监审办公室主任。

     委员:丁先星先生,1948年生,大专学历,政工师, 曾任四川天兴仪表厂车间 党支部副书记、厂工会副主席、主席,现任成都天兴仪表(集团)有限公司董事、工 会主席。

    十一、经营业绩

     公司自成立以来,不断完善经营机制,努力提高经营管理水平,经济效益稳定 增长。

     1、生产经营的一般情况

     集团公司自成立以来,完善了法人治理结构。按精简效能和辅助协力的原则设 置了内部管理机构,优化了组织结构,完善了公司财务核算体系和财务管理制度, 改革了公司用人和分配制度,完善了员工激励机制,使公司逐步成为自主经营,自 负盈亏,自我约束、自我发展的商品生产者和经营者。

     2、根据中信会计师事务所出具的审计报告, 下表列明公司近三年的经营业绩 财务数据。

    

     (单位:人民币千元)

     项 目 1996年 1995年 1994年

    主营业务收入 112801 107081 76186

    营业利润 22353 22181 18293

    利润总额 22351 22158 18398

    净利润 15772 14819 12302

    

     以上数据均来源于中信会计师事务所中信会审字(1997)第001号审计报告。

     3、业务收入构成

     本公司近三年的业务构成如下表:

    

     摩托车仪表 汽车仪表 车用传咸器及其它

     (%) (%) 车用零部件(%)

    1994年 79.2 2.7 14.2

    1995年 82.6 4.6 12.7

    1996年 89.5 5.5 5.0

    

     4、完成的主要工作及产品性能、质量状况

     本公司不失时机地争得主管机关和国家的支持先后投资近亿元进行技术改造。 引进了国外先进的设备和生产线,解决了许多国内难以解决的产品质量问题,使产 品质工和生产规模同步发展,在国内同行业唐领先地位。根据国家有关部门鉴定, 公司产品性能接近或达到国际同类产品先进水平,在荣获省优、部优称号基础上, 连续多年荣获部省级以上金奖,技术监督部门“信得过”产品称号,主机厂“A级” 配套信誉。

     5、产品和市场情况

     本公司注重新产品开友和销售,不断扩大市场占有率。公司近年来将新产品开 发放在发展的首位,并在开发中注重超前意识,调整了开发机构,使产品开发形成 闭环管理,直接面向市场?畲笙薅鹊芈憧突У男枨蟆W⒅夭方峁沟牡髡葝其注重技术含量高、高档豪华仪表的研制和开发,使新产品产值率不断增长。同时 公司通过多种销售方式,实行“名车配名表,强强合作,共同发展”的方针,扩大 产品的国内市场占有率。目前,公司产品国内市场占有率已连续三年保持和超过1 /3,使局部的市场波动对公司的经营影响较小。

     6、职工数量及业务水平方面变化

     本公司注重职工队伍建设,提高员工素质。经过几年的职工队伍建设,专业技 术人员占职工人数的比例逐步增加。公司现有职工1780 人, 其中中高级技术人员 133人,初级技术人员182人。以上技术人员占公司职工总数的l7.70%。公司员工素 质有了较大的提高。

    十二、股本

     1、经中信会计师事务所验证确认,成都天兴仪表(集团) 有限公司作为本公司 独家发起人,经国家体制改革委员会[体改生(1997)14号文)授权批准。将其从事汽 车、摩托车仪表和其它车用部件的生产性资产连同相应的负债和在上海天兴万友仪 表有限公司中的6l.2%的权益,作为发起人出资投入本公司, 其评估确认后的净资 产值为的73.58万元,经国家国有资产管理局批准,以65.65%的折股比率, 折为国 有法人股4250万股,超过面值部分进入资本公积。

     2、本次发行为公司首次发行,如发行成功,本公司的股本结构为:

    

     数量(万股) 占总股本比例(%)

    发起人股(均为国有法人股) 4250 70.83

    社会公众股 1750 29.17

    其中:公司职工股 175 2.92

    股份总数 600 100.00

    

