天津市房地产发展(集团)股份有限公司董事会决定于2006年3月20日下午2 时召开相关股东会议，会议采取现场投票与网络投票相结合的表决方式进行， 网络投票时间为2006年3月16日-20日期间股票交易日的9:30-11:30、13:00-15 :00，审议公司股权分置改革方案。

    股权分置改革方案：公司控股股东天津市房地产开发经营集团有限公司(下 称：天房集团)单独向股权登记日收市后在中国证券登记结算有限责任公司上海 分公司登记在册的公司全体流通股股东作出对价安排以使全体非流通股股东持 有的公司股份获得流通权，该对价安排为：流通股股东每持有10股流通股可获 得3.2股的股份对价。对价安排的股份总数为62330080股。

    除公司非流通股股东作出的法定承诺外，天房集团补充承诺：所持有的公 司非流通股股份取得流通权后，在十二个月法定锁定期满后的二十四个月内， 不通过证券交易所挂牌交易方式出售；所持有的公司非流通股股份取得流通权 后，在三十六个月的承诺锁定期满后的三十六个月内，当价格低于5.0元/股时 ，不通过证券交易所挂牌交易方式出售。

    本次董事会征集投票权方案：本次投票权征集的对象为截止2006年3月6日 下午交易结束后，在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记在册的公 司全体流通股股东；征集时间为2006年3月7日-3月19日(正常工作日每日10:00 -17:00)；本次征集投票权为公司董事会无偿自愿征集，董事会将采用在指定的 报刊、网站上发布公告的方式公开进行。