皖江城市带寻金地图隐现

　　核心提示：国元证券一位不愿具名的行业分析师认为，虽然皖江城市带承接产业转移并不会对大多数上市公司形成直接利好，但对公司业绩的带动作用肯定不容置疑。

　　3月3日上午，位于合肥西郊的大蜀山笼罩在一片烟雨朦胧之中，而不远处的合肥市国家级高新技术开发区（下称 高新区）里此时已是一片热火朝天的繁忙景象，与初春乍暖还寒的天气形成鲜明对比。

　　与此同时，资本强人阚治东也现身于此。据高新区一位工作人员介绍，由阚治东领衔的上海东创万富创业投资有限公司与安徽省能源集团、合肥高新区科技实业发展有限公司合资成立的安徽高科创业投资有限公司在当天上午正式揭牌成立。

　　该公司注册资本3亿元，三家股东方为安徽省能源集团有限公司、合肥高新区科技实业发展公司和上海东创万富创业投资有限公司。前者出资1.2亿元，后两家公司各自出资9000万元。

　　同样忙碌的场景同时还出现在合肥的另一个国家级经济技术开发区（下称经开区）里。3月5日下午，这里将有省里的相关领导前来视察，即使是中午休息时分，这里的工作人员也未敢有丝毫懈怠。

　　就在短短的一周前，作为东道主的经开区刚刚举办了合肥市首批皖江城市带承接产业转移示范区规划项目集中开工仪式。在该仪式上，累计有36个逾亿元的投资项目集体开工，总投资规模高达213.61亿元。

　　而这一切似乎均肇始于那份名为《皖江城市带承接产业转移示范区规划》的上升到国家层面的区域规划文件。

　　皖江新定位

　　“实际上"承接产业转移"的工作我们一直在做，这几年也取得了不少的成绩，这次皖江城市带的规划是将这些主题进一步强化并进一步扩充，并争取更高层面的政策支持以及其他多方位的支持。”前述高新区管委会的一位办公室负责人告诉记者。

　　据该消息人士介绍，他所在的高新开发区在承接产业转移的时候，更多的是注重一些优势产业、新兴产业，而不同于一般意义上的招商引资。

　　然而，矛盾显然也很突出，“谁不想引进高新技术产业？你能给的优惠别人也能给，所以承接产业转移很容易变成一种自说自话，并不是那么容易完成的任务。”为国内某知名机构操盘数十亿资金的机构人士向本报记者坦言。

　　但令人意外的是，合肥市在这一问题上的解答似乎已经成竹在胸，“我们合肥，包括整个皖江城市带都处于一个多项政策规划的叠加区域，这种政策扶持力度是其他地方不多见的。”高新区管委会发展研究中心主任沈玉龙告诉记者。

　　就拿合肥为例，该城市即与相邻的芜湖、蚌埠一起组成了“合芜蚌自主创新综合配套改革试验区”，同时合肥还是“合肥城市圈”的核心城市，而安徽省还是淮海经济区的组成省份。

　　这样的叠加效应带来的政策优势显而易见。安徽省政府甚至就皖江城市带规划给各个政府部门制定了具体的任务。记者在这份《配套政策分工表》中看到，全省累计有包括省发改委、省国土资源厅、省财政厅等10个部门参与其中，他们将在具体的13个领域内提供相关的扶持和优惠政策。核心提示：国元证券一位不愿具名的行业分析师认为，虽然皖江城市带承接产业转移并不会对大多数上市公司形成直接利好，但对公司业绩的带动作用肯定不容置疑。

　　据省发改委的一位负责人介绍，目前具体这样的一些细则还在制定中，3月底4月初将正式公布。

　　政策之外，在服务于开发区企业多年的沈玉龙看来，合肥能够吸引省外优势产业转移过来，其更深层次的逻辑还在于“嫁接效应”和“吸附效应”。

　　沈玉龙告诉记者，合肥市以原有工业基础作为承接产业转移的载体，吸引省外优质企业进驻合肥，实现优势资源的强强联合，并有力提升了本地经济的综合竞争力。

　　“比如芳草、红四方、荣事达、美菱等合肥早期知名企业，近年来均被作为承接产业转移的现实载体。分别引进两面针、联合利华、中盐集团、三洋、长虹等一大批知名企业来皖投资，带动我们当地的经济发展。”沈玉龙认为。

　　此外，合肥所特有的区位优势也被认为将是吸引众多企业进驻和承接相关产业转移的有力因素之一。

　　“这些年合肥一直在提所谓的融入长三角经济圈的概念，如果说长三角的产业真的向内地转移，那么合肥芜湖等处在皖江城市带内的几大城市就像一条天然屏障，横亘在东部和中部之间。”一位在沪皖籍企业家给出了这样一个形象的比喻。