     3、根据中信会计师事务所审计后财务报表资料(中信会审字[1997]第001号)。 本次发行成功后,本公司有关资产数据为

    发行前净资产总额 6971.56万元

    发行前总股数 4250万股

    发行前每权净资产 1.64元

    新股发行预计实收金额 8330万元

    发行后净资产总额预计为 15301.56万元

    发行后总股数6000万股

    发行后每股净资产预计为2.55元(含96年未分配利润)

    十三、债项

     经中信会计事务所审计,截至1996年12月31日,本公司负债总额为125l45千元, 其中流动负债78215千元,长期负债46930千元。

    主要借款情况如下表:

    

    (一)短期借款 单位:人民币元

    贷 款 银 行 贷款金额 月利率‰ 借 款 期 限 借款条件

    工行龙泉支行 3000000.00 9.24 96.10-97.10 担保

    工行南川支行 1000000.00 9.24 96.12-97.08 信用

    工行南川支行 20000.00 10.065 96.06-97.01 信用

    工行南川支行 2700000.00 9.24 96.09-97.06 信用

    工行南川支行 800000.00 9.24 96.10-97.10 信用

    工行南川支行 2400000.00 9.24 96.12-97.12 信用

    工行南川支行 3650000.00 9.24 96.12-97.09 信用

    工行南川支行 1000000.00 10.065 96.08-97.05 信用

    工行南川支行 1100000.00 13.50 94.12-97.12 人行委托

    工行龙泉支行 3000000.00 15.12 95.08-97.12 担保

    工行龙泉支行 3000000.00 10.98 94.07-97.07 担保

    工行龙泉支行 3000000.00 15.12 96.02-97.02 担保

    工行龙泉支行 1000000.00 11.70 95.04-97.07 担保

    合 计 25670000.00

    (二)长期借款 单位:人民币元

    贷 款 银 行 贷款金额 月利率‰ 借 款 期 限 借款条件

    工行南川支行 2800000.00 15.12 94.08-99.08 人行委托

    工行南川支行 2000000.00 15.12 94.12-98.12 人行委托

    工行南川支行 5000000.00 15.12 94.12-99.12 人行委托

    工行龙泉支行 6500000.00 10.98 94.07-98.07 担保

    工行龙泉支行 1000000.00 11.70 95.04-98.07 担保

    工行龙泉支行 6000000.00 11.70 95.04-99.07 担保

    工行龙泉支行 5000000.00 15.12 95.08-98.08 担保

    工行龙泉支行 4000000.00 15.12 96.02-99.08 担保

    工行龙泉支行 6000000.00 15.12 96.02-2000.02 担保

    工行南川支行 1260000.00 14.40 94.12-98.02 信用

    工行南川支行 1820000.00 14.40 95.06-98.02 信用

    工行南川支行 3050000.00 14.40 95.12-98.05 信用

    工行南川支行 2500000.00 12.60 96.06-98.06 信用

    合 计 46930000.00

    

    此外无其它或有负债或合同承诺

    以上数据均来源于中信会计师事务所中信会审字(1997)第001号审计报告.

    十四.主要固定资产

    1.国家资产

    本公司主要固定资产为房屋建筑物,机器设备,运输工具,办公设备,其它设备等。根 据中信会计师事务所审计报告,截止1996年12月31日, 本公司主要固定资产情况如 下:

    

     单位:人民币元

     类 别 原 值 累计折旧 净 值

    房屋建筑物 4865860.00 39332.37 4826527.63

    机器设备 23274133.69 3645127.53 19629006.16

    运输工具 1793417.19 412644.82 1380772.37

    办公设备 419981.97 92372.91 327609.06

    其 它 2051311.08 193804.97 1857506.11

    合 计 32404703.93 4383282.60 28021421.33

     2.在建工程

     单位:人民币元

     工 程 名 称 实际支用数 批 准 文 号 资金来源

    引进设备(奥拓技改) 20718742.64 兵总规(1994)11号 贷款

    106装配车间工程 18779216.00 国家计委计投字(1993)2019号 自筹

    双加技改 8809628.59 后总建(1995)589号 自筹

    设备安装工程 448618.62 自筹

    技术引进 16401.24 自筹

    工程物资 1044.48 自筹

    办公室改建 110000.00 自筹

    合 计 49916137.93 自筹

    

    3.土地使用权

     集团公司已通过出让方式取得本公司占用的南川市和成都市的土地使用权, 将 本公司占用的共计57469.83平方米的土地出租给本公司, 上述土地使用权鼾方案已 经国家土地局国土批(1996)126文批准.

