申银万国在最新的研究报告中指出,上周铜板带箔企业的平均开工率为58.7%,相比上次调研的60.7%下滑2%,因安徽、江浙一带限电影响。
此外,限电减产在河南省涉及的产能预计将超过100万吨/年,而最终今年影响的产量预计超过20万吨。随着铝价的上涨电解铝企业的盈利
状况有望进一步改善,氧化铝成本上涨的趋势弱于铝价,而辅料成本在上周上涨后已经暂告一个段落,未来上涨的空间同样较为有限。而韶冶停产引发供给紧张预期,现锌价格急涨。河南冲刺节能减排限电目标铅冶炼企业正常生产受波及,影响产能至少已在35万吨以上。报告称,近期中金岭南韶关冶炼停产点燃市场对供给紧俏的忧虑情绪,铅锌板块将成为近期焦点。建议关注中金岭南、驰宏锌锗、宏达股份、西部矿业、江西铜业、铜陵有色、焦作万方、神火股份等。同时,稀土板块中长期景气度持续向上,继续推荐稀土永磁“2+3”:包钢稀土、厦门钨业、宁波韵升、中科三环、安泰科技。