本报记者 匡志勇 发自深圳

    G万科(000002.SZ)今日公告称,将向包括大股东华润股份有限公司(下称“华润股份”)在内的机构投资者,定向增发不超过7亿股,募集不超过42亿元资金。

    公告并未涉及此前盛传的“王石将牵手中粮集团”,却表明万科将进一步捆绑华润集团,共同开发房地产。

    万科董事会办公室副主任谭华杰昨日向《第一财经日报》表示：“房地产业的宏观调控给优势企业创造了良好契机,万科将通过各种合作方式,力争成为房地产业各种资源整合的合作者。”华润增持,不涉中粮

    昨日一早,就有媒体披露G万科将向中粮集团定向增发,当天G万科A(行情,论坛)以“将披露重大事项”为由停牌。巧合的是,中粮集团旗下G中粮地(行情,论坛)(000031.SZ)也以类似理由停牌。上周G中粮地(行情,论坛)引领地产股反弹,一周内大涨30%,万科股价也上涨9.92%。这一切都让散户投资者相信,万科与中粮将有故事发生。

    但今天的G万科公告击碎了传言。公告称,万科董事会以全票通过了向特定对象非公开发行A股股票的议案,定向增发股份定价以公告日前20个交易日万科A收盘价的算术平均值为基础,即不低于每股5.67元。

    公告说,持有万科11.81%股份的第一大股东华润股份,将认购不少于1.1亿股。按照定向增发7亿股计算,华润股份通过本次认购将增持万科股份2.5%以上,使得持股比例达到14.3%。本次定向增发将在证监会核准之日起的6个月内择机发行。

    在本次定向增发的股份中,除华润股份认购的1.1亿股,还将有近5.9亿股供其他战略投资者接手。但公告并没有透露哪些机构将成为新股东。

    G中粮地(行情,论坛)今天的公告也证实,其昨日的停牌与G万科没有丝毫关系。G中粮地(行情,论坛)将携手中联重科(000157.SZ)开发长沙一房地产项目。

    联合证券研究员刘湘宁称,万科出台再融资方案应该是意料中的事,它基本上每隔2年就会在资本市场上有一次融资。另有研究员称,万科出台定向增发方案,不仅可让上市公司再融资,同时可以让华润股份以合适方式增持股份,保证股权架构的稳定。万科联手华润扩张

    华润股份今天在宣布增持G万科的同时,还宣布华润集团有限公司将和G万科在全国共同投资开发住宅房地产项目,合作模式主要是华润集团出地,万科出人、出钱。

    合作协议保证,如果只有双方合作,万科持有项目的权益将等于或大于50%；在多方参与合作的前提下,万科将为住宅项目权益的第一大权益持有人。合作项目中,万科负责具体经营管理,拥有项目经营管理的最终决定权,并可在项目销售收入中按3%的比例提取综合管理费用。

    长城证券研究所副所长向晖称,上述合作模式对万科来说可以回避土地政策风险,同时减少在土地上的资金投入,以便在宏观调控背景下得以加速发展。

    向晖认为,其实资本市场对于万科通过多种渠道来增加土地储备早有认识,万科声称今年要增加1000万平方米的土地储备,肯定不会单纯通过竞拍获得,合作是万科加快扩张的捷径。

    事实上谭华杰也称,房地产行业土地、资金、开发能力三项主要资源中,万科是集大成者,三项资源都不缺乏。在房地产业调控的背景下,其他各方的合作愿望会比较强烈,这让万科能比较灵活地选择合作伙伴和合作方式,“并购只是合作的一种方式,万科希望拥有行业内最丰富的合作方式”。