重点关注：今日发行3只新股申购指南

　　※平安保险申购指南

　　◎本次公开发行的基本情况

　　申购简称：平安保险，申购代码为780318

　　1、股票种类

　　本次发行的股票为境内上市人民币普通股（Ａ股），每股面值人民币1．00元。

　　2、发行规模和发行结构

　　本次发行股份数量为不超过11．5亿股。其中，战略配售不超过3．45亿股，占本次发行规模的30％；回拨机制启动前，网下配售股数不超过2．875亿股，占本次发行规模的25％；回拨机制启动前，网上发行不超过5．175亿股，占本次发行规模的45％。

　　战略配售和网下配售由本次发行联席保荐人（主承销商）负责组织实施；网上发行在网下配售的最后一天同步进行，投资者通过上证所交易系统进行申购，以价格区间上限缴纳申购款。

　　3、发行价格区间

　　本次发行的发行价格区间为人民币31．80元/股-33．80元/股（含上限和下限）。

　　此发行价格区间对应的市盈率区间为：

　　60．44倍－64．25倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的2005年净利润除以本次发行前的总股数计算）。

　　71．67倍－76．18倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的2005年净利润除以本次发行后的总股数计算，本次发行股数按11．5亿股计算）。

　　4、发行价格的确定

　　本次发行网下累计投标询价及网上发行结束后，发行人和联席保荐人（主承销商）将根据累计投标询价情况，并参考发行人基本面、可比公司估值水平及其Ｈ股股价和市场环境等因素协商确定发行价格。最终确定的本次发行价格将于2007年2月14日（Ｔ＋2日）在《中国平安保险（集团）股份有限公司首次公开发行Ａ股定价、网下发行结果及网上中签率公告》（下称《定价、网下发行结果及网上中签率公告》）中公布。

　　5、网上网下回拨机制

　　本次发行网下累计投标询价及网上发行结束后，发行人和联席保荐人（主承销商）将根据总体申购情况决定是否启动回拨机制，对网下配售和网上发行的规模进行调节。回拨机制的启用将根据网上发行初步中签率及网下初步配售比例来确定。

　　网上发行初步中签率＝回拨前网上发行数量/网上有效申购数量；网下初步配售比例＝回拨前网下配售数量/网下有效申购数量。

　　有关回拨机制的具体安排如下：

　　1、在网下配售足额认购的情况下，若网上发行初步中签率低于3％且低于网下配售的初步配售比例，在不出现网上发行最终中签率高于网下最终配售比例的前提下，从网下配售向网上发行回拨不超过本次Ａ股初始发行规模5％的股票（不超过0．575亿股）。

　　2、在网上发行足额认购的情况下，若网下配售的初步配售比例低于网上发行初步中签率，则从网上发行向网下配售回拨，直至网下最终配售比例不低于网上发行最终中签率。

　　3、在出现网下或者网上认购不足的情况下，发行人和联席保荐人（主承销商）可以根据实际认购情况启动双向回拨机制，调整网下配售和网上发行部分的规模。

　　具体回拨情况将于2007年2月13日（Ｔ＋1日）确定，并于2007年2月14日（Ｔ＋2日）刊登的《定价、网下发行结果及网上中签率公告》中披露。

　　6、本次发行的重要日期

　　注：1、Ｔ日为网上发行申购日；

　　2、上述日期为工作日。如遇重大突发事件影响发行，保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。

　　主承销商：银河、中信、高盛高华

　　拟上市地：上海证券交易所

　　◎发行人历史沿革、改制重组情况及经营业务：

　　（一）历史沿革

　　本公司成立于1988年，主要经营深圳市范围内的财产保险业务；1992年经营区域扩展至全国；1994年进入人身保险市场；1996年开始正式经营证券和信托业务，同年开始保险业务的海外经营。2002年，根据保险业分业经营的要求，本公司作为主发起人设立平安寿险和平安产险，分别经营人身保险和财产保险业务。2003年，经国务院同意、中国保监会批准，本公司变更为控股公司；同年，本公司收购了福建亚洲银行（后更名为平安银行），正式进入银行业。2004年至2005年设立了平安养老险、平安健康险和平安资产管理，以实现养老保险和健康保险的专业化经营以及保险资产的专业化管理。2006年12月，本公司收购了深圳商业银行，以进一步巩固和扩充本公司的商业银行业务资源。

　　2004年6月，公司Ｈ股股票在香港联交所上市，证券代码为2318。

　　（二）发行人的设立方式

　　经中国人民银行于1996年5月24日出具的《关于核准＜中国平安保险股份有限公司章程＞的批复》（银复［1996］157号）核准，公司规范为股份有限公司。1997年1月16日，国家工商总局核发了公司的企业法人营业执照（注册号：10001231－6），公司更名为中国平安保险股份有限公司，注册资本为人民币15亿元。

