重组预期强烈推荐超配4只汽车股

　　配置的顺序依次是：一汽轿车、上海汽车、长安汽车、一汽夏利。

　　一汽轿车：具有显著外延式增长可能。如果一汽集团仅借一汽轿车上市(即“搁置”一汽夏利)，在10元增发并无评估增值的假设下，2008年备考EPS 为0.99 元，12 个月目标价30 元。维持“推荐”评级。。

　　上海汽车：自主品牌，承载中国汽车业的希望。预计2007、2008 年分别实现EPS 0.84、1.01 元，12个月目标价30元。维持“谨慎推荐”评级。

　　长安汽车：盈利增长，看长安福特重庆分厂。预计2007、2008 年分别实现EPS 0.46、0.81 元，12个月目标价24元。维持“谨慎推荐”评级。

　　一汽夏利：一汽的另一个骰子？我们认为，一汽集团合理的整体上市方案是：以一汽轿车为主要平台，吸收合并一汽夏利，择机卖壳一汽四环。如果一汽夏利最终被吸收合并，其股价涨幅将超过一汽轿车，但这需要投资者承担更大的博弈风险。维持“推荐”评级。

　　详细阅读：重组预期强烈推荐超配4只汽车股.pdf (来源：国信证券) 搜狐证券声明：本频道资讯内容系转引自合作媒体及合作机构，不代表搜狐证券自身观点与立场，建议投资者对此资讯谨慎判断，据此入市，风险自担。