　　资本市场春风化雨

　　“承接产业转移这样的笼统命题，的确很难让人将皖江城市带与上市公司之间联系起来，因为看不到上市公司的业绩具体会受到多大的影响。”中国社会科学院金融市场研究室副主任尹中立认为。这也正是尹中立对于安徽版块并没有成为持续热点所给出的答案。

　　而这一政策的制定者显然不这样认为。

　　安徽省政府常务副省长孙志刚甚至在今年1月22日，于国务院新闻办召开的关于皖江城市带承接产业转移示范区新闻发布会上，亲自提到了皖江城市带影响下的资本市场前景，并鼓励投资者支持安徽的上市公司。

　　据国元证券统计的数据显示，位于皖江城市带上的上市公司一共有49家，占到全省61家上市公司总数的80%。

　　“虽然皖江城市带承接产业转移并不会对大多数上市公司形成直接利好，但对公司业绩的带动作用肯定不容置疑。”国元证券一位不愿具名的行业分析师认为。

　　这样的带动作用透过一份名为“实施《皖江城市带承接产业转移示范区规划》2015年主要目标表”便显而易见。

　　该目标表由22项具体的指标构成，其中区域内生产总值将以年均14.5%的速度增长，城镇化率将由2008年的46.4%提高到2015年的55%。全社会固定资产投资将以年均16.5%的速度增长。城镇和农村居民的收入将保持在年均11%左右的速度增长。

　　“这些最直观的可以看到对基建、地产类公司以及消费类上市公司的带动效应。”上述分析师认为。

　　实际上，据记者了解，玉柴和潍柴都已经在与安徽省相关部门接触了。美菱电器、以及海尔在合肥的生产基地都吸引了相关供应商前来投资建厂。核心提示：国元证券一位不愿具名的行业分析师认为，虽然皖江城市带承接产业转移并不会对大多数上市公司形成直接利好，但对公司业绩的带动作用肯定不容置疑。

　　皖江寻金地图

　　“我们不会像炒作海南那样，来操作皖江。但是在区域热点轮动的这个背景下，还是有些有概念的公司可以参与。”浙江温州一位游资人士告诉记者。

　　在其看来，“安徽水利（600502.SH）在全省很多地方都有地、巢东股份（600318.SH）四季度业绩很好、海螺型材（000619.SZ）受益建材下乡、精工钢构（600496.SH）受益于厂房建设，都有可能成为游资炒作的热点。

　　相对于私募和游资的各个击破，机构则对皖江城市带额度布局颇为宽泛。

　　中信建投在其研究报告中表示，“皖江规划”带动、倾斜或惠及的行业与板块包括交通（主要是公路与铁路）、城市基础建设、有色金属（主要是铜）、煤炭、电力、汽车、家电、机械、化工、电子信息、物流、轻纺、农业深加工。

　　国元证券则重点推荐了区域内的汽车、交通运输、化工、冶金、机械、建材、家电等行业。

　　根据2009年基金公司4季报，海螺水泥（600585.SH）成为机构聚集之地，共有10家机构重仓该股。

　　而王亚伟携华夏系两基金，也早已布局皖江城市带。

　　上市2009年3季报的数据显示，截至2009年三季度末，王亚伟管理的华夏大盘、华夏策略两只基金，分别出现在皖维高新（600063.SH）、方兴科技（600552.SH）、六国化工（600470.SH）、山鹰纸业（600567.SH）、中钢天源（002057.SZ）等安徽个股。

　　而化工类个股成为券商研究机构关注的焦点。其中国元证券力推六国化工和皖维高新（600063.SH）两家化工企业。前者系安徽省内唯一一家化肥企业，而后者则形成了PVA的循环产业链。

　　此外，大兴土木之时，建材类个股也成为资金追逐的热点。

　　国元证券在其报告中表示，“建材工业作为原材料产业的重要组成部分，一直以来都是安徽地区的优势产业，随着皖江城市带承接产业转移示范区的建设，将极大刺激区域内建材产品的需求，促进行业的产业结构升级，进一步提升建材行业在全国范围内的优势地位，这给区域内的建材企业带来的千载难逢的历史机遇，其投资价值不断提升。“

　　二级市场的个股走势也对此予以佐证。其中海螺型材2009年下半年以来，区间涨幅达到56.49%。而精工钢构此间更是有65.68%的区间涨幅。

　　此外，方兴科技更是因为央企并购和王亚伟潜伏的概念，2009年3季度以来，区间涨幅达到194.44%。