建行最早年底启动A+H再融资

　　前一日临时撤销融资方案的建设银行（601939），昨日却称年内会有融资计划。在建行昨日召开的业绩报告会上，建行高管表示，建行未有急切集资需要，但再融资方案已趋于成熟，希望年内能够实现A+H方式融资，且透露汇金公司“对融资表示支持”。

　　虽然建行去年的新增贷 款仅为9814亿元，在国有四大行中排末位，但其资本金状况也出现了下滑。年报显示，建行资本充足率以及核心资本充足率则分别从2008年底的12.16%和10.17%，下降至11.7%及9.31%,分别下滑了0.46个和0.86个百分点。

　　建行目前的资本金状况好于中行，而略逊于工行。在两家银行都明确公布了将通过“A股发行可转债+H股配售”的方案后，建行仍然对再融资方案三缄其口。业绩发布会上，建行董事长郭树清表示，建行未有急切集资需要，但汇金对融资表示支持。

　　截至去年末，汇金持有建行股份57.09%，是其最大股东。此前，市场频传建行总额约400亿元的融资方案之所以难产，主要在于汇金方面支持的声音不够响亮。

　　“这个事情关乎到大股东、老股东的利益，关乎到市场时机、融资结构等问题。”建行行长张建国补充称，经过一个时期的准备和分析研究，整体方案趋于成熟，建行期盼今年能够在市场上实施再融资整体计划，并期盼A+H两个市场都有斩获。

　　市场原本预计建行将会在3月28日公布年报的同时，披露其融资方案，不料却落了空。

　　对此，张建国指出，主要是由于再融资涉及到很多方面，方案还在进一步调整之中，因此在日前董事会上没有正式审议表决再融资议案。郭树清预计，再融资方案将于今年冬天或明年春天公布。业内普遍认为，为避免对市场形成冲击且减少对原股东股份的摊薄程度，建行将采取与中行、工行相同的融资方式。

　　此前，中行公布的融资计划是发行400亿元人民币的A股可转债及增发70亿美元H股，两者融资规模合计可达880亿元人民币；而工行计划在A股市场发行不超过250亿元人民币的可转债，在H股市场发行不超过H股股本20%的股份，预计在香港可能会集资超过900亿元。

　　据张建国透露，目前银监会对建行的资本充足率要求确实已经提高到11.5%，且实行动态管理。建行副行长庞秀生则明确指出，未来5年，建行的资本充足率目标是11.5%，核心资本充足率则为9%。此前，有消息传银监会已经提高了国有大行的资本充足率水平要求，从原来的11%上调至11.5%，且之前中行、工行都将各自的资本充足率管理目标设定在11.5%。商报记者黄竞仪

　　广发行昨日证实增资扩股传闻

　　商报讯（记者崔吕萍）广东发展银行（以下简称“广发行”）增资扩股以备上市的消息昨日得到证实。据接近该行人士透露，广发行将向现有股东增发100亿-150亿元，以补充资本充足率的计划，该计划已写入该行即将发布的2009年年报。

　　该人士透露，增资扩股预案已经通过广发行董事会审批，并将于今年上半年完成。本次增资完成后，广发行IPO事宜也将继续推进，按照目前进度推算，该行最快将在2010年底向监管层提交正式的IPO申报材料。

　　据悉，广发行前四大股东——花旗银行、中国人寿、国家电网以及中信信托将按其现有持股比例参与本次增发，并确保在增发完成后仍然各自持有广发行20%的股权。根据广发行2008年年报数据，该行截至2008年12月31日资本净额为320.74亿元，核心资本为183.92亿元；资本充足率为11.6%，核心资本充足率为6.7%。如按此数据测算，则增发完成后广发行核心资本规模几近翻倍，其资本充足率将得到大幅提升。