尽管上半年消费板块整体表现糟糕,但目前陆续披露的上市公司中报显示,二季度基金加紧对消费股的调研。
8月17日,
贝因美(002570.SZ)披露的2011年上半年报显示,自4月20日开始到6月10日,有5批、数十家机构投资者实地调研了公司,包括华商基金、富国基金、天治基
相关公司股票走势
![]()
金、摩根士丹利华鑫基金、东方证券、安信证券、
广发证券、
海通证券、中投证券、
长江证券、
中信证券、国信证券等。另外,还有部分资产管理公司也参与了调研。
“我们对消费股的看好,主要是看好其未来的成长性以及抗风险性。”一位刚调研归来的上海基金经理昨日向记者透露,他们公司在二季度加大了食品饮料行业的调研力度。
实地调研增加
“我参与了一次针对贝因美的调研,但是调研结果不乐观。”一位券商研究员告诉记者,由于今年国内食品安全问题导致海外代购奶粉增多,“这个对贝因美的影响还是有的,该股二季度走势几乎就是一个下降通道。”
今年4月份上市的贝因美并没有在半年报中交出令机构满意的“答卷”,其上半年营业利润2.5亿元,同比下滑17.07%;净利润1.95亿元,同比增长1.49%。扣除非经常性损益之后的净利润为1.78亿元,同比下降21.34%。
受此影响,贝因美在上市之初的几个交易日上冲至50.88元之后就一路下跌,二季度末报收33.50元,截至昨日,其股价也仅仅维持在33.69元。
因此,除去两只社保基金在二季度配置了贝因美以外,仅有建信恒久价值一只基金进入其前十大流通股股东,但是也仅配置了29.9828万股。
“消费股也并非每个都是业绩好的,还是要辨别行业与个股。”上述基金经理告诉记者, “我暂时不会配置奶粉行业,但如果是白酒行业就不一样,我去调研过,因此有信心持有。”
这仅仅是机构投资者调研消费股的一个缩影。此前披露的众多消费股半年报显示,在二季度股市下跌的日子里,机构投资者实地调研的步伐相当频繁。
洽洽食品(002557.SZ)的半年报显示,4月18日到6月23日迎来了7批机构投资者的实地调研。比如,博时基金4月20日单独对洽洽食品进行了调研,随后在披露的半年报中,博时精基金以持有525.5万股成为其第一大流通股股东。
上半年业绩增长48%的
五粮液(000858.SZ)更是受到机构青睐。从4月22日到6月23日,机构投资者9次通过实地调研以及券商策略会和五粮液高层进行了沟通。最终,五粮液取代
兴业银行(601166.SH)跻身基金二季度最受青睐的五大股票之列。
10家消费股获增持
高华证券的一份报告指出,从行业看,股票型基金今年二季度增持的板块集中于食品饮料、医疗保健、房地产和金融板块。对于2011年下半年而言,高华证券明确看好消费股。
而根据天相投顾数据显示,截至至2011年2季度末,基金公司持有食品饮料股总数较1季度末上升28.05%。
记者注意到,与2011年1季度相比,2季度基金重仓持有的40家食品饮料上市公司中,10家被增持,15家被减持,4家被新增,11家被剔除。其中,被增持的有
贵州茅台(600519.SH)、
重庆啤酒(600532.SH)、五粮液、
张裕A(000869.SZ)、
酒鬼酒(000799.SZ)、
承德露露(000848.SZ)、
金种子酒(600199.SH)、
南宁糖业(000911.SZ)、
沱牌舍得(600702.SH)和洽洽食品;被新增的公司中,除2011年1季度发行的新股贝因美、
好想你(002582.SZ)之外,包括
莫高股份(600543.SH)和
水井坊(600779.SH)。
而他们很多都在二季度接受了基金的调研。
“基金增减持个股,一般之前都会进行调研,尤其是新增股票,必须经过投委会的决定。”上述基金经理告诉记者。
同时,这也对相关股票价格产生了正面影响。例如洽洽食品,在二季度创出新低27.51元之后,一路反弹,昨日报收35.15元,涨幅达到28%;五粮液更是从二季度的低点30元开始上扬,昨日报收39.33点,期间上涨30%以上。
与此同时,重点配置消费股的基金也有相当一大批恢复了3000点水平。截至上周末,16只股基今年以来实现正收益,而鹏华消费优选、广发聚瑞和易方达消费行业分别净值增长6.25%、5.2066%和2.8484%,分列第一、第二和第四位。显然,在近来反弹中,那些集中配置消费类资产的基金确实收获颇大。
(责任编辑:姜炯)