热钱监管网直扑货物贸易项下和FDI项下资金异动

　　数月内，“热钱”监管之网密集撒下。

　　7月2日晚，国家外汇管理局（下称“外汇局”）、商务部和海关总署联合发布的对出口收结汇实施联网核查管理的消息公布。就在这一政策推出前两个月，直接投资外汇业务信息系统FDI（外商直接投资）模块在全国推广上线。

　　这两项政策直指货物贸易项下和FDI项下资金异动。

　　《第一财经日报》从外汇局人士处了解到，《出口收结汇联网核查办法》（下称《办法》）及其相关措施早于4月开始酝酿。5月，外汇局局长胡晓炼(胡晓炼新闻,胡晓炼说吧)赴大连、苏州、武汉，专门就外汇形势和加强跨境资本流动监管工作进行调研，调研内容就包括《办法》相关内容。

　　在《办法》正式发布前不久，外汇局曾召集各地分局召开视频会议，并召集包括外资银行在内的各大银行开会通报政策主要内容。

　　除对贸易项下“热钱”出台措施外，今年对FDI项下资金流向的监测也有所加强。本报获悉，5月外汇局在全国推广直接投资外汇业务信息系统FDI模块，在外汇局与银行、企业和会计师事务所之间建立起数据交换机制。通过这一系统，上述主体之间可进行传递数据信息，提高FDI项下跨境资金统计监测和预警水平。

　　“这个系统已经上线。”广东一位银行人士对本报说。

　　过去的“热钱”研究更多关注非顺差、非FDI部分。不过，很多研究人员认为，不能忽略顺差和FDI中的“热钱”流入。而近期的“热钱”研究开始重视这两个领域。

　　贸易顺差中的“热钱”渗入究竟有多少？有分析认为，出口收结汇联网核查对此将是一个检验。上述外汇局人士称，过去推行进口报关单联网核查系统解决了假报关单骗汇问题；而出口收结汇联网核查，对没有出口却有出口收汇的贸易活动会有一定的抑制作用，对预收货款过快增长、贸易信贷的过快增长也会有抑制作用。“政策效果大不大，要看没有出口却有出口收汇的量多不多。如果这个量很大，那么这项政策的效果就比较明显。”这位人士说。