赵宇梓：应该打破信用卡消费信贷的天花板

　　赵宇梓头号命题：应该打破信用卡消费信贷的天花板

　　理财周报记者 李峻岭 冀欣/文

　　“应该对信用卡消费信贷取消规模控制。”赵宇梓在接受理财周报记者采访时说。

　　“应该加大体制改革力度，进一步完善以间接调控为主的信贷调控体系，避免‘一刀切’模式。”赵宇梓说：“在保证监管效果、效率前提下，对信用卡免息还款期内的消费余额不纳入规模控制，信用卡分期付款则统一纳入消费贷款规模控制，以引导和鼓励居民消费增长。”

　　赵宇梓认为，对信用卡消费贷款规模管控抑制了消费增长。目前，信用卡贷款全额纳入金融机构贷款规模管控，但信用卡刷卡消费形成的贷款具有20-50天免息期，并且75%以上的贷款为全额还款，本质上等同借记卡或现金消费，因此对处于免息期内的贷款进行管控实际是限制了正常消费，而发卡机构因贷款管控实施的限额限次也容易引发投诉和纠纷，这样做既不科学，也不合理。

　　此外，赵宇梓还建议，进一步优化消费信贷资本计量口径。尽快推动资本计量从权重法向内部评级法过渡，通过建立内部评级模型，按不同客户类型分别计算客户的违约概率、违约损失率和违约风险暴露，准确计量每类客户风险加权资产，合理评估银行资产风险状况。

　　“在目前权重法计量方式下，进一步降低消费贷款的风险权重，特别是信用卡资产，根据不同风险水平设置差异化的风险权重，免息期内全额还款的消费余额采用0%的风险权重，表外未使用额度采用0%的信用转换系数，有效降低金融机构资本占用，促进消费金融行业快速发展。”赵宇梓说。

　　赵宇梓提出上述看法的理由是“信用卡风险资产计量带来较大资本压力”。

　　赵宇梓说，“较高的资本占用严重影响了金融机构信贷资源配置向信用卡倾斜，进而抑制了信用卡消费信贷业务发展，与国家鼓励发展的政策导向不符。”

　　消费金融与经济增长密不可分。信用卡是消费金融发展的主导力量。据赵宇梓介绍，2011年信用卡全年消费达到4.1万亿，在全国社会消费品零售总额中的占比为22.6％，比上年提高5个百分点。据统计，信用卡消费交易额多增长1000亿元，将拉动全国居民消费增长0.8个百分点，带动GDP增长0.3个百分点。

　　“我国2011年人均GDP已达5432美元，政府应进一步加大鼓励和支持消费金融快速发展的力度，促进国内消费市场跨越式发展。”

　　赵宇梓说，“但目前来看，政府扶持消费金融发展的政策导向尚不明确，甚至存在制约发展的不利因素，建议予以改进，以抓住当前有利时机积极引导、大力促进消费金融加快发展。”