　　中国保监会于2002年6月26日以《关于确认中国平安保险股份有限公司发起人及变更章程的批复》（保监变审［2002］54号）确认，公司的发起人为中国工商银行、招商局蛇口工业区有限公司、中国远洋运输（集团）总公司、深圳市财政局、深圳市新豪时投资发展有限公司。

　　该公司成立于1988年，经过18年的发展，本公司已经从一家地方性财产保险公司，发展成为经营区域覆盖全国，以保险业务为核心，以统一的品牌向客户提供包括保险、银行、证券、信托等多元化金融服务的全国领先的综合性金融服务集团。公司拥有约20万名寿险营销员及超过4万名正式雇员，各级各类分支机构及营销服务部门约3,000个，向3,000多万名个人客户及约200万名公司客户提供多元化金融服务。2005年，本公司实现保费收入716.09亿元，其中寿险业务实现保费收入588.49亿元，产险业务实现保费收入127.60亿元。根据中国保险年鉴的统计，按保费收入来衡量，平安寿险为中国第二大寿险公司，平安产险为中国第三大产险公司。截至目前为止，本公司的收入和利润主要来源于保险行业。未来，本公司将利用多渠道的优势，以保险、银行和资产管理为三大业务核心，发展成为国际领先的综合金融服务集团。

　　※新海股份申购指南

　　◎本次公开发行的基本情况

　　申购简称：新海股份，申购代码为002120

　　1、发行数量：本次发行股份总量为1，700万股，其中网上定价发行数量为1，360万股，占本次发行总量的80％。

　　2、发行价格：本次发行价格为10．22元／股，对应的发行市盈率为：

　　（1）29．97倍（每股收益按照2006年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）；

　　（2）22．46倍（每股收益按照2006年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）。

　　3、网下配售时间

　　（1）本次发行网下配售的时间为2007年2月12日（Ｔ日）9：00～15：00。

　　（2）缴款时间：2007年2月12日周一（Ｔ日）15：00前划出申购资金，并确保申购资金于2007年2月12日周一（Ｔ日）16：00前到达保荐人（主承销商）指定的银行账户。

　　4、网上定价发行时间

　　本次网上发行的申购日为2007年2月12日（Ｔ日），申购时间为深圳证券交易所正常交易时间（上午9：30～11：30，下午13：00～15：00）。

　　5、发行对象：持有中国结算深圳分公司证券账户的投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）。

　　6、本次发行的重要日期安排：

　　日期　发行安排

　　T－5 日

　　（2 月7 日，周三）　刊登《招股意向书摘要》、《初步询价及推介公告》

　　T－5 日

　　（2 月7 日，周三）　开始初步询价和现场推介

　　T－3 日

　　（2 月9 日，周五）　初步询价截止（下午14:00）

　　T－2 日

　　（2 月10 日，周六）刊登《初步询价结果及定价公告》、《网上网下发行公告》

　　刊登《网上路演公告》

　　T－1 日

　　（2 月11 日，周日）　网上路演

　　T 日 网下申购日

　　（ 截止下午网上发行申购日5

　　（2 月12 日，周一） 15:00

　　T＋1 日网下申购资金验资

　　（2 月13 日，周二）

　　T＋2 日

　　（2 月14 日，周三）　刊登《网下配售结果公告》网下申购资金退款

　　网上申购资金验资

　　T＋3 日

　　（2 月15 日，周四）　刊登《网上中签率公告》，摇号抽签

　　T＋4 日

　　（2 月16 日，周五）　刊登《网上中签结果公告》网上申购资金解冻

　　注：1、T日为网上发行申购日；

　　2、上述日期为工作日。如遇重大突发事件影响发行，保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。

　　主承销商：国元证券

　　7、拟上市地点：深圳证券交易所

　　◎发行人历史沿革、改制重组及主营业务情况：

　　（一）、发行人设立方式

　　2002年12月31日，经宁波市人民政府《关于同意设立宁波新海电气股份有限公司的批复》（甬政发［2002］156号文）批准，宁波新海投资开发有限公司变更为宁波新海电气股份有限公司。2003年1月17日，公司在宁波市工商行政管理局注册登记并领取《企业法人营业执照》，注册号为3302002006137。

　　（二）、发起人及其投入资产的内容

　　原有股东黄新华等33名自然人以新海投资2002年9月30日经审计的净资产29，614，123．55元，加上各发起人按持股比例追加投入的现金6，385，876．45元，共计36，000，000．00元，按1：1的比例折成公司股份，公司变更为股份有限公司。

