东吴证券：书写的“投行故事”(图)

　　作为一家地域特色明显的中型券商，东吴证券的投资银行业务延续了近三年以来的良好势头，表现优秀。今年，东吴证券的投行部门完成广电电气、科斯伍德、电科院等四个IPO项目，其中三家企业为苏州本地企业。

　　东吴证券股份有限公司注册资本金15亿元，净资产40多亿元， 员工1500多名，是中国较早从事投资银行业务的证券公司之一。

　　在《证券发行上市保荐制度暂行办法》实施以后，东吴证券即首批注册成为证券发行上市保荐机构。公司设立投资银行总部统一管理投资银行业务，构建了以投资银行事业部为业务中心、前后台分离、面向全国开展业务的组织架构。在产品服务上，公司强调广泛的业务产品线，在项目争取时，不断为客户提供全方位、专业化的金融服务，以全面的产品结构提升公司投资银行的客户覆盖面和业务覆盖面。截止到2011年6月底，东吴证券内部已经形成了一支从业经验丰富、业务能力较强的投行团队，目前，拥有保荐代表人26名，员工170多人。在东吴证券的投行部门，近两年人员规模扩张加快，人员流失较少，特别是骨干业务人员流失几乎为零，专业、高效、稳定的团队保证了公司投资银行业务的可持续发展。人才的聚集，也是推动他们在不断发展中的资本市场取得一些成绩的保证。

　　据了解，目前，东吴证券的投行业务已在市场化程度较高的中小企业股权融资领域建立了相对优势，在原材料、电力、物流、医药等领域已形成专业优势，有效地提高了客户忠诚度以及持续业务机会的获取能力。

　　数据显示，最近三年来，东吴证券投资银行业务收入年均复合增长率达397.47%。2009年，东吴投行股票承销、保荐及并购重组等财务顾问业务净收入增长率在全行业109家同行里排名为第6位。如在2010年，先后完成康力电梯、胜利精密、雏鹰农牧、蓝丰生化四个IPO项目的保荐承销工作，为企业募集资金34.62亿元，在所有券商中排名26位，实现了投资银行业务的跨越式发展。

　　梳理东吴投行过去几年里的发展步伐，可发现东吴证券的投资银行部门在开展业务过程中已经累积了一些优势：首先在于东吴证券所身处的地域优势。在苏州地区，东吴证券的投行部门依托公司总部及下辖五家分公司形成的综合业务平台优势，综合发挥出“东吴”品牌的区域优势，充分利用苏州地区民营经济发达、优质企业众多带来的项目资源优势，对苏州地区的优质客户进行了深入挖掘，大量苏州优质企业已成为他们的客户。

　　苏州有着显著的区位优势、产业优势、人文优势和先发优势，苏州经济发展一直走在中国区域发展的前列。自2000年以来，苏州经济迅猛发展，GDP总量已经跃至全国大中城市前列。

　　近年来，东吴证券积极辅导本地区创新型民营企业上市融资，通过专业化的服务，为苏州地区企业融资理财、企业转型、战略调整提供帮助，真正成为企业建造“财富家园”的“第一参谋”。东吴证券投资银行总部在苏州地区设立6个事业部，根据各个不同类型的民营企业分类拓展投资银行业务，对符合上市条件的企业，从企业的规范运作、改制、新项目投入等方面为企业进行上市辅导。公司投资银行总部以“立足苏州，做大、做强、做优东吴投行”为宗旨，先后保荐了江苏宏宝、江苏通润、常铝股份、新宁物流、胜利精密、康力电梯等多家苏州企业登陆资本市场，合计募集资金近30多亿元。

　　而在东吴证券内部，业已达成了“作为唯一一家注册在苏州的证券公司，理应成为苏州经济区域资本市场的一个重要载体”共识。

　　除积极维护苏州市场外，东吴证券的投行部门还积极挖掘经济发达地区的业务机会。如他们在北京、上海、重庆、南京等国内主要城市及经济发达地区，东吴采取了差异化发展策略，结合自身在中小企业融资领域已取得了相对优势，专注于对具有较高成长性的中小企业进行深入挖掘，取得丰富的项目资源储备。

　　创新也是东吴投资银行的一大优势。虽然东吴投资银行业务起步相对较晚，市场基础薄弱，但创新正成为推动东吴证券投资银行部门向前发展的重要动力源。如在创业板首批上市的28家公司中，东吴证券保荐承销了现代物流服务业上市公司新宁物流(300013)，这家公司也是首家遵循创业板财务审核标准第二套指标的公司。

　　又如东吴证券于2010年9月成功保荐的专业养猪的雏鹰农牧，带动了国内规模化生猪养殖企业上市的浪潮。

　　业务创新不仅提升了客户的价值含量，同时也为东吴证券打造一流投资银行的品牌奠定了良好基础。

　　而因成绩明显，东吴证券获得了深交所颁发的“2010年度保荐工作最佳进步奖”，中国改革报颁发的“中国资本市场20年十佳保荐机构”，证券时报颁发的“2010年中国区最具成长性投行”、“2010年中国区最佳IPO项目保荐代表人”。又因在服务苏州企业方面做出的突出贡献，东吴证券还被授予苏州市“服务企业上市先进单位”，其投行总部总经理张剑宏被评为“企业上市工作先进个人”。

　　雄关漫道真如铁而今迈步从头越。在中国资本市场迎来了投行业务发展的春天时，相信东吴证券的这支优秀的投行团队将能进一步发挥在企业上市、再融资、购并重组、企业发债、资产管理等方面拥有的专业优势。他们正以“立足苏州，做大、做强、做优东吴投行”为宗旨，“做熟、做透、做深、做细”苏州市场，在深化为苏州本地企业上市与发展提供专业化服务的同时，加大全国范围的业务开展力度，进一步加快发展投资银行业务。

　　—企业形象—