□本报记者 商文

    记者昨天获悉,国内首只QDII外币基金———华安国际配置基金已获得国家外汇管理局5亿美元的QDII投资额度批准,并将于近日通过中国工商银行等销售网点向个人及机构投资人进行定向募集,最低认购金额为5000美元。

    华安基金管理有限公司副总经理、首席投资官姚毓林向记者表示,如果出现投资者申购踊跃,募集金额超过5亿美元额度情况,公司将根据市场需求向外汇管理局争取增加新的额度。

    作为QDII试点的第一只外币基金产品,华安基金管理公司按照“投资风险低、运作监管严、操作专业化”原则,设计了华安国际配置基金方案及相应的运作机制。通过对主要成熟市场的资产配置和组合管理,寻求稳定收益。

    据了解,该基金将主要投资于纽约、伦敦、东京、香港等国际资本市场,投资范围涵盖固定收益产品、股票、房地产信托凭证和商品基金等国际主流金融产品。其中,投资于固定收益资产的目标比例为45％,浮动范围在20％至70％之间。投资股票市场的目标比例范围在10％至60％,房地产信托凭证的目标比例在0至15％,商品基金的目标比例在0至15％。

    华安基金管理有限公司总经理韩方河向记者介绍,华安基金将与雷曼兄弟成立联合投资团队,共同管理该基金产品,并于每个月固定时间对下一阶段的资产配置比例进行决策。同时,雷曼兄弟控股集团公司的全资子公司———雷曼金融公司对该基金投资的结构性保本票据提供100%的投资本金保本。

    在基金费用方面,包括管理费和托管费两部分,分别为1.5%和0.1%。认购采用后端收费方式,以持有期限分档设置。姚毓林告诉记者,虽然与国内其他基金产品相比,管理费略微高出一些,但对于全球性投资产品来说,0.1%的托管费并不高,而且持有该基金产品4年以上,其认购费即为0,这种做法在国内属首创。另外,采取认购后端收费的方式,可以使投资者的本金收益最大化。

    与此前相关机构推出的代客境外理财产品(客户以人民币资金投资后,按即期汇率结成美元进行境外投资)所不同,华安国际配置基金基金将纯以美元认购,赎回后的也将是美元。

    华安国际配置基金已于2005年6月至2006年4月进行了试运行。数据显示,试运行取得了10.55%的收益率,波动率为4.74%,体现出了较小的波动及稳定的收益率特点。而如果将测算时间段放长到五年,根据2000到2005年的数据,其平均年收益率也在10%以上,最高能超过20%。

    华安国际配置基金将每星期公布一次单位净值,定期披露基金半年报和经审计的年报,有限度地开放赎回,在成立一段时间后,每个月开放一次赎回,并且在成立后不再允许申购。这样一来鼓励投资者长期持有,二来也是降低频繁申购、赎回对基金运作的冲击。