　　公司规模处于行业首位新海是国内首家研制并批量生产塑料电子打火机的企业，是目前国内产销规模最大的塑料打火机制造企业。2000年-2005年，该公司连续六年被中国机电进出口商会认定为中国打火机出口额最大的企业。在成本及争取代工方面具有优势地位，在面对原材料涨价时具有议价能力。

　　技术处于国内相对领先地位该公司有较强的研发实力，与国际大公司有一定差距，但处于国内相对领先地位。该公司作为中国打火机企业的唯一代表连续五次（2001年-2006年）参加世界打火机行业制定国际标准的最高级别会议--ISO/TC61WG1会议，该公司还是打火机安全与质量国家标准的主要起草单位。

　　※科陆电子申购指南

　　◎本次公开发行的基本情况

　　申购简称：科陆电子，申购代码为002121

　　1、股票种类

　　本次发行的股票为境内上市人民币普通股（A股），每股面值1.00元。

　　2、发行数量

　　本次发行数量为1,500万股。其中，网下配售数量为300万股，占本次发行数量的20%，网上定价发行数量为1,200万股，占本次发行数量的80%。

　　3、发行价格

　　本次发行价格为11.00元/股，此价格对应的市盈率为：

　　（1）20.75倍（每股收益按照2006年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）；

　　（2）15.71倍（每股收益按照2006年经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）。

　　4、网下配售时间

　　本次发行网下配售的时间为2007年2月12日（T日）9:00-15:00时。

　　5、网上定价发行时间

　　本次网上发行的申购日为2007年2月12日（T日），申购时间为深圳证券交易所正常交易时间（9:30-11:30，13:00-15:00）。

　　6、本次发行的重要日期安排

　　日期 发行安排

　　T-6 日

　　（2007 年2 月6 日 周二）　取得A 股发行批文

　　T-5 日

　　（2007 年2 月7 日 周三）　刊登《招股意向书摘要》、《初步询价及推介公告》、

　　向询价对象进行初步询价及现场推介（深圳）

　　T-4 日

　　（2007 年2 月8 日 周四）　向询价对象进行初步询价及现场推介（上海）

　　T-3 日 向询价对象进行初步询价及现场推介（北京）

　　（2007 年2 月9 日 周五）

　　初步询价截止日（下午15：00）　确定发行价格

　　T-2 日

　　（2007 年2 月10 日 周六）　刊登《初步询价结果及定价公告》、《网下询价配售和网上定价发行公告》

　　刊登《网上路演公告》

　　T-1 日

　　（2007 年2 月11 日 周日）　网上路演（中小企业路演网，下午14：00-17：00）

　　T 日

　　（2007 年2 月12 日 周一）　网下配售申购截止（9：00-15：00）网上发行申购日

　　T+1 日

　　(2007 年2 月13 日周二)网上资金冻结网下申购资金验资

　　T＋2 日

　　（2007 年2 月14 日 周三）　刊登《网下配售结果公告》网下申购多余款项退还

　　网上申购资金验资

　　T＋3 日

　　（2007 年2 月15 日 周四）　刊登《网上中签率公告》、摇号抽签

　　T＋4 日

　　（2007 年2 月16 日 周五）　刊登《网上中签结果公告》网上申购资金解冻、

　　网上申购多余款项退还

　　主承销商：山西证券

　　拟上市地：深圳证券交易所

　　◎发行人历史沿革、改制重组情况及经营业务：

　　（一）发行人的设立方式

　　本公司是经深圳市人民政府深府函[2000]74号文批准，由深圳市科陆电子有限公司依法整体变更设立的股份有限公司。本公司于2000年11月30日在深圳市工商行政管理局登记注册成立，注册号为4403012025815的企业法人营业执照，注册资本为3,000万元。

　　（二）发起人及其投入的资产内容

　　本公司的发起人为饶陆华先生、曾驱虎先生、深圳创新投资集团有限公司（以下简称深圳创新投）、青岛高德科技创业投资有限公司（以下简称青岛高德）、袁继全和深圳高新技术投资担保有限公司（以下简称深圳高新投）。

　　股份公司设立时承继了深圳市科陆电子有限公司全部的资产和业务。根据深圳鹏城会计师事务所深鹏所审字［2000］288号《审计报告》及深鹏所验字[2000]158号《验资报告》，股份公司设立时拥有的资产总额为5,165.82万元，净资产为3,046.97万元，固定资产净值为704.69万元，固定资产主要为电子设备。

　　科陆电子于2000年11月30日由深圳市科陆电子有限公司依法整体变更设立，注册资本3000万元。公司主要产品包括用电自动化、电力操作电源、电子式电能表、标准仪器仪表系列产品等。