作为国内一项银行房贷创新业务,固定利率房贷在2006年横空出世。但是,从全国第一家推出固定利率房贷业务的光大银行上海分行传出信息显示,虽然咨询该业务的客户很多,但目前上海地区只有少量个人签约。另外,除建行在深圳进行试点以外,其他银行目前采取了较为谨慎的态度,房贷市场整体还处于观望态势。

    固定利率房贷尚处于预热阶段

    固定利率房贷确实有其吸引人的地方。有银行客户告诉记者,未来5—10年内,结合通货膨胀及GDP增长等因素,预期房贷利率将处于上升通道,"用高出0.675个百分点的成本,锁定利率上浮和通货膨胀的风险是合算的。"而广大购房者在经历过利率不断变化后,也将逐步认识固定利率房贷作为避险工具的价值。对此,银行方面表示,如果客户对未来的加息预期比较明确,建议选择固定利率房贷。但专家提醒,对普通购房者而言,使用固定房贷利率仍然存在风险。一般来说,固定利率房贷设计的利率会比现行房贷利率高,如果今后的房贷利率上升,对购房者而言是获利；但如果利率下降,购房者则面临损失。此外提前还贷时,申贷人要支付一定的违约金。

    据悉,各家银行都对该业务的期待颇高,浦发银行(行情,论坛)、建行上海分行、上海银行等多家银行均表示会择机推出,但目前暂无时间表。

    业内人士分析,市场短期内对固定利率房贷反应平淡基于以下原因:一方面,购房者对升息预期不强。据一些房地产中介机构在近期对购房客户做的调查中显示,50％以上的客户认为我国将不会再进行升息。另一方面,现在推出的利率相对浮动利率较高,对于购买第一套房屋的购房者缺少吸引力。有相当一部分对固定利率感兴趣的购房者在等待其它银行推出此类业务,希望能获得更好的优惠利率条件。另外,该业务只针对一手新房,二手房购买者无法享受。

    市场环境配套尚需时日

    对于借款人来说,有了固定房贷利率,便可以根据自身的经济状况和风险承受能力以及对下阶段的宏观利率判断而对贷款品种进行选择。但如果判断失误,借款人便要支付更多的利息。因此,普通老百姓在对未来利率的前景难料的时候一时不会大面积接受该业务。

    由于固定利率产品是基于长期利率升息的趋势下设计的,因此比当前利率高,这对于有提前还贷愿望的人或投资者来说不一定有吸引力。而目前推出的较短期的固定利率房贷产品,由于期限过短,也使得很大一批白领年轻人不大接受该业务,反而是一些房产投资客更为欣赏。

    而对银行来说,目前大范围推行该业务其实也有顾虑。银行人士表示,由于目前分散利率风险的金融工具欠缺,如利率期权产品,利率远期、掉期产品。只有与房贷期限相匹配的相关衍生产品发展起来,商业银行固定利率房贷产品才有机会分散未来不可预知的利率变化风险。

    专家指出,其实固定利率房贷在海外已是一个标准化的成熟产品,而且只是令人眼花缭乱的贷款产品中的一个。据了解,国际市场上除了短期固定利率房贷外,投资者还可以选择长期固定利率、固定利率和浮动利率结合、设定封顶利率、以及期初只还利息等多种贷款产品。但这一切都需要建立在银行和客户风险均衡分布的市场环境之上。