     本公司合并报表中的无形资产指进处本公司的上海万友天兴仪表有限公司公司 拥有的土地所有权,该土地使用权自1996年10月起按联营期30年平均摊销.

    十五、财务会计资料

     中信会计师事务所接受本公司委托,根据国家有关法律、法规及《企业会计准 则》、《股份制试点企业会计制度》、《中国注册会计师独立审计准则》的规定, 对本公司1994年、1995年和1996年的会计报表进行了审计, 投资人欲对本公司的财 务状况、经营成果及其会计政策进行更详细的了解,应当认真阅读附录中所记载的 审计报告及注释。

     (三)会计报表编制基础

     公司的会计报表以天兴集团公司的会计报表为基础, 资产负债表中的各项数字 是以集团公司会计帐中记录的属于进入股份有限公司的内部非独立核算单位的资产 及相关负债的数字填列, 公司利润表是以集团公司会计帐中核算的属于进入股份有 限公司的内部非独立核算单位的经营收支及应分担的期间费用调整编制.

     公司上述会计报表已按《股份制试点企业会计制度》及有关补充规定进行调整。 公司1996年9月30日的资产负债表已按照国家国有资产管理局国资评(1996)1132 号 文确认的北京中机审计事务所的资产评估结果进行了调整。

     (四)、主要会计政策

     1、会计制度

    公司执行《股份制试点企业会计制度》及有关补充规定。

     2、会计期间及记帐本位币

    公司会计年度采用公历年度,即自公历1月1日至12月31日。公司以人民币为记帐本 位币。

    3、记帐原则及计价基础

    公司按权责发生制原则记帐,以实际成本作为计价基础。

    4、合并报表编制方法

    1)公司合并报表的范围包括:

    (1)公司拥有其半数以上(不包括半数)权益性资本的被投资企业;

    (2)直接和间接方式拥有其半数(不包括半数)以上权益性资本的被投资企业。

    2)公司在对被投资企业会计报表进行合并的过程中,按照有关规定,在合并会计报 表时,下列事项进行了调整;

    (1)公司权益性投资与被投资企业所有者权益中有关的部分;

    (2)公司与并表被投资企业之间的相互往来;

    (3)并表被投资企业之间未实现的内部销售。

    3)公司1996年合并报表的被投资企业如下:

     被 投 资 企 业 名 称 投 资 额 投资时间 占注册资本比例

    上海万友天兴仪表有限公司 666.7万元 1996年 61.21%

    5、坏帐推备

    公司按期末应收帐款余额的5%计提坏帐推备。

    6、存货计价方法

    公司原材料(包括主要材料、辅助材料、燃料、外购半成品、修理用备件,包装物) 采用计划成本核;低值易耗品在领用时一次摊销;产成品按实际成本计价,发出时 采用加权平均法计。

    7、长期投资核算方法

    公司问其他单位投出的资金,按投出时支付或确定的金额记帐。股权股资占被投资 企业20%(含20%)以下的,采用成本法核算;股权投资占被投资企业20%以上的, 采 用权益法核,股权投资占被投资企业50%以上的合并会计报表。

    8、固定资产及其折旧

    固定资产按实际成本计价,1996年9月30日资产负债表中的固定资产已按评估确认结 果调整。

    公司拥有的使用期限在一年以上的房屋、建筑物、机器、设备、器具、工具等资产 作为固定资产;不属于生产经营主要设备的物品,单位价值在2000元以上并且使用 期限超过两年的,也作为固定资产。(天兴集团公司南川厂区的房屋、 建筑物不作 为股本投入,由公司租赁使用)。

    固定资产采用直线法计提折旧。根据固定资产的类别、原始价值,使用庄限、预计 残值(残值率为3%)确定其折旧率如下:

    

