次贷之剑刺痛银行监管神经(图)

　　早报记者 黄武锋　　巴塞尔新资本协议将有助提升中国银行业的整体抗风险能力 CFP资料

　　次贷危机将全球银行业监管问题再次推上前台。巴塞尔银行监管委员会当地时间16日发布了更加严格的银行运行监管规则大纲，计划加强巴塞尔协定II（即新资本协议）的某些规定。

　　此前一天，中国银监会也就实施新资本协议相关监管文件，发布了第二轮征求意见稿，要求国内大型商业银行在2010年底正式开始实施新资本协议，国内商业银行最迟到2013年底也要全部实施新资本协议。

　　银行早已进入准备期

　　“我们在去年已启动了相关的准备工作。”浦发银行总行风险政策管理部总经理赵先信透露，“对银行而言，实施新资本协议将有助于风险管理水平的提升，也将完善银行的资产增长机制，从而提升中国银行业的整体抗风险能力。”

　　据介绍，新资本协议是从依据原巴塞尔协议修订完成，主要将监管视野从单一的信用风险扩大到信用风险、市场风险、操作风险和利率风险。目前，10国集团成员（不包括美国）、欧盟成员国以及中国香港、新加坡、韩国、澳大利亚等主要经济体已经正式开始实施新资本协议。从2009年开始，美国主要大型银行将直接实施信用风险高级内部评级法和操作风险高级计量法。

　　焦点：内部评级法

　　“新资本协议会对现有的风险管理体系形成显著的冲击，因此才会引起全球金融业的广泛关注。”赵先信称。

　　在这份新协议中，影响最为显著的就是衡量信用风险的内部评级法的推出。

　　银监会此次征求意见的六个监管文件分别涉及商业银行内部评级体系、风险暴露分类、风险缓解处理、专业贷款风险计提、操作风险计提、资产证券化风险资本计提指引，分门别类明确了商业银行实施新资本协议的注意事项，要求银行对信用风险、市场风险、操作风险、资产证券化风险暴露的予以计提。

　　按照要求，从今年至2010年将是中国银行业实施新资本协议的准备期，在今后3年中，银监会将要求商业银行实施信用风险的内部评级法、市场风险的内部模型法，以及符合国内实际的操作风险资本计提方法，并允许商业银行逐步向目标方法过渡。

　　短期内对银行影响不大

　　“目前而言，新资本协议对国内银行的业绩、业务没有什么实质影响。”中信建投分析师佘闵华认为：“但在实施后随着风险管理水平的提升，必将推动银行业绩的提升。”

　　而在赵先信看来，新资本协议在目前阶段对银行的影响仅是需要加大对系统研发人员、信息系统的投入；在实施过程中，银行各部门在衔接、配合上可能需要一个适应的过程；但在实施完成后，将对银行决策机制、风险管理制度带来巨大转变，有利于银行规避风险，提升经营水平。

　　这一观点也得到国泰君安金融业首席分析师伍永刚的认同。他认为，通过实施新资本协议，能帮助银行对客户风险进行有效识别，通过增加资产证券化、操作风险、表外投资工具的资本计提，能有效提升银行的“清偿力”。

　　小词库

　　新资本协议

　　“新资本协议”一般应称之为“巴塞尔新资本协议”，全称为《资本计量和资本标准的国际协议：修订框架》，是相对于旧的“巴塞尔资本协议”（也即1988年的巴塞尔协议）而言的。

　　巴塞尔协议主要针对的是信用风险，旨在通过实施资本充足率标准来强化国际银行系统的稳定性，消除因各国资本要求不同而产生的不公平竞争。过去10多年来，巴塞尔协议已经成为国际银行业竞争规则和国际惯例。

　　而新资本协议是在旧的巴塞尔协议基础上修订而成，直到2004年才最终定稿，新资本协议将国际银行业的风险扩大到信用风险、市场风险、操作风险和利率风险，并提出“三个支柱”（最低资本规定、监管当局的监督检查和市场纪律），要求资本监管更为准确地反映银行经营的风险状况，进一步提高金融体系的安全性和稳健性。

　　延伸新闻

　　美联储“褐皮书”：美国经济继续恶化

　　据新华社华盛顿4月16日电

　　美国联邦储备委员会16日发表的全国经济形势调查报告说，从今年2月下旬到4月上旬，受物价上涨、个人消费开支减少等因素影响，美国经济状况继续恶化。

　　这份报告是根据美联储所属12家地区储备银行的最新调查结果编制而成的，其中所包含信息的截止日期是4月7日。报告说，9个地区储备银行的数据显示其辖区经济增长正在放缓，另外3个地区经济活动表现不一。

　　就美国全国而言，个人消费开支继续疲软，一些地区零售或汽车消费开支出现下降。报告说，尽管住房市场急剧恶化的信号很少，但美国全国住房市场仍旧疲软，一些地方房价继续下跌，销量仍在下降。

　　报告认为，美国正面临通胀上升压力，尤其是食品、燃料及其他能源产品价格不断走高。为应对成本上涨压力，绝大多数制造商都已经或正准备对产品提价。在一些地区，企业还面临熟练工人工资上涨的压力。

　　美联储每年8次发表这份被称为“褐皮书”的调查报告。在预定于本月底召开的美联储下次货币政策决策例会上，这份报告将是重要参考材料。