万亿贷款何处寻：各银行练就信贷平衡术

　　4月12日，中国人民银行发布2012年一季度金融数据报告，3月份人民币贷款增加1.01万亿元，同比多增3320亿元，创14个月以来的新高。

　　事实上，今年年初信贷投放冷清，1月新增贷款7381亿元，2月新增贷款7107亿元，3月的前两周，以四大行为例新增贷款也仅为200亿元。而

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• 工商银行
• 建设银行
• 农业银行
• 浦发银行
• 招商银行

　　缘何态度转变？“银行现在是有钱的，但是担心政策变动，所以不敢放。”一位股份制银行对公业务负责人直言，监管层“监管政策，投向把控，这些都让银行不敢动。如果银行在存贷比的红线上进行放贷，一旦政策发生变化，银行会很被动。”

　　事实上，在规模、资本和风险的多重约束下，银行将不得不通过对信贷投向的把握来支持产业结构调整。

　　接受本报记者采访的多位银行风控人士坦言，结构调整中的产业政策风险恐怕仍将是2012年银行业面临的主要风险，在银行主动调整结构、投向的同时，政府是否坚定地推进产业结构调整，政策是否具有稳定性、连贯性和一致性，将直接影响到银行的信贷导向和资产质量。

　　信贷投放平衡术

　　国务院总理温家宝在全国金融会议上强调“坚持金融服务实体经济，牢牢把握发展，确保资金投向实体经济”。之后，银监会主席尚福林在党委中心组的学习会议上又表示，要确保信贷资金真正流入实体经济，并明确2012年信贷主要投向三个方面：战略性新兴产业、节能环保等领域；国家重点在建续建项目；小微企业和“三农”。

　　至此，服务实体经济成为各行2012年要落实的信贷工作重点。

　　在本报记者获得的一份股份制银行《2012年贷款审查要点及投向》的文件中明确规定，应谨慎放贷，对于国务院提出的产能过剩行业，包括钢铁、水泥、平板玻璃、多晶硅等。其中贷款禁止领域中，第一为股票市场，第二为商业性房地产。

　　贷款支持的领域则为：重点选择国家产业规划领域中自主创新、产业结构优化、能源资源节约的中小企业；有利于农业发展、农民致富的农业产业化龙头企业、科技型中小企业……

　　国有大行对于信贷投放也有自己的规划。据本报记者了解，年初工行召开的2012年度工作会议中提出：要通过突出“四大市场”，支持“三大领域”来服务实体经济。记者获悉，从降低资本消耗和防范金融风险的角度，工行未来3年逐步压缩四大行业的信贷总量。这四大行业依次为房地产、城建、公路和电力。

　　央行发布的《2011年金融机构贷款投向统计报告》显示了2011年金融机构贷款倾斜的三个方向，首先为中小企业。

　　本报记者查阅四大国有银行年报发现，截至2011年末，中小企业贷款余额前五位的银行分别为工商银行、建设银行、农业银行、浦发银行和招商银行。

　　截至2011年末，工行个人经营贷款余额已达近2700亿元，为40多万个体工商户和小微企业提供了贷款支持。其中仅2011年该行就新增个人经营贷款约790亿元，增幅达42%。

　　其次是保障性住房开发类贷款。截至去年年底，建行保障性住房项目开发贷款余额达257.30亿元，至今年3月底，这一数字将达到345亿元。而农行保障性安居工程贷款余额达174.57亿元。

　　四大行根据定位不同，对服务三农的措施则各异。农行实行专业化支农，将三农金融业务独立成章节对外披露，单独核算负债和利润等各项指标。而建行则有意全面重返县域，工行立足重点县域，中行聚焦村镇银行。

　　重定贷款分类预警

　　“有些小企业规避监管，用银行贷款炒房、炒股，银行敢给他们批贷吗？”一位股份制银行负责人表示，对于小企业要区别对待，审慎排查，对已经偏离实体经济却还打着实体经济的企业，要有取舍。比如，“温州那些因民间借贷跑路的老板，不少就是投资严重偏离实体经济的企业”。

　　同时尚福林指出，稳健的银行体系离不开全面有效的风险管控。当前国际国内金融市场风险的相关性明显提升，金融机构表内表外业务的风险传染性不断加大，正规金融体系与民间借贷市场之间也存在诸多关联。

　　监管层表示，一些银行要积极采取措施，切断民间借贷风险向银行的渗透，但现实是“防不胜防、疏堵不尽”。

　　此时，据记者此前了解，2012年银监会监管的工作重心之一就是，贷款分类的真实度和准确性。而“准确分类、提足拨备、做实利润、资本充足”这一银监会监管路线图的提出，正是要求在贷款准确分类的基础上，根据其风险，充足地提取损失拨备，进而真实地反映利润，准确地计算资本充足率。