重庆银行拟转战H股融资 城商行求资若渴

　　遥遥无期的等待终于令城商行失去了耐心。继上海银行之后，重庆银行也拟于今年转向香港市场寻求IPO。

　　重庆银行公告显示，今日，重庆银行将召开股东大会正式审议关于重庆银行股份有限公司首次公开发行股票并上市的新方案。

　　昨日，有境外媒体报道称，重庆银行作出此决议是因为太多企业排队等待A股IPO，且政府没有制定明确的城商行和农村商业银行在上海或深圳上市的政策和标准，而其在H股的筹资规模为5亿~6亿美元。

　　一位接近重庆银行的人士向《第一财经日报》表示，重庆银行转战H股一事已经讨论多时，而此项方案亦得到了重庆市高层领导的大力支持，但这是不是最终的方案，目前还不能确定。

　　城商行求资若渴

　　近几年，城商行的迅猛扩张令其融资需求持续旺盛，而IPO受阻令城商行不得不寻求其他的融资方式来缓解资金压力，重庆银行也不例外。

　　重庆银行2011年年报显示，截至2011年末，重庆银行总资产为1272.17亿元，较前一年增长17.53%，全年实现净利息收入32.84亿元，同比增长30%。同时，重庆银行2011年全年实现净利润14.63亿元，较上年增长35%。

　　然而，在资产规模快速扩张的同时，重庆银行也面临着资本充足率下滑问题。资料显示，2009年、2010年、2011年这三年，重庆银行的资本充足率分别为13.75%、12.41%、11.96%；核心资本充足率分别为9.76%、9.17%、9.26%。

　　为了缓解资金压力，重庆银行先是在去年3月20日发行了8亿元10年期次级债，用于补充附属资本，提高资本充足率。继而又在去年11月公布了发行规模2.6亿股的定向增发方案。

　　而去年的那次定向增发也是自2006年以来，重庆银行首次增资扩股。公告显示，此次定增的认购价格为每股5元，募集13亿元资金用于补充资本金，以提高资本充足率。此轮增资扩股结束后，重庆银行的注册资本由20.21亿元增资到22.81亿元。

　　上述接近重庆银行的人士表示，尽管已经频频“输血”，但对于重庆银行而言，资金压力仍未得到根本性缓解。尤其，随着今年1月1日中国版的巴塞尔协议[即《商业银行资本管理办法（试行）》]的落地，监管标准的提高更令城商行资本充足率达标的压力大大提升。

　　数据显示，2012年最后的两个月，就有12家城商行发行了总规模约为191.2亿元次级债，而与此同时，去年以来，汉口银行、厦门银行、湖北银行等城商行也曾抛出新的股权融资方案。

　　A股上市遥遥无期

　　证监会数据显示，目前正在证监会排队等候IPO的城商行和农商行共有16家。其中，上海银行、贵阳银行、大连银行等10家银行处于初审状态，而重庆银行、江苏张家港农村商业银行、江苏江阴农村商业银行等6家银行处于落实反馈意见中。

　　一位券商人士向本报表示，目前城商行和农商行上市的阻力主要来自于监管层，上市具体的审核标准一直没有出台。

　　“一方面，城商行、农商行上市融资的规模较大，监管部门顾虑会对A股市场造成冲击；另一方面，银监会对于城商行的跨区域经营一直持保留态度，而上市可能会增加城商行的跨区经营的冲动。”该人士指出。

　　一位地方银监局负责人也向本报表示，监管部门不希望城商行、农商行盲目地求“大”求“快”地发展，仅是把上市作为融资渠道而没有做好充分的准备，因而迟迟未能确定上市细则。

　　就在2月19日，银监会在其发布的《中国银监会办公厅关于做好2013年农村金融服务工作的通知》(下称《通知》)中也再次提到，“允许城商行在辖内和周边经济紧密区申设分支机构，但不跨省区，抑制盲目扩张冲动”。

　　上述地方银监局负责人认为，目前监管部门对于城商行跨区发展一事也迟迟没有松绑，开闸上市恐难在短期内实现。来源第一财经日报)