理由:上半年业绩符合预期;BDI企稳,则中短期盈利可能企稳,往后一年看,BDI下跌空间很小,公司整体运价继续下跌的空间也很小;新船交付将带动盈利回升。
百大集团(600865):国
信证券维持“谨慎推荐”理由:公司目前的主营业务,包括百货、酒店及物业管理表现平稳,成长空间不大,未来主要在于庆春项目;另外从西子电梯入主百大集团的一系列动作以来,存在资产和业务变化的可能。
中国南车(601766):东方证券维持“买入”
理由:动车组业务成为公司成长源动力,订单依然饱满保障高成长。多元化战略减弱集团发展的路径依赖。维持2011年相对估值20倍,对应目标价8.60元,目前股价低估。
天泽信息(300209):中银国际维持“买入”
理由:公司在商用车前装领域的突破是下半年的最大看点,我们依然看好公司与北汽福田、东风裕隆和上汽红岩等主要商用车整车厂商进行合作。目标价34.00元,对应2011年35倍市盈率。
宝新能源(000690):安信证券维持“中性-A”
理由:虽然今年公司电价得到上调,将在一定程度上缓解成本上升的影响,但是由于公司主要采用市场煤,煤价上涨对公司影响较大,对公司2011年业绩仍持谨慎态度。
美的电器(000527):国泰君安维持“增持”
理由:公司公告将以2.233亿美元收购开利拉美空调业务的51%股权,收购对价较为合理,这是美的迈出全球化重要一步。公司股价已接近年初增发价。下半年业绩增长将显著快于上半年。
锡业股份(000960):民生证券给予“谨慎推荐”
理由:公司是全球最大的锡矿企业,拟收购的集团卡房分矿对提升公司10万吨铜冶炼项目资源自给率意义重大。预计2011年至2013年EPS分别为0.9元、1.19元和1.5元。