    资产名称 折旧年限 年折旧率

    房屋建筑物 30年 3.23%

    机器设备 12-15年 8.08%-6.47%

    运输工具 8年 12.10%

    办公设备 5年 19.40%

    其他 10-12年 9.70%-8.08%

    

    9、税项

    (1)企业所得税

    公司企业所得税按应钠税所得额的33%计缴。

    (2)增值税

    增值税-销项税额按产品销售收入乘17%的税率计算,符合规定的进项税额从销项税 额中抵扣。

    (3)城市维护建设税

    公司按增值税应纳税额的5%计缴城市维护建设税。

    (4)教育费附加

    1994年开始按增值税缴纳税额的3%计缴教育费附加。

    (5)交通费附加

    根据四川省人民政府川办发(1992)70号“关于开征交通建设附加费的通知”,公司 按增值税应钠税额的4%计缴交通费附加。

    (6)其他税项

    其他税项按国家有关的具体规定计缴纳。

    10、产品销售收入的确认

    销售收入以产品已经发出,货款已经收到或者取得收取决款的凭据时,作为销售收 入的实现标志。

    (五)、财务分析指标

    

    财务指标 1996年 1995年 1994年

    资产负债事 62.82 69.86 61.11

    流动比率 1.50 1.70 1.84

    速动比率 0.78 0.91 1.03

    存货周转率(次) 1.50 1.96 1.71

    应收帐款周转率(次)3.04 3.20 4.63

    净资产收益率(%) 22.63 36.01 31.52

    每股净利润 0.37 0.35 0.29

    

    以上指标均根据中信会计师事务所中信会审字(1997)第001号审计报告的数据计算。

    十六、资产评估

    1、资产评估

    公司于1996年9月聘请了北京中机审计事务所对成都天兴仪表(集团) 有限公司进行 了以进行股份制改造为目的的资产评估,评估基准日定于1996在9月30日。

    根据北京中机审计事务所(96)中机资评(1995)第015号资产评估报告,截止到 1996 年9月30日,立公司帐面资产总值为14495万元,负债总额为9450万元,资产净值为 5045万元;评估后资产总值为15983万元,负债为9510万元,资产净值为的74万元。 比帐面净值增加了1429万元,增幅为28.32%,具体项目如下表:

    

     单位:人民币万元

     资产项目 评 估 前 评 估 后 评估增值 增减率(%)

    一、资产总额 14495 15983 1488 10.27

    流动资产 9254 9.004 -250 -2.70

    长期投资 569 667 98 17.23

    固定资产净值 4672 6102 1430 30.61

    二、负渍总额 9450 9510 60 0.63

    三、净资产 5045 6474 1429 28.32

    

    本次评估的主要评估方法为重置成本法。本次评估结果已获国家国有资产管理局国 资评(1996)号1132文确认。

    2、资产重组

    集团公司将主要从事汽车、摩托车车用仪表及其它车用零部件的生产性资产连同相 应的负债和在上海万友天兴仪表有限公司中的61.2%的权益投入本公司, 折为发起 人股4250万股,集团公司拥有的其它资产包括非经营性资产继续保留在集团公司。

    3、土地评估

    成都天兴仪表(集团)有限公司于1996年9 月聘请了中国地产咨询中心对集团公司占 用的土地进行了评估,面积总计为142885.22平方米,土地估价总值为2719.9万元, 集团公司已取得上述土地的土地使用权证,并将其中股份公司占用的571169.83 平 方米的土地出租给股份公司,该项评估结果及土地使用权处置方式已经国家土地局 (国土批[1996]126号文)确认和批复。

    十七、盈利预测

     本公司董事会对1997年公司盈利情况进行了预测,并委托中信会计师事务所以 中信会审字(1997)第002号文对预测结果予以了验证。

     (一)、盈利预测基淮

     本盈利预测是根据经中国注册会计师审计的成都天兴仪表股份有限公司 ( 筹 )1994年、1995年及1996年的会计报表,结合公司1997年度经营计划、 投资计划, 并充分考虑现实可能性和所有能力和潜力编制的。盈利预测所依据的会计政策与公 司采用的会计政策一致。 (二)、盈利预测基本假设

