深圳发展银行日前推出房贷新业务“存抵贷”。事实上，此前中国银行(行情,论坛)、建设银行都推出了类似的房贷理财产品“房贷理财账户”、“存贷通”。此类产品的核心内容是，银行将客户的储蓄账户和住房贷款账户相结合，如果储蓄账户上的存款额达到一定标准，就可以按照一定的比例抵扣贷款额度，从而达到节省贷款利息的目的，同时活期存款的流动性不受影响。

    以深发展最新推出的“存抵贷”为例，客户只需要将自己的闲置资金放在约定的活期账户上，超过5万后银行便会按照一定比例（55％的抵扣率）将其视作提前还贷，节省的贷款利息将作为理财收益返还到客户的账上。但是客户的资金并没有真正动用，仍然存放在客户的活期账户上，客户需要资金周转时，还可以随意调动，不影响资金的灵活性。

    存抵贷按日计算理财收益，客户的钱在银行的账上停留一天就能节省一天的贷款利息，享受一天的理财收益。当然，存的越久，省的越多。存抵贷还具有多存多抵的累进效果，存款越多，抵扣的贷款比例越高，理财收益率就越高。据称，如果按照5.841％的贷款利率计算，客户在储蓄账户上的10万元存款一年的收益率可以达到2.12％，20万元的收益率达到2.95％，30万元的收益率可以达到3.22％，已经超过了普通人民币理财产品的收益水平。

    而中国银行(行情,论坛)的“房贷理财账户”刚刚推出时，其要求账户存款余额超过10万元时，才能将超出部分的资金按照一定比例提前还贷。以存款余额11万元为例，只能将超出部分1万元按55%的比例用于提前还贷。不过，记者日前从中国银行(行情,论坛)了解到，上述门槛已经调低至5万元。

    建设银行推出的“存贷通”则一开始就将门槛定在5万元。在建行办理个人按揭贷款，同时存有一笔存款，如果存款超过5万以上，依据存款的额度，按照一定比例给予该笔存款与该笔按揭贷款相同利率的利息，其实质与深发展、中行产品相同。例如10万元的存款，其中2.5万元以贷款利率计算利息。最高额度为存款150万元，其中113.5万元可按照贷款利率计算利息，但是住房贷款总额不能低于这个额度。该笔存款是活期存款，随时可以提取和存入，利息额度则每天计算一次。

    显然，虽然各家银行的存款抵贷款业务在细节上略有不同，但都可以为客户省下不少利息。不过，记者发现，由于存在门槛限制，上述业务并不是客户节省利息的最好方法。而深圳发展银行此前推出的“循环贷”房贷理财产品，由于砍掉了资金门槛，使客户实现了利益最大化。

    深发展的“循环贷”也称个人住房循环授信，是指客户将商品住房抵押给深圳发展银行，并获得贷款额度。在规定时间和额度内，客户可以分次提款、循环使用。深发展称，符合条件的客户1次审批，30年随用随提，1小时到账。

    循环贷如何可以更省钱？举个例子。

    张先生有一套市值100万元的商品住房，在银行贷款80万元，他还保留了10万元现金用于应付日常的不时之需，同时他还希望可以通过理财获得最高的收益。由于“存抵贷”和“循环贷”都提供了很高的流动性，而且两者均可以免费办理，因此这两种产品都可以满足张先生的要求。

    如果张先生选择了“存抵贷”，他将10万元存款与80万元贷款相关联，那么他需要计算贷款利息的额度是，80－（10－5）×55％＝77.25万元。

    如果张先生选择的是“循环贷”，他将10万元全部提前还款，则他需要计算贷款利息的额度为80－10＝70万元。通过以上比较，显然“循环贷”可以省下更多的利息。

    不过理财专家指出，市民选择哪种产品，并不能仅以收益率为标准。事实上，“存抵贷”和“循环贷”各有各的适应人群。如果市民近期没有大额的支出计划，存款仅以应急为目的，则可以选择“循环贷”并提前还款。对于有资金频繁进出的中小企业主而言，“存抵贷”则是更好的选择。因为“存抵贷”只要一次签订协议，即可自动抵扣，不像“循环贷”每一次业务办理都要向银行提交所需的资料。