S东锅三步“上篮”实现整体上市

    □本报记者 陈祎

    S东锅的股改方案日前获国资委批准。

    此前陆续出台的重组方案显示,S东锅和东方重机的资产相继进入整体上市后的资本运作平台———东方电机。

根据公告分析,只有最终将东方汽轮机的资产装入东方电机,东电集团的整体上市才能真正实现,接下来东方电机将向东电集团定向增发以装入汽轮机资产,具体方案何时出台,值得期待。这样分三步注入S东锅、东方重机、东方汽轮机的资产,将使得东方电气集团通过东方电机这个平台实现整体上市

    S东锅节前公告称,S东锅将以现金支付的方式获让东方电气集团持有的东方电气(广州)重型机器有限公司(以下简称“东方重机”)30%股权并成为东方重机第一大股东。这表明,东方电气集团将核电资产注入整体上市后的资本运作平台———东方电机,

    根据S东锅公布的股改方案,东方电气集团将向S东锅股权流通股股东支付10送2.5股的对价,同时在股改完成后,将以其通过定向增发增持的东方电机A股股票为换股证券,向S东锅无限售条件的流通股股东发出换股要约,每1股S东锅流通股股份可以换成1.02股东方电机A股股票；而东方电机则通过向东方电气集团发行3.67亿股A股,折合资金约89亿元,用于购买东方电气集团持有的S东锅74.44%股份中扣除支付S东锅股改对价后的股份及东方汽轮机100%股权。

    据悉,东方汽轮机厂是东电集团三块资产中质量最好的一块,每年盈利在8亿至10亿元之间,毛利率约为40%,净利率在20%左右。东方汽轮机厂可以单独提供全套水电生产设备,除此之外,它还拥有风电设备制造优势和多晶硅的生产优势。东方汽轮机厂所属峨嵋半导体材料厂(所)年产500吨电路级多晶硅技改项目已于去年年底正式启动,此项目是东方汽轮机厂“十一五”规划期间实现年产多晶硅1500吨、单晶硅500吨的一期项目,项目总投资近5亿元,预计今年下半年建成投产。据了解,峨嵋半导体材料厂(所)是我国最早生产半导体多晶硅材料的企业,生产规模国内最大、技术水平国内最高,其产品性能各项参数、指标均达到国际水平,该厂于去年10月20日正式由四川省乐山市国资委划转给东方汽轮机厂,成为东方汽轮机厂下属的企业。

    有消息称,整体上市后的东方电气集团计划成为火电、水电、核电、风电、太阳能“五电并举”的全能型电力装备制造集团和国际一流水平的集团。