    公司1997年度盈利预测的编制建立在下列基本假设之上:

     1、公司所遵循的国家现行法律、法规、 制度及公司所在地的社会政治和经济 政策五重大变化。

     2、公司各项经营业务所涉及地区的有关政策、法律、 法规及其他经济环境无 重大变化。

     3、公司在盈利预测期间内,有关利率、税率、 汇率及市场行倩在正常范围内 变化。

     4、公司的计划投资项目能如期完成;

     5、公司计划增产措施能如期完成。

     6、无其他人力不可抗拒和不可预见的因素造成重大不利因素。

     (三)、盈利预测表

    

     单位:人民币千元

     项 目 母公司1997年度 合并1997年度

    一、主营业务收入 142000 150000

    减:营业成本 92500 99200

     销售费用 3800 3855

     管理费用 15600 16690

     财务费用 3200 3250

     营业税金及附加 1340 1345

    二、主营业务利润 25560 25660

     加:其他业务利润 900 900

    三、营业利润 26460 26560

    加:投资收益 52

    四、利润总额 26512 26560

    五、净利润(33%所得税) 117771 17771

    

    十八、公司发展规划

     本公司是我国最大的摩托车仪表生产厂家,在摩托车仪表、微车仪表及其它车 用零部件生产上具有相当的实力.是国内规模最大、实力最强、技术领先、 质量可 靠的车用仪表生产基地,是车用仪表行业的排头兵。本公司将充分利用业已形成的 商誉、经济实力和现代企业优势以及资源优势,以提高经济效益和公司整体实力为 中心,以车用仪表的规模化经营为重点,逐步构成多元化、现代化的经营格局,力 争到本世纪未在同行业中处于较大优势地位。

    1、进一步转换经营机制,增强企业竞争力

    本公司将通过投票上市进一步转换经营机制。逐步建立起适合社会王义市场经济的 现代企业制度,优化资本结构,增强市场竞争力。

    2、在重视产品开发、不断提高产品质量的前提下,大力提高产量, 形成规模化经 营,扩大市场份额。

    本公司自投产以来,重视新产品开发和提高产品质量,己开发出新产品12个系列近 200个品种,年生产量稳步上升,同时不断改进经营方式, 实行灵活多样的销售策 略,扩大产品的市场占有率,公司计划到 2000 年车用仪表的国内市场占有率达到 50%。

    3、以市场为导向,实施技术创新战略和产品差异化战略

    企业的产品只有适应市场,才具有竞争力。公司在今后的发展中,格始终以市场为 导向,以提高经济效益为目标,全力以赴致力于发展生产,在提高产品质量的同时, 依靠科技进步不断改善产品结构,研制、开发新产品,建立以汽车、摩托车仪表支 柱产品为基础的多品种的合理产品结构,增加市场竞争能力和提高经济效益。

    4、规范公司行为,强化内部管理

    本公司为实现上述目标,将严格规范公司行为,强化内部管理。

    (1)严格按照《公司法》的要求,规范公司董事会的决策程序, 建立健全公司监督 体制和约束机制,对公司的生产、经营机构全面推行经营目标责任制,努力提高公 司整体管理水平和运作效率。

    (2)强化质量保证体系,加强企业内部管理,争创国际一流产品。

    (3)大力加强职工队伍建设,提高员工整体素质,贯彻执行全民岗位责任制, 在公 司内创造一个公平竞争、优股劣汰的环垮。

    (4)塑造公司形象,加强企业文化建设,培养员工的敬业意识, 增强公司的凝聚力 和战斗力,为实现公司的战略目标而努力。

    十九、重要合同及重大诉讼事项

    (一)、本公司有关的重大合同主要为:

    1、与工商银行南川市支行、工商银行成都市龙泉驿支行签订的人民币贷款合同,该 等贷款截止审计报告基堆日1966年12月31日,合同金额总计为7260万元。

    2、与集团公司签订的综合服务协议、房屋租赁协议、商标使用权租赁协议、 土地 使用权相赁协议等有关合同。

    (二)、截止1996年12月31日,本公司尚无重大诉讼事项。

    成都天兴股份有限公司(筹)

    1997年3月27日