本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，对公告的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    重要提示：

    1、流通A 股股东每持有10 股流通股将获得非流通股股东支付的2.5 股对价股份。

    2、流通A 股股东本次获得的对价股份不需要纳税。

    3、实施股权分置改革方案的股份变更登记日：2006 年8 月4 日。

    4、流通A 股股东获得对价股份到账日期：2006 年8 月7 日。

    5、2006 年8 月7 日，原非流通股股东持有的非流通股股份性质变为有限售条件的流通A 股

    6、对价股份的上市交易日：2006 年8 月7 日。

    7、方案实施完毕，公司股票将于2006 年8 月7 日恢复交易，对价股份上市流通，公司股票简称由“小天鹅A”变更为“G 小天鹅”，公司股票该日不计算除权参考价、不设涨跌幅度限制、不纳入指数计算。

    一、股权分置改革方案通过情况

    公司股权分置改革方案已经2006 年7 月20 日召开的相关股东会议审议通过。公司股权分置改革相关股东会议表决结果公告刊登于2006 年7 月21 日的《证券时报》和巨潮资讯网(https://www.cninfo.com.cn)。

    二、股权分置改革方案基本内容

    1、对价方案：方案实施股份变更登记日登记在册的流通A 股股东每持有10股流通A 股将获得非流通股股东支付的2.5 股对价股份。全体非流通股股东共计支付1,800 万股股份对价。

    江苏小天鹅集团有限公司表示，代未明确表示同意的非流通股股东以及由于司法冻结等原因无法执行对价安排的非流通股股东先行垫付对价，垫付的对价由被代垫的非流通股股东偿还。在股权分置改革实施前，未明确表示同意的非流通股股东如同意参加股改，则仍可以按照其持股比例支付对价，江苏小天鹅集团有限公司不再为其垫付。被垫付对价的非流通股股东在办理其持有的非流通股股份上市流通时，应征得代其垫付对价的非流通股股东的同意，再由小天鹅A 董事会向证券交易所提出该等股份的上市流通申请。

    2、流通A 股股东本次获得的对价股份不需要纳税。

    3、获得对价的对象和范围：截止2006 年8 月4 日下午深圳证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司登记在册的本公司全体流通A股股东。

    4、非流通股股东承诺：

    (1)本公司的全体非流通股股东将遵守相关法律、法规和规章的规定，履行法定承诺义务。全体非流通股股东自改革方案实施之日起，在十二个月内不上市交易或者转让。

    (2)为了进一步保护流通A 股股东利益，维护股价稳定，江苏小天鹅集团有限公司承诺持有小天鹅A 的原非流通股份自获得上市流通权之日起，三十六个月内不通过深圳证券交易所挂牌交易出售。

    5、对价安排执行情况表

                                                   执行对价安排前                                                  执行对价安排后
    序号           执行对价安排的股东名称    持股数(股)   占总股本比例(%)   本次执行对价安排股份数量(股)   持股数(股)   占总股本比例(%)
    1              江苏小天鹅集团有限公司   101,628,864             27.84                     16,882,901   84,745,963             23.21
    2      西安万国房地产开发有限责任公司     4,800,000              1.31                        521,278    4,278,722              1.17
    3                辽宁成大股份有限公司       720,000              0.20                         78,192      641,808              0.18
    4        杭州工商信托投资股份有限公司       720,000              0.20                         78,192      641,808              0.18
    5      杭州大自然光电科技股份有限公司       720,000              0.20                         78,192      641,808              0.18
    6          杭州高新技术产业开发总公司       432,000              0.12                         46,915      385,085              0.11
    7      深圳浩宁达电能仪表制造有限公司       180,000              0.05                         19,548      160,452              0.04
    8        江阴市新理念经济信息有限公司       180,000              0.05                         19,548      160,452              0.04
    9            海鹰企业集团有限责任公司       144,000              0.04                         15,638      128,362              0.04
    10       江苏东宇国际咨询评估有限公司       144,000              0.04                         15,638      128,362              0.04
    11               北京突破电气有限公司        86,400              0.02                          9,383       77,017              0.02
    12           武汉中百集团股份有限公司        72,000              0.02                          7,819       64,181              0.02
    13         广东省石油化工劳联开发公司        72,000              0.02                          7,819       64,181              0.02
    14           海南合旺实业投资有限公司     2,016,000              0.55                        218,937    1,797,063              0.49
    15                   其他非流通股股东    53,831,328             14.74                              0   53,831,328             14.74

    注：其他非流通股股东应支付的A 股流通权对价5,846,056 股，由江苏小天鹅集团有限公司先垫付，但被垫付对价的非流通股股东在办理其持有的非流通股股份上市流通时，应先征得代其垫付对价的非流通股股东的同意，再由小天鹅董事会向证券交易所提出该等股份的上市流通申请。

