一、募集资金基本情况

    经中国证券监督管理委员会证监发行字[2004]67号文核准，本公司于2004年6月8日，通过深圳证券交易所向社会公众公开发行人民币普通股2600万股，扣除发行费用后实际募集资金净额为人民币449,199,800元。

2004年6月14日募集资金汇入公司募集资金专用账户，经信永中和会计师事务所有限公司查验后出具了验资报告。

    截至2005年12月31日，募集资金累计使用金额为19,188.69万元，其中2004年募集资金使用金额为16,544.02万元，2005年募集资金使用金额为2,644.67万元，尚未使用的募集资金余额为25,731.28万元。

    截至2005年12月31日，募集资金在各银行专用账户的余额为8,300.16万元，与尚未使用的募集资金余额的差异为17,431.12万元；其主要原因是：(1)经董事会审议同意：公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金合计18,000万元；(2)募集资金专用账户利息收入。公司不存在挪用募集资金的情形。

    二、募集资金管理情况

    为规范募集资金的管理和使用，保护股东的合法利益，本公司根据《深圳证券交易所股票上市规则》等有关法律、法规的规定和要求，并结合公司的实际情况，制定了《广东德豪润达电气股份有限公司募集资金管理及使用制度》。

    根据该制度，独立董事有权对募集资金使用情况进行检查；经全体独立董事同意，公司可以聘请具有证券资格的会计师事务所对募集资金使用的情况进行专项审计；公司董事会授权保荐机构及其保荐代表人可以随时到商业银行查询募集资金专用账户资料。

    三、本年度募集资金的实际使用情况

    1、募集资金项目的资金使用情况

    单位：人民币万元

    2、不符合计划进度的原因：

    由于原材料价格大幅上涨、人民币升值等综合因素的影响，市场及外部经营环境发生了很大的不利变化，公司面临较大经营风险；若公司仍按计划进度实施项目，将导致项目投资收益减少，投资风险加大。

    经第二届董事会第五次会议审议通过，本公司决定延缓“研发中心技术改造项目”和“模具制造中心项目”的实施进度。

    3、项目可行性发生重大变化的情况说明鉴于“智能化居家护理产品项目”的建设资金，全部来源于公司的银行借款或自有资金，外部经营环境的不利变化使项目的可行性大为降低，投资风险增大。经公司2004年度股东大会审议通过，公司放弃投资“智能化居家护理产品项目”。

    4、募集资金项目的实施方式、地点变更情况

    2005年4月27日，公司第二届董事会第六次会议审议通过了《关于确认电机厂技术改造项目实施方式和实施地点变更的议案》，批准公司将“电机厂技术改造项目”的实施方式由自建厂房变更为购买厂房，项目的实施地点由原计划的公司注册地点珠海市香洲区唐家湾镇金凤路1号，变更为珠海南屏镇坪岚园工业区四号厂房。

    2005年11月30日，公司第二届董事会第十次会议审议通过了《关于解除购买四号厂房〈转让协议书〉的议案》，同意公司解除与南屏企业集团签订的《转让协议书》收回已支付的款项，并同意公司日后根据实际情况另行解决“电机厂技术改造项目”实施地点的问题。

    5、募集资金项目先期投入情况

    根据2003年第一次临时股东大会决议，公司使用银行借款启动了部分募集资金项目。截至2004年6月，先期投资的金额为10,384万元，公司于2004年7-8月用募集资金归还了先期垫付的资金。

    6、用闲置募集资金暂时补充流动资金情况

    为提高募集资金使用效率、减少财务费用支出，截至2005年12月31日，经公司董事会审议批准，公司分期使用闲置募集资金共计18,000万元暂时补充流动资金，目前该部分资金的使用尚未到6个月期限。

    公司已向保荐机构报告使用闲置募集资金暂时补充流动资金的具体情况。

    7、项目实施出现募集资金结余的金额及原因

    ⑴ 智能化厨房电器扩建项目于2005年12月末顺利建成，项目达到了可行性研究报告的各项指标。截至2005年12月31日，公司对该项目累计投资15,630.45万元，节余募集资金705.55万元。出现节余的原因是：项目的可行性研究报告是由中国轻工业广州设计工程有限公司于2003年1月编制，编制可行性研究报告时拟购买的部分机器设备价格，较项目实施时拟购买的设备价格略有下降；另外公司在项目资金使用上奉行节约的原则，对部分生产设施采取自行加工方式，从而减少外购，节省了项目资金。

    本项目节余的募集资金705.55万元，经董事会审议批准后将用于补充公司流动资金。

    ⑵ 电机厂技术改造项目经过一年多时间的投资建设，已顺利建成达产。截至2005年12月31日，电机厂技术改造项目的实际投资金额为1,030.72万元，节余募集资金2,954.28万元。原因是：

    公司根据生产经营实际配套的需要，适当调整了项目部分生产设备的构成，因此项目所需投资额有所减少。

    此外，经公司董事会审议同意，前期该项目的实施方式从自建厂房变更为购买厂房；但后来又由于所购厂房的产权手续未能如期办理，公司第二届董事会第十次会议审议同意：公司放弃前期已签订的厂房购买合同，收回已支付的款项；并同意公司日后根据实际情况另行解决项目的实施地点问题。目前电机厂技术改造项目的实施场地为租赁使用。

    本项目节余的募集资金2,954.28万元，经董事会审议批准后公司将其全部用于补充公司流动资金。公司日后将使用自有资金解决电机厂技术改造项目实施地点的问题。

    8、募集资金其他使用情况

    本年度未有募集资金其他使用情况。

    特此说明。