中国重工募集资金发展核心船舶装备业务

　　中证网讯中国重工首次公开发行价格确定为7.38元/股。公司有关人士表示，该价格较主承销商中金公司投资价值分析报告的估值区间上限7.58元/股下浮了0.20元/股。照此计算，中国重工最终募资额度为147.2亿元，根据招股意向书的披露，本次募集资金将用于发展公司船用动力及部件业务、船用辅机业务、运输设备及其他业务三大板块核心产品的生产能力建设，合计共22个项目，涵盖了我国船舶装备业的完整的业务体系和产业链，项目总投资额合计为112.6亿元。

　　据记者向中国重工人士求证，公司于2008年初制定首次公开发行方案时，综合考虑了行业发展情况、产业政策、未来规划等因素，确定募集资金投资项目中资本金及贷款结构，在30%的上限之内考虑了一个比较偏低的发行比例，由此测算出计划募资规模约64.3亿元，其余资金由银行贷款和企业自有资金等渠道解决，并将发行比例的上限设定为30%。2009年初国家发布了《船舶工业调整和振兴规划细则》、《装备制造业调整和振兴规划》，指出，“2011年，三大主流船型本土生产的船用配套设备的平均装船率达到65%以上”，“船用低速柴油机、中速柴油机、甲板机械等配套设备的国内市场满足率达到80%以上”，对我国船舶装备产业的加快发展提出了更高的要求。为抓住市场机遇，公司上调了本次发行比例至上限30%，募集资金147.2亿元是在意料之中的，主要是提高项目资本金比例，加快产能建设，尽快实现国家提出的规划要求。

　　公司相关人士介绍，目前中国重工各核心船舶装备产品的产能利用率均已超过100%，低速柴油机为104.2%，中速柴油机为112.7%，大型螺旋桨为114.5%，船用和风电齿轮箱更是达到了142.4%，各生产企业不得不通过增加外协、员工加班等方式满足订单需求。公司已通过银行贷款、自有资金等方式对部分项目进行了前期投入。本次募集资金到位后，一部分将继续用于项目建设，并替换原拟通过银行贷款和垫付自有资金解决的部分；另一部分将对已用银行贷款投入的部分视情况予以偿还，确保制约我国船舶工业发展的船舶装备产能瓶颈项目(总投资112.6亿元)按招股书披露的竣工投产进度完成。对于节余的募集资金，公司将用于补充流动资金及偿还其他银行贷款。

　　公司表示，本次募投项目大部分已按照原定计划，进入开工建设阶段，多数项目将在2010年底竣工达产。按照目前的实际进度，项目实际进度可能较原达产计划时间提前。 (来源：中国证券报·中证网)