    三、股权分置改革方案实施进程

    序号           日期                                     事项   是否停牌
    1      2006年8月3日             刊登股权分置改革方案实施公告   继续停牌
    2      2006年8月4日           实施股权分置改革股份变更登记日   继续停牌
    3      2006年8月7日   原非流通股股东持有的非流通股股份性质变   恢复交易
                                       更为有限售条件的流通A股。
                           流通A股股东获得对价股份到账日、公司股
                                      票复牌、对价股份上市流通。
                                 公司股票简称变更为“G小天鹅。”
                          公司股票该日不计算除权参考价、不设涨跌
                                        幅限制、不纳入指数计算。
    4      2006年8月8日   公司股票开始设涨跌幅限制，以前一交易日   正常交易
                                            为基础纳入指数计算。

    四、对价股份安排实施办法

    公司非流通股股东向流通股A 股东支付的对价股份，由中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司根据股权分置改革方案实施股份变更登记日登记在册的流通A 股股东持股数，按比例自动计入账户。每位流通A 股股东按所获对价股份比例计算后不足一股部分的处理方法，按照《中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司上市公司权益分派及配股登记业务运作指引》中的零碎股处理方法处理。

    五、本次股权分置改革实施后公司股权结构变动情况表

                       改革前                                                    改革后
    股份性质              股份数量(股)   占总股本比例(%)                  股份性质   股份数量(股)   占总股本比例(%)
    一、未上市流通股       165,746,592             45.40   一、有限售条件的流通A股    147,776,592             40.48
    发起人股               109,622,592             30.03                  国家持股
    其中：境内法人股       109,622,592             30.03              国有法人持股
    定向境内法人股          56,124,000             15.37              境内法人持股    147,746,592             40.48
    其中：境内法人股        56,124,000             15.37              境外法人持股
    境外法人股                       -                 -                  高管持股         30,000            0.0082
    二、已上市流通股份     199,357,248             54.60    二、无限售条件的流通股    217,327,248             59.53
    人民币普通股(A股)       72,000,000             19.72         人民币普通股(A股)     89,970,000             24.64
    境内上市外资股(B股)    127,357,248             34.88       境内上市外资股(B股)    127,357,248             34.88
    三、股份总数           365,103,840               100              三、股份总数    365,103,840               100

    六、有限售条件股份可上市流通预计时间表

    序号                         股东名称   所持有限售条件的股份数量(股)   可上市流通时间   承诺的限售条件
    1              江苏小天鹅集团有限公司                     84,745,963       G+36个月后              注1
    2      西安万国房地产开发有限责任公司                      4,278,722       G+12个月后              注1
    3                辽宁成大股份有限公司                        641,808       G+12个月后              注1
    4        杭州工商信托投资股份有限公司                        641,808       G+12个月后              注1
    5      杭州大自然光电科技股份有限公司                        641,808       G+12个月后              注1
    6          杭州高新技术产业开发总公司                        385,085       G+12个月后              注1
    7      深圳浩宁达电能仪表制造有限公司                        160,452       G+12个月后              注1
    8        江阴市新理念经济信息有限公司                        160,452       G+12个月后              注1
    9            海鹰企业集团有限责任公司                        128,362       G+12个月后              注1
    10       江苏东宇国际咨询评估有限公司                        128,362       G+12个月后              注1
    11               北京突破电气有限公司                         77,017       G+12个月后              注1
    12           武汉中百集团股份有限公司                         64,181       G+12个月后              注1
    13         广东省石油化工劳联开发公司                         64,181       G+12个月后              注1
    14           海南合旺实业投资有限公司                      1,797,063       G+12个月后              注1
    15                 其他原非流通股股东                     53,831,328       G+12个月后              注2

    说明：G 日为改革方案实施后复牌首日

    注1：不再有限售条件。

    注2：应先征得代其垫付对价的非流通股股东的同意，垫付的对价由相关非流通股股东偿还，再由本公司董事会向证券交易所提出该等股份的上市流通申请。

    七、其他事项

    实施本次股权分置改革方案后，公司总股本不变，公司资产、负债、股东权益、每股收益和每股净资产等财务指标均保持不变。

    八、咨询方法

    热线电话：0510-83704003-2280

    联系人：姚砚峰

    传真：0510-83720879

    电子信箱： yaoyf@littleswan.com.cn

    公司网站： https://www.littleswan.com.cn

    九、备查文件

    1、无锡小天鹅股份有限公司股权分置改革A 股相关股东会议表决结果公告

    2、北京市竞天公城律师事务所《关于无锡小天鹅股份有限公司股权分置改革A 股相关股东会议的法律意见书》

    3、无锡小天鹅股份有限公司股权分置改革说明书(修订稿)